האם עלי לפרוע את המשכנתא שלי?

אם יש לך שאלה כמו זו, שלח אותה. אני אתייחס למקרי מקרה שיש להם ערך חינוכי.

"אני חושש לפרוע את המשכנתא שכן, בניכוי הסטנדרטי הנוכחי, אין יתרון בתביעת ריבית משכנתא.

"אשתי ואני בפנסיה. אני בן 72, עם פנסיה יחד עם הביטוח הלאומי, ויש לי 850,000 דולר ב-IRA שלי. יש לי יתרת משכנתא של $134,000. כדי לקבל את זה אחרי מס אצטרך לקחת חלוקה של 185,000 $, מה שכמובן יקטין את תיק ההשקעות שלי באופן דרמטי.

"האם זה מהלך טוב? ההחזר על ההשקעה שלי עם פידליטי היה 10-15 אחוז בשנה עם תמהיל של 60/40 של קרנות מניות ואג"ח".

מייקל, מיזורי

הקוראים שולחים שאילתות כאלה. אני הולך לענות על אלה שממחישים החלטות מס והשקעות מסובכות.

התשובה שלי למיזורי:

מהלך טוב? כנראה. פנסיונרים צריכים לשלם את המשכנתאות שלהם. יש לך מזל להיות בעמדה לעשות את זה.

עבור אנשים רבים, ללא ספק כללתם, לקיחת משכנתא על מנת להיכנס לבית התבררה כהחלטה טובה. אבל אנחנו צריכים לפרק את הבעלות על הבית. בית ממושכן זה שני דברים, נכס והתחייבות. להחזיק בית זו השקעה טובה. משכנתא היא השקעה גרועה. המטרה של פנסיונר צריכה להיות שיהיה לו בית ללא משכנתא.

40% מה-IRA שלך בקרנות אג"ח אומר שאתה מלווה. אם הקרנות עוקבות אחר שוק האג"ח בארה"ב, חלק ניכר מהחסכונות שלך מושאל, בתעריפים נמוכים, למשרד האוצר האמריקאי. חלק זה של תיק ההשקעות שלך מרוויח 2% במקרה הטוב. המשכנתא שלך כנראה עולה לך 3% או יותר.

ללוות ב-3% כדי להלוות ב-2% זה רעיון רע.

שני דברים גורמים לאנשים כמוך להסס לפני שהם משלמים IRA כדי לשלם חוב: המסים שהם היו חייבים ותשואות IRA שהם יחמיצו.

כן, משיכת ה-IRA פירושה כתיבת המחאה למוכסי מס. אתה כנראה נמצא בטווח של 27.4% (מדינה ופדרלית ביחד), אז אתה עומד להיות חייב 51,000 $ על משיכה של 185,000 $.

אבל מסים על הכסף הזה הם בלתי נמנעים. אם עברת את 59-1/2 (המועד כדי להימנע מקנסות) ולא מצפה לראות את מדרגת המס שלך יורדת, דחיית הבלתי נמנע לא תשאיר אותך טוב יותר. אם ה-IRA גדל, כך גם חשבונות המס.

החשבון מתבהר אם חושבים מחדש מהי IRA. איפה שאתה רואה נכס של $850,000, אני רואה משהו שונה. אני רואה אותך כאפוטרופוס לחשבון שיש לו שני מוטבים. אתה יושב על $617,000 ששייכים לך וגם על $233,000 שכבר שייכים למוכסים.

תראה מה הצמיחה עושה לחשבון הזה. אם, למשל, תוכל להכפיל את תיק ההשקעות ב-Fidelity, החשבון יכלול 1.7 מיליון דולר. מתוך זה, $1,234,000 יהיו שייכים לך ו-$466,000 יהיו שייכים לחברי המס. הכפלת את הכסף שלך והכפלת את הכסף של הממשלה.

למעשה, מה שיש לך הוא לא נכס של $850,000 אלא נכס $617,000 שכולו שלך ושצומח ללא מס.

מה, אם כן, אתה מקריב כשאתה לוקח הפצה גדולה? בהנחה שאתה מוציא אותו מחלק האג"ח בתיק שלך, אתה מפסיד תשואה שמגיעה ל-2% לפני מס, ובזכות נפלאות ה-IRA, אותם 2% לאחר מסים.

