3 דרכים שבהן פנסיונרים יכולים להוכיח את התיקים שלהם

השווקים נכנסו לסחרור ביום שלישי כאשר נתוני האינפלציה האחרונים הגיעו גבוה מהצפוי, עם מדד המחירים לצרכן עלייה של 8.3% במשך השנה שעברה. בעוד שמחירי הדלק ירדו, עלות המזון, שכר הדירה ושאר מוצרי היסוד ממשיכה לנסוק. "האינפלציה היא גנב בלילה שמפחיתה את כוח הקנייה לכולם", אמרה ננסי דייויס, מייסדת Quadratic Capital Management בגריניץ', סיינט, ומנהלת תיקים של

תעודת סל תנודתיות ריבית ריבועית וגידור אינפלציה

(IVOL). המספרים של יום שלישי חיזקו את ציפיות המשקיעים שהפדרל ריזרב ימשיך להעלות את הריבית באגרסיביות במאמץ להאט את הביקושים ולקרר את הכלכלה.

פנסיונרים פגיעים במיוחד לאינפלציה. בתור התחלה, הם נוטים להחזיק באחוז גבוה יותר מתיק האג"ח שלהם, שמחיריהם יורדים עם עליית הריבית. יתרה מכך, פנסיונרים רבים אינם מוסיפים כסף חדש לתיקיהם, כך שבניגוד לעובדים שמחירם ממוצע בדולר ל-401(k) שלהם, הם אינם נהנים ממחירי מניות נמוכים יותר. במקום זאת, הם נסוגים מביצי הקן שלהם, וה"משכורת" שהם מוציאים לא מוגנת מפני אינפלציה כמו השכר, שמקבל עליות יוקר המחיה. (הכנסה מביטוח לאומי אכן מקבלת התאמת יוקר המחיה, וכן העלאה לשנת 2023 צפוי להיות הגבוה ביותר מזה יותר מ-40 שנה.) 

החדשות הטובות הן שישנם צעדים שפנסיונרים יכולים לנקוט כדי לעזור לתיקים שלהם להילחם באינפלציה. הנה כמה אסטרטגיות שכדאי לשקול.

קצות האצבעות לתוך TIPS

ניירות ערך מוגני אינפלציה של האוצר הם איגרות חוב ממשלתיות עם הגנה מובנית לאינפלציה. אתה יכול לקנות אותם דרך תוכנית TreasuryDirect של משרד האוצר האמריקאי, ברוקר או בנק, או, הכי קל, בצורת קרן נאמנות או תעודת סל. הקרן של TIPS עולה עם האינפלציה ויורדת עם הדפלציה, כפי שנמדדת במדד המחירים לצרכן. ל-TIPS יש שיעור קופון קבוע המוחל על ערך הקרן המתואם של האג"ח, ותשלומי הריבית שלהם עולים או יורדים בהתבסס על סכום הקרן.

כמו רוב האג"ח, TIPS רגישים לשינויים בריבית. כאשר השוק מצפה שהתשואות יעלו, המחירים על אג"ח עומדות יורדות (אג"ח אלו הופכות פחות אטרקטיביות מאג"ח חדשות יותר שיונפקו בקופונים גבוהים יותר). מקרה לדוגמא: קרנות TIPS הפסידו כסף השנה מכיוון שהריביות ממשיכות לעלות. 

טיפים יכולים להיות הפכפכים, אז תרצה להקיש עליהם רק כאשר אתה צריך אותם. לכן חשוב להתאים את השקעות ה-TIPS שלך לאופק ההוצאות הצפוי שלך, אמרה כריסטין בנץ, מנהלת מימון אישי ותכנון פרישה עבור

מורנינגסטאר
.
מוצרי TIPS לטווח קצר, כגון

תעודת סל של ניירות ערך מוגנת אינפלציה קצרת טווח של Vanguard

(VTIP), ניתן להתאים לאופקי הוצאות של שלוש עד חמש שנים, בעוד מוצרים לטווח ארוך יותר, כגון

Vanguard Inflation Protected Securities Fund

(VIPSX), ניתן להתאים לאופקים של חמש עד 10 שנים. הקצאת TIPS סבירה היא בין 10% ל-25% מתיק האג"ח הכולל שלך, המליץ ​​בנץ. 

