טק

האם אי פעם זה שווה את הסיכון?

08/04/2022
חדשות Ethereum של ביטקוין

מרחב המטבעות הקריפטו צפויים להגיע למיליארד משתמשים בשנת 1. בעוד שחלקם ידועים כמרוויחים מזה הון, אחרים הרסו את הכספים שלהם, רדפו אחר תוצאות דומות, והגיעו עד לקבלת אשראי לרכישת קריפטו על ידי העמדת נכסים יקרי ערך, כולל בתיהם, כבטחונות.

הלוואה להשקעה יכולה להיות הגיונית בתנאים מאוד ספציפיים, אבל השימוש בהלוואת בית הוא גם מסוכן ביותר. לדוגמה, זה אומר שביתו של משקיע מונח כבטוחה בהלוואה.

מטבעות קריפטו סיפקו, בעבר, תוצאות מרהיבות למשקיעים, אך גם ראו אותן עוברות תקופות שוק דובי ממושכות שבהם רבים איבדו תקווה ומכרו במחירי הפסד, כשאלה שהצליחו להסתבך בקצור את הפירות הגדולים ביותר. כפי שכל אנליסט או יועץ פיננסי היו אומרים, תוצאות העבר אינן מעידות על תוצאות עתידיות.

כאשר ביטקוין (BTC) נסחר ב-$57,000, מנכ"ל MicroStrategy, מייקל סיילר, הציע למשקיעים להשתמש בכל כספם כדי לקנות ביטקוין ו"להבין איך ללוות יותר כסף כדי לקנות ביטקוין". בשלב מסוים, סיילור מציע שהם צריכים "ללכת למשכן את הבית שלהם" כדי לקבל יותר BTC.

בזמן כתיבת שורות אלה, הביטקוין מחליף ידיים קרוב ל-23,000 דולר, כלומר משקיעים שילכו בעקבות דבריו של סיילר יהיו כעת עמוק מתחת למים. ל-MicroStrategy יש לקחו הלוואות מבנק סילברגייט ו גיוס הון על ידי הנפקת חוב לקנות יותר ביטקוין, עד כדי כך שהוא מחזיק כעת 129,698 BTC.

בעוד שהלוואות לחברות שונות מהלוואות אישיות, חשוב להבין מה עלול לקרות כאשר משקיעים לווים כנגד נכסיהם כדי לקנות עוד קריפטו ומה צפוי להם.

להיות זהיר בסביבה בסיכון גבוה

משכון בית לרכישת מטבעות קריפטוגרפיים הייתה אסטרטגיה של כמה משקיעים, כזו שאם נעשה בזמן הנכון, עלולה להוביל לתשואות משמעותיות. עם זאת, עלולות להיות לכך השלכות הרות אסון אם נעשה בזמן הלא נכון.

בשיחה עם קוינטלגרף, סטפן רוסט, מנכ"ל פלטפורמת מעקב האינפלציה Truflation, ציין שזו "בהחלט אסטרטגיה בסיכון גבוה" שהיא "תמיד אלטרנטיבה" מכיוון שהיא "מקור הון סביר וזול". רוסט הוסיף כי אם הבית המשועבד נפרע ויש "שארית נכסים זמינים לאפשרות לקחת משכנתא אז למה לא למנף את המשכנתא הזו לקניית ביטקוין".

המנכ"ל התייחס לסטארט-אפ הפינטק מילו, אשר מציע משכנתאות קריפטו ל-30 שנה ומאפשרת למשתמשים למנף את אחזקותיהם במטבעות הקריפטו לרכישת נדל"ן כאופציה, והוסיפה:

"אני אישית לא הייתי עושה הכל ו'ממקסם' על ידי הכנסת כל הרווחים שלי לביטקוין. זה בעצם לשים את כל הביצים שלך בסל אחד. זוהי הקצאת הון בסיכון גבוה במיוחד".