ומה אתה מרוויח מלקרוע את המשכנתא? אתה מקבל תשואה מובטחת של 3% לפני מסים. הודות לנפלאות הניכוי האחיד, אינכם מנכים ריבית והמשכנתא הזו של 3% עולה לכם אותם 3% לאחר מיסים. אז להיפטר ממשכנתא מרוויחה 3%.

הנה זה. פירעון המשכנתא עולה לך 2% לאחר מס ומזכה אותך ב-3% לאחר מס. זה מהלך מנצח. זה עדיין יהיה מנצח, גם אם צנוע יותר, אם כללי המס ישתנו ותחזור לנכות ריבית.

עכשיו בואו נתמודד עם הסיבה האחרת שאנשים נשארים עם משכנתאות של 3%, שהיא שהם משקיעים כסף כדי להרוויח 10% או 15%. זו השוואה שגויה. תשואות גבוהות מגיעות מנכסים מסוכנים כמו מניות. המשכנתא היא התחייבות בטוחה (אי אפשר להתחמק מהחוב), ולכן יש להשוות אותה לנכס בטוח (הלוואה למשרד האוצר האמריקאי).

ההשוואה בין תפוחים לתפוחים מגיעה למוקד חד יותר כאשר אני משער שכל המשיכה שלך בסך 185,000$ מגיעה מאיגרות חוב בסיכון נמוך. בשלב הראשון של המהפך הפיננסי שלך, אם כן, לא נוגעים בכספי המניות.

עכשיו תסתכל על מה שנשאר ותראה חשבון Fidelity שיש לו אחוז גבוה במניות. האם ההקצאה הזו גבוהה מדי? אולי ואולי לא. אבל זה דיון נפרד.

מכירת אג"ח כדי לשלם משכנתא משאירה אותך טוב יותר, לא משנה מה יקרה לשוק המניות. בינתיים, אם יש לך יותר מדי כסף בבורסה זו החלטה עצמאית שלא אמורה להשפיע על החשיבה שלך לגבי המשכנתא.

בניגוד להשוואה של 2% ל-3%, קביעת רמת הסיכון הנכונה עבור בן 72 אינה שאלה שיש לה תשובה ברורה. הוצאת כסף ממניות תוריד את התשואה הצפויה שלך, אבל עשויה להיות נבונה בכל מקרה. מהן עלויות המחיה שלך ועד כמה הן מכוסות על ידי הפנסיה והביטוח הלאומי? האם הפרישה שלך תשרוד מפולת בבורסה עם התיק שיש לך עכשיו? שוחח על כך עם יועץ העושר שלך.

מה שלא תעשה, אל תשווה 10% תשואות בשוק המניות למשכנתאות של 3%.

אמרתי, למעלה, שההחזר על המשכנתא הוא כנראה מהלך טוב. עכשיו הנה כמה דברים שצריך להיזהר מהם.

ראשית, מדרגת המס שלך. ייתכן שיהיה עליך לחלק את ההפצה של 185,000 $ לשלישים, לפזר אותה על פני 2022-2024, על מנת להימנע מבעיטה משיעור פדרלי של 22% ל-24%.

לאחר מכן, התוכניות שלך לטווח הקרוב. יש סיכוי שתעבור לטקסס או פלורידה? אם כן, השהה את ההפצות העודפות עד שתהיה מחוץ להישג ידך של מס מיזורי בשיעור 5.4%.

אחרון, משחק הסיום שלך. האם יש סיכוי טוב ש-IRA מופחת יתייבש בזמן שאתה עדיין בריא מספיק כדי לחיות באופן עצמאי? האם בשלב זה היית נרתע ממעבר - לשכירות או לבית קטן יותר - כדי להוציא קצת מזומנים? והאם, כדי להישאר במקום, כנראה תשתמשו במשכנתא הפוכה לכיסוי ההוצאות החודשיות? אם תוצאה זו צפויה, ואם למשכנתא הקיימת שלך יש עוד הרבה שנים לרוץ, אולי כדאי לך להיאחז בה. התנאים שלה הרבה יותר טובים מכל מה שתקבלו על משכנתא הפוכה בהמשך הדרך.

יש לך מצב כלכלי כזה? שלח תיאור לכתובת הרשומה בביו שלי. כלול שם פרטי ומדינת מגורים. כלול מספיק פרטים כדי ליצור ניתוח שימושי. המכתבים יערכו לשם בהירות וקיצור; רק חלק ייבחרו; התשובות נועדו להיות חינוכיות ולא תחליף לייעוץ מקצועי.