מאז נובמבר התמוטטות של אימפריית הקריפטו המבישה של סם בנמן-פריד, מפרקים ניסו לאחד את אחזקות הקריפטו של FTX ושל Alameda Research, במטרה בסופו של דבר להחזיר קצת ערך לנושים.
הנפילה של FTX נגרמה על ידי א לדווח של Alameda Research's רעוע מאזן. ההתחייבויות של חברת המסחר בשווי 8 מיליארד דולר הושענו בחלק ניכר על ידי אסימון ה-FTT של הבורסה, שירד ביותר מ-90% במהלך הימים הבאים.
למרות היעדר הליכי הפחתת סיכונים באלמדה, נראה שהאחראים על חיסול הנכסים הנותרים עשויים להיות בדיוק כמו גונג-הו כמו הקודם מַנהִיגוּת.
קרא עוד: מהראש של Alameda ועד FTX פושט רגל, הכירו את קרוליין אליסון
עדויות בשרשרת לשגיאות חוזרות מציירות תמונה מדאיגה לאלה שמקווים יום אחד להחזיר חלק מכספם.
אלמדה היה עמוק ב-DeFi
כמו גם מסחר מול לקוחות FTX בבורסה (בזמן עצמה פטור מסיכון פירוק), Alameda Research עסק עמוק ב-DeFi, מסחר, הלוואות וחקלאות אסימונים ברחבי המגזר.
במהלך השבועות האחרונים, משיכת הכספים מפלטפורמת ההלוואות Aave הביאה לחיסולים חוזרים ונשנים של ביטחונות wBTC (ביטקוין 'עטוף' לשימוש ברשת Ethereum) של Alameda. זה שימש לשאילת CRV, אסימון הממשל של Curve Finance בבורסה מבוזרת.
הלוואות DeFi דורשות בטחונות יתר. ערך הנכסים המסופקים כבטוחה חייב להיות גבוה מזה של הנכסים המושאלים על מנת לשמור על יחס הביטחונות (CR) של הפוזיציה. אם ה-CR של הפוזיציה יורדת, ייתכן שהביטחונות של הפוזיציה יסולקו על מנת להחזיר כספים שנשאלו. תהליך זה מבוצע בדרך כלל על ידי בוטים של חיסול המייצרים רווח בתהליך.
תוך איחוד כספים ליחיד כתובת - שעד כה צבר קריפטו בשווי כולל של 174 מיליון דולר - תווית אלמדה ארנק עשה נסיגה של 11.4 wBTC (בשווי 190,000 דולר באותה עת) מ-Aave ב-29 בדצמבר, מה שמכניס את הפוזיציה לטריטוריה מסוכנת.
במהלך השבועות שלאחר מכן, כאשר המחיר של CRV עלה מול BTC, הפוזיציה הפכה כשירה לפירוק מספר פעמים. באופן ספציפי, זה קרה ב-31 בדצמבר (עבור 2.6 wBTC), 9 בינואר (1.5 wBTC) ו-13 בינואר (0.8 BTC), והפסידו בסך הכל 4.9 BTC. זה מעל 100,000 דולר במחירים נוכחיים.
קרא עוד: מסמכים חושפים ש-Alameda Research רכש את נתח FTX מ-Binance
אם ה-CRV היה מוחזר קודם (כתובת האיחוד מכילה 68 CRV, די והותר כדי להחזיר את הלוואת 20 ה-CRV) ניתן היה למשוך את ביטחונות wBTC שלמים ללא סיכון לאובדן כספים.
טעות בסיסית כזו מעוררת אמון מועט במי שצריך לפעול כדי להחזיר כמה שיותר לנושים. לרוע המזל, תנועות אחרות בשרשרת שנצפו במהלך השבועות האחרונים מציגות דפוס דומה.
מפרקים צריכים להתמקד בפוזיציות מסוכנות ולא באבק
בצבירת כמויות קטנות של נכסי קריפטו שונים (הידועים כאבק), מפרקים הוציאו הרבה יותר על עמלות גז ממה שהאבק שווה. 6 בינואר עסקה העברת ETH בשווי של פחות מסנט עלה לכתובת Alameda 2 1.43 דולר בדלק, כפי שציינה עדן או של The Block בטוויטר:
לא התמורה הטובה ביותר עבור הכסף של הנושים. אולי המפרקים צריכים להתמקד בסגירת פוזיציות מסוכנות לפני שגורפים אבק.
בנוסף, ב-27 בדצמבר, פתאום מספר כתובות מקושרות לאלאמדה נשלח כולל של קריפטו בשווי 1.7 מיליון דולר לבורסות ChangeNow ו- FixedFloat. בהתחשב בחוסר ה-KYC שלהם, אלו הם המועדפים בקרב האקרים לערבב כספים גנובים, וההעברות עשויות לייצג עובד נוכל או פרצת אבטחה בארנקי Alameda.
אף אחד לא מצפה שהמפרקים יחזרו בעסקה אחת, אבל כואב לראות עדויות בשרשרת לכך שהם מפסידים כספים שיוכלו להיות מוחזרים מאוחר יותר לנושים.
בעוד שהסכומים שאבדו עד כה הם טיפה בים בהשוואה למחסור של מיליארדי דולרים של אלמדה, שכירת יועץ DeFi מנוסה עשויה למנוע הפסדים נוספים בפירוק רשת ההשקעות הכאוטית של אלמדה.
לחדשות מושכלות יותר, עקבו אחרינו טויטר ו חדשות גוגל או האזינו לפודקאסט התחקיר שלנו חדש: Blockchain City.
מקור: https://protos.com/how-many-times-will-alameda-research-liquidators-get-liquidated/