פלטפורמות ביטוח חוזים חכמים, Nexus Mutual ו- Sherlock, יקחו הפסדים בהשקעות במאגר האשראי של DeFi Maple Finance.
מייפל נחשף מוקדם יותר השבוע היא מנתקת את הקשרים עם חברת המסחר במטבעות קריפטוגרפיים Orthogonal Trading, שהציגה מצג שווא של מצבה הפיננסי והחשיפה להדבקה ב-FTX ולא הצליחה לעמוד בהחזרי הלוואות למאגר ההלוואות M11 Credit USDC של הפלטפורמה.
M11 Credit משמש גם כנציג מאגר עבור מאגר הלוואות WETH עם חשיפה למסחר אורתוגונלי, הכולל אתר המסופק על ידי פרוטוקול הביטוח של DeFi Nexus Mutual.
Nexus יזמה משיכות ממאגר M11, אבל החברה ציין בפוסט בבלוג כי ההפסד הצפוי מוערך בסביבות 2,461 ETH או 1.5% עד 2.6% מנכסי הפרוטוקול.
באוגוסט הפקידה החברה 15,348 ETH (בסביבות 19.4 מיליון דולר) לתוך בריכת ה-WETH של M11 לאחר א הצבעת ממשל שקיבל 99% קבלה מחברי הקהילה, וכמה משקיפים משערים ההפסד הסופי עלול להיות גרוע יותר.
באופן מוזר, באותה תקופה לא נערכה הצבעת תמונת מצב, כלומר הפרוטוקול עבר ישר להצבעות "על השרשרת" לפני שהתייחס לשאלות הקהילה.
לפי שם בדוי משתמש טוויטר DeFiyst, יותר מ-69% מה-ETH שהופקד נשאר במאגר M11 wETH.
מסחר אורתוגונלי מהווה 17.6% מההלוואות של מאגר M11 wETH ו-Auros, חברת מסחר אלגוריתמית ועושות שוק שגם הוא בבעיה, מהווה 37.8% מהלוואות המאגר.
למרות שניתנו לה שתי הארכות להחזר ההלוואה, Auros לא הצליחה להשתעל בתשלומים עבור הלוואה של 2,400 WETH והלוואה של 6,000 WETH מהמאגר.
סביר להניח שגם פרוטוקול עשיית השוק נקלע להדבקה ב-FTX.
אם זה המקרה, הפסד מאגר ה-wETH הכולל של M11 מסתכם בכ-12,300 ETH, הפסד מרומז של כ-10 מיליון דולר עבור Nexus Mutual.
הפסדים אלה, אם יתממשו, משמשים אזהרה למתן הלוואות מבוססות מוניטין קדימה, אנליסט בלוקוורקס. ריאן ווסט צייץ.
"צריך להבטיח הלוואות על ידי נכסים או תזרים מזומנים, וצריך לחשב את הלוואות על סמך הסיכון", אמר.
שרלוק העמיד כספים כדי לרדוף אחרי תשואה
שרלוק היא פלטפורמת ביקורת חוזים חכמה עם טוויסט: משתמשי DeFi המעוניינים בתשואה יכולים להרים USDC כדי להבטיח פרוטוקולים שהצוות ביקר.
"המעריכים לוקחים על עצמם את הסיכון של תשלומים עבור פרוטוקולים המכוסים על ידי שרלוק", על פי שרלוק בלוג. "בעיקרון, צוותי פרוטוקול משלמים "פרמיות" לשרלוק כדי לקבל את הפריבילגיה להגיש תביעות כאשר מתרחשת פריצת חוזה חכם מכוסה בפרוטוקול שלהם."
חלק מהתשואה המשוערת של 10% APY, ששולמה ב-USDC, נגזרה מ"אסטרטגיות תשואה" של מייפל פיננסים.
בין האסטרטגיות הללו הייתה חשיפה למאגר M11 Credit USDC ולפי המייסד המשותף של שרלוק, ג'ק סנפורד. שרלוק צופה הפסד של 4 מיליון USDC כתוצאה ממחדל המסחר האורתוגונלי, המייצג כ-35% ממאגר ההימורים, כתב סנפורד בדיסקורד ביום שני של הפרויקט.
"אני באמת מצטער בשמו של שרלוק על ההפסד בבריכת מייפל", כתב סנפורד. "ואני חושב ששרלוק יצטרך לנקוט בפעולה דרסטית כדי ליצור מערך מאגר הימור טוב יותר בעתיד, שאינו מסתמך על תחרות עם ה-APY הגבוה ביותר של היום."
שרלוק מספק א לוח מחוונים אשר מראה את הקצאת ה-stakers USDC המשמשת להפקת תשואה.
אבל כמה מחברי הקהילה הביעו תסכול בדיסקורד של הקבוצה, בטענה שהסיכונים ל-USDC שלהם לא הובהרו.
"הדברים לא היו ברורים מלכתחילה, וגם אף אחד מהסיכונים מלבד היותו שותף בקרן ביטוח חוזים חכמים", כתב משתמש בדוי אחד בערוץ הכללי של הקבוצה.
סנפורד ציין, "המיקוד העיקרי של שרלוק הוא סיכוני אבטחת חוזים חכמים."
"הערכת הסיכונים של מוסדות CeFi אינה הכוח שלנו. סמכנו ש-M11 קרדיט מיומן בזה, אבל הוכח שהם לא".
מקולי פיטרסון תרם דיווח.
קבל את החדשות והתובנות המובילות של הקריפטו לתיבת הדואר הנכנס שלך מדי ערב. הירשם לניוזלטר החינמי של Blockworks עכשיו.
מקור: https://blockworks.co/news/nexus-loses-millions-in-maple-finance-credit-pool