אג"ח חיסכון מסדרה I הן אג"ח חיסכון שהונפקו על ידי משרד האוצר האמריקאי המציעות גם הגנה על אינפלציה. שלא כמו TIPS, אשר משלמים תשלומי ריבית חצי שנתית, איגרות חוב לא זורקות תשואה. במקום זאת, הריבית נצברת לאורך חיי האג"ח ומשולם עם הפדיון. ניתן לרכוש איגרות חוב I עד אוקטובר 2022 בריבית הנוכחית של 9.62%, שתחול על ששת החודשים שלאחר ביצוע הרכישה. לאחר מכן, הריבית תאופס לשיעור חדש המבוסס על אינפלציה. לאג"ח אלקטרונית I יש מגבלות רכישה של $10,000 לאדם בשנה, מה שמפחית את האטרקטיביות שלהן כמעוז משמעותי נגד אינפלציה, אמר בנץ. הם אינם זמינים בצורת קרן ויש לרכוש אותם דרך TreasuryDirect. 

קנה מניות דיבידנד

מבחינה היסטורית, התשואות בבורסה עלו על האינפלציה. אמנם זה לא המקרה השנה - ה

S&P 500

ירד בכ-17% עד היום - זה לא אומר שאתה צריך לוותר על המניות שלך. מניות משלמות דיבידנדים בפרט יכולות להיות לוחמות אינפלציה חשובות. מאז 1930, דיבידנדים תרמו בערך 40% מהתשואה הכוללת של S&P 500, לפי פידליטי השקעות, אבל במהלך שנות ה-1940, 1970 ו-1980, כאשר האינפלציה הייתה בממוצע של 5% ומעלה, הדיבידנדים הניבו 54% מהתשואה הכוללת הזו.

עם זאת, אתה לא רוצה להתמקד רק בתשואה הגבוהה ביותר. "לעיתים קרובות אנו מוצאים שפנסיונרים מחפשים את כדור הכסף הזה," אמר טימותי

צ'אב
,
מנהל השקעות ראשי בג'ירארד, חברת ייעוץ לעושר במלך פרוסיה, פרופ'. דיבידנד גבוה עלול לאותת על חברה במצוקה. 

במקום זאת, חפש חברות איכותיות עם רקורד של הגדלת הדיבידנדים שלהן לאורך זמן. אריסטוקרטים של הדיבידנדים הם קבוצה נבחרת של כ-65 מניות S&P 500 שהגדילו את הדיבידנד שלהם מדי שנה במשך 25 שנים לפחות. צ'אב מעדיף להסתכל על 10 השנים האחרונות עבור רשימה מגוונת יותר: כמה חברות טכנולוגיה שהפכו למשלמות דיבידנד טובות לא היו לפני 25 שנה, אז הן לא נכנסות לרשימה, אמר.

אם אתה לא רוצה לעשות שיעורי בית על מניות בודדות, אתה יכול להחזיק בקרן נאמנות דיבידנד כמו

Fidelity Dividend Growth Fund

(FDGFX) לצד קרן המניות שלך בשוק הרחב. 

היה חכם עם מזומן

הקצאת מזומנים נכונה יכולה לעזור לפנסיונרים להימנע ממשיכת כסף מחשבונם הדועך בשוק נמוך, מהלך שיזרז את דלדול הביצית שלהם. אבל מזומן לא יעמוד בקצב האינפלציה, אז אתה לא רוצה להחזיק יותר מדי. כלל אצבע טוב הוא לשמור על הקצאת המזומנים שלך למשיכת תיקים בשווי של בין שנה לשנתיים, אמר בנץ. שימו לב, זה לא שנה עד שנתיים של הוצאה כוללת, מכיוון שאולי יש לכם ביטוח לאומי ומקורות הכנסה אחרים כדי לכסות חלק מההוצאות שלכם. 

ודא שאתה משקיע את הכסף שלך לעבודה. בנקים מקוונים בלבד מציעים כעת תשואות של כ-2%, גבוה בהרבה מהריבית הממוצעת הארצית עבור חשבונות חיסכון, שהיא 0.13%, לפי Bankrate.com. צרכנים רבים מנהלים שני חשבונות, אחד בבנק גדול שבו הם מקבלים את המשכורות או המחאות הביטוח הלאומי ומשלמים את החשבונות שלהם, ואחר בבנק מקוון בלבד שבו החסכונות שלהם מרוויחים ריבית גבוהה בהרבה. 

בעוד שזהב נחשב בדרך כלל כגידור אינפלציה, הנתונים אינם מאשרים את התפיסה הזו, אמר בנץ. אולי תרצה להחזיק בזהב מסיבות אחרות, אבל אל תצפה שהמתכת היקרה תעזור לתיק שלך לעמוד בקצב האינפלציה.

כתוב לאליזבת אובריאן ב [מוגן בדוא"ל]