כיצד להעריך רשתות שונות?

עם כל כך הרבה רשתות בלוקצ'יין שמופיעות כל הזמן, חובבי קריפטו חדשים או אפילו מנוסים עשויים להרגיש המומים בבואם להחליט באילו הכי כדאי להשקיע.

במדריך זה, נתאר את ההיבטים החשובים ביותר של כל פרויקט בלוקצ'יין, ומדוע צריך לשים לב לפרטים כאלה כאשר מעריכים את הרשתות השונות בשוק הקריפטו.

השתמש במקרה

ללא ספק החלק החשוב ביותר בכל פרויקט בלוקצ'יין הוא מקרה השימוש שלו. מה הסיבה לקיומו של הפרויקט? האם הפרויקט כאן כדי לשפר את עיבוד התשלומים? כדי לשפר את שרשרת האספקה ​​העסקית או לבדר משתמשים?

מבחינה טכנית אין דבר כזה מקרה שימוש לא חוקי, אבל חלקם בהחלט ישימים יותר מאחרים. לדוגמה, פרויקט שנועד לסייע למיליונים ברכישת מזון צפוי להרוויח יותר תמיכה ממטבע מם. אם מחליטים שפרויקט הוא בעל ערך עבורם ושערך זה יכול לתרגם לקהל רחב, אז זו נקודה לטובת הפרויקט.

כאשר בוחנים מקרי שימוש, עדיף לעיין בנייר הלבן של הפרויקט. לדוגמה, אנו יכולים להסתכל על ה-Whitepaper של Polygon, המפרט מקרי שימוש פוטנציאליים הקשורים לפלטפורמה.

הקהילה

פרויקט אינו כלום בלי הקהילה שלו. טכנולוגיית בלוקצ'יין היא פתרון קוד פתוח ומונחי משתמשים, אחרי הכל. כאשר מעריכים בלוקצ'יין, לרוב עדיף לבדוק את הקהילה ולראות כמה כוח יש להם.

פרויקטים אמינים הם בדרך כלל מבוזרים ככל האפשר, ומספקים למשתמשים מכל עבר את היכולת להחזיק אסימונים ולהשמיע את דעתם בממשל. משתמשים אלה הם בדרך כלל גלויים, כאשר שיחות פומביות מתרחשות בפלטפורמות כמו Reddit, Twitter ו-Discord. בדרך כלל עדיף להצטרף לשרת Discord של פרויקט כדי לאמוד את הגודל והתרומות של הקהילה שלו.

מהירויות עסקאות ומדרגיות

לפרויקט הבלוקצ'יין של הבחירה של אחד יש אולי את הכוונות הטובות ביותר, אבל אם הטכנולוגיה לא יכולה להגדיל או לעבד בצורה מהימנה עסקאות, היא נמצאת בחסרון חמור. מה תועלת פלטפורמה שלא יכולה לשרת את מאות אלפי הלקוחות שהיא מקווה לצבור?

כאשר מעריכים בלוקצ'יין, עדיף לבחון את מהירויות העסקאות האופייניות של הרשת לצד האופן שבו היא מתכוונת להרחיב בהמוניהם. האם ניתן ליישם שדרוגים בהמשך הדרך? האם זה יהיה, או שהרשת כבר משתמשת בפתרון שכבה שתיים? האם הפתרון נשמע ריאלי לטווח הארוך?

אתר Ethereum מכיל תיעוד נרחב על שיטות המדרגיות הנוכחיות והעתידיות שלו. 

אפשר להצמיד את הגורם הזה לצד הקהילה, מכיוון שחברי קהילה ייעודיים יערכו דיונים ציבוריים סביב מקרי השימוש והשדרוגים הפוטנציאליים של הפרויקט המועדף עליהם, כמו גם איך הוא פועל כרגע.

קונצנזוס וממשל

שתי שיטות הקונצנזוס הנפוצות ביותר של בלוקצ'יין הן הוכחת עבודה והוכחת הימור. רשתות הוכחת עבודה (PoW) דורשות כורים שהם משתמשים שמקדישים את כוח המחשוב שלהם כדי לפתור משוואות מורכבות ולאמת עסקאות. הכורים מקבלים תשלום עבור מאמציהם עם כל בלוק שנכרה, אם כי כוח המחשב הנדרש מזיק לסביבה.

לעומת זאת, הוכחת הימור (PoS) מספקת כוח למשתמשים שמחזיקים ומחזיקים בנכסים הדיגיטליים שלהם. בדרך כלל, ככל שמשתמש מחזיק יותר נכסים, כך יש לו יותר כוח בתוך הרשת.

על ידי הימור, משתמשים בדרך כלל הופכים לאימות אשר לאחר מכן מאמתים עסקאות, ומסירים את הצורך בכורים. תהליך זה ידידותי יותר לסביבה מאשר כרייה ומתגמל את המשתמשים בעניין על מאמציהם. למרות שגם ל-PoS וגם ל-PoW יש את היתרונות והחסרונות שלהם, רבים מאמינים ש-PoS הוא העתיד של הבלוקצ'יין ושרשתות PoW בדרך החוצה.

אחרי הכל, PoS היא האפשרות הניתנת להרחבה יותר ו-Ethereum, מטבע הקריפטו השני בגודלו מבחינת שווי שוק, מבצע את השדרוג ל-PoS במהלך החודשים הקרובים. קונצנזוס משפיע ישירות על ממשל הרשת והוא משהו שיש לקחת בחשבון בעת ​​הערכת רשתות בלוקצ'יין שונות.

קְבוּצָה

הצוות מאחורי הפרויקט חשוב לא פחות מההיבטים הטכניים של כל בלוקצ'יין. פרויקטים צריכים להיות מאוד פתוחים לגבי מי מפתח פרויקט, כמו גם ההיסטוריה ומערך הכישורים של הצוות.

אי חשיפת הפרטים על צוות הפיתוח יכול להוות תמרור אזהרה משמעותי בעת הערכת בלוקצ'יין, שכן מחסור במידע עלול לגרום לכך שהם מחפשים להונות משתמשים. אמנם זה לא תמיד המקרה, אבל מומלץ להישאר עם פרויקטים שפתוחים לגבי תהליך הפיתוח שלהם.

לפרויקט Polkadot יש כמה מחברי המפתח שלו זמינים באתר האינטרנט שלו, כולל שמם האמיתי וההיסטוריה שלהם. עם זאת, ניתן לשפר זאת על ידי הכללת קישורים חברתיים רלוונטיים לפרופילים של הצוות, כך שמשתמשים יוכלו לבצע מחקר משלהם כדי לאמת את הפרויקט ואת הצוות שמאחוריו.

מפת הדרכים

לא רק שבלוקצ'יין צריך להיות מקרה שימוש אמין מוצק, אלא צריך לתכנן מפת דרכים לגבי פיתוחים עתידיים ותוספות תכונות מוצר.

מפת דרכים יסודית אומרת בדרך כלל שהצוות חשב לטווח ארוך על הפרויקט שלו וכיצד הוא יכול להועיל לעולם. זה גם מספק למשתמשים יותר ידע על מה הם משקיעים, והאם הרשת מתיישרת עם הערכים שלהם או לא.

מפת הדרכים של Cardano כוללת קטעים מפורטים עבור כל חלק במפת הדרכים שלה, מה שמבטיח שכל המשתמשים יוכלו להבין למה לצפות בעתיד הרשת.

שווי שוק/ערך כולל נעול (TVL)

כשמדובר בפרויקטים של מימון מבוזר (DeFi) באופן ספציפי, גורם חיוני אחד שיש לקחת בחשבון הוא הערך הכולל הנעול שלו (TVL) ושווי השוק שלו.

ה-TVL מייצג את הסכום הכולל של כל הכספים הנעולים בחוזים החכמים של פלטפורמת DeFi. ככל ש-TVL גבוה יותר, כך המערכת האקולוגית של הפלטפורמה בריאה יותר, מכיוון שיותר משתמשים מנצלים את היתרונות שלה.

לחלופין, שווי השוק של פרויקט מהווה את הערך של הנכסים הקיימים בתוך המערכת האקולוגית שלו, המשמש כאינדיקטור לפוטנציאל הצמיחה של הפרויקט. מספר זה מהווה לא רק את אלו המשתמשים באסימוני הפלטפורמה, אלא גם את אלו המחזיקים בנכסים באופן פסיבי.

אפשר להתייחס לשווי השוק כאינדיקטור לפופולריות של פרויקט, בעוד ש-TVL יכול לסמן כמה כסף מועבר בפועל בתוך הפרוטוקולים השונים שלו. שתי הסטטיסטיקות חשובות, אבל חשוב להבין מה כל אחת מהן המשמעותיות הרלוונטיות לתחרות של פרויקט.

DeFi Pulse מפרט את ה-TVL של כל מיני פרויקטים של DeFi, בעוד CoinMarketCap מפרט את שווי השוק של כמעט כל רשת בשוק.

אריכות ימים

לבסוף, תסתכל כמה זמן הפרויקט קיים בשוק. אם זה זמין כבר שנים, מה השיג הפרויקט? האם היא דבקה במפת הדרכים שלה והייתה אמינה, או סבלה מעיכובים עקביים וכשל בביצוע? מהימנות הפרויקט יכולה להוות אינדיקטור מצוין לאריכות חייו.

לחלופין, אם פרויקט חדש בשוק, שקול לצפות בו במשך כמה חודשים ולראות איך הדברים מסתדרים. אם הפיתוח נראה חלק והקבוצה עושה כמות לא מבוטלת של התקדמות והכרזות, זה עשוי לסמן השקעה אמינה יותר לטווח ארוך.