רוסט הוסיף כי עבור משקיעים עם משפחה לטפל בהם וחשבונות לשלם, מישכון הנכס שלהם "אולי לא תהיה האסטרטגיה המומלצת ביותר". לפי דבריו, זה "בדרך כלל הכי טוב להפעיל שכל ישר וניהול סיכונים מתאים".

לאחרונה: כיצד טכנולוגיית הבלוקצ'יין יכולה לחולל מהפכה בסחר הבינלאומי

דיון גיום, ראש מחלקת יחסי ציבור ותקשורת גלובלית בבורסת הקריפטו Gate.io, הסביר את דבריו של Rust, ואמר לקוינטלגרף כי "הדרך הקלה ביותר להרוס היא לשחק עם מטבעות חרא ולנסות לתזמן את השוק" ואמר למשקיעים "לעולם לא להשתמש בכמות מוגזמת של מטבעות". למנף" ובמקום זאת "לשלוט" בתאוות הבצע שלהם.

גיום אמר כי על המשקיעים להימנע מלהיפל להייפ, ולמרות ש"זה יכול להיות קשה בקריפטו, משמעת היא המפתח". בהתייחס למינוף נכסים לרכישת BTC יותר, הוא המליץ ​​לנקוט משנה זהירות במקום ללכת על הכל כפי שסיילור הציע:

"אנחנו צריכים להיות זהירים יותר עם האופן שבו אנחנו משתמשים בכסף שלנו. למרות כל גדולתו, הקריפטו הוא עדיין נכס בעל סיכון גבוה. האם אתה מיליארדר עם שבעה בתים? אם כן, אז אתה כנראה יכול למשכן אחד כדי לקנות BTC. אם לא, אז תהיה חכם יותר".

בשיחה עם קוינטלגרף, דניס אוקונל, סמנכ"ל טכנולוגיה ומנהל תיקים בחברת תיקי הקריפטו Peregrine Digital, ציין כי הלוואה לרכישת קריפטו היא "מקרה ספרי לימוד של מה לעולם לא לעשות עם הכספים שלך", שכן "בית הוא אחלה השקעה לטווח ארוך ואחד הסולמות העיקריים להגדלת העושר".

אוקונל הוסיף שהוא קרא "יותר מדי מאמרים של משפחות הרוסות או של אנשים שלקחו את חייהם בצורה טרגית על ידי עשיית הדבר הזה בדיוק". הוא הוסיף שאסור לקחת הלוואות או להשתמש במינוף כדי להשקיע בביטקוין אם הם לא יכולים להרשות לעצמם להפסיד.

שוקי מטבעות קריפטו ידועים כתנודתיים ביותר ומלאים עליות וירידות משמעותיות, שבו נכסים מובילים יכולים כמעט להכפיל את עצמו תוך חודש ו לשאת דובי יכול לראות את BTC מאבד מעל 80% מערכו.

לצפות לבלתי צפוי

בגלל התנודתיות המובנית של מרחב המטבעות הקריפטוגרפיים, אוקונל ציין כי המשקיעים צריכים לקחת בחשבון שביטקוין מושפע מהמדיניות המוניטרית באותו אופן שבו נכסים אחרים "הוכחו שאינם כגידור אינפלציה" תוך התאמה גבוהה לסיכון אחר. נכסים.

מנהל התיקים הציע למשקיעים לצפות לבלתי צפוי, במיוחד כאשר משתמשים במינוף:

"הם צריכים לצפות לבלתי צפוי. מחזורי השוק בקריפטו הם מאוד תנודתיים. בהתאם לתקנות המקומיות שלהם, הם יכולים לנסות ולרכוש הגנה מסוימת באמצעות גידור חוזים עתידיים תמידיים (עדיין לא חוקיים בארצות הברית) כדי להפחית את הסיכון שלהם".

לפי דבריו, התנודתיות בנכסי הסיכון שנראתה על רקע העלייה בשיעורי הריבית מקשה "להצדיק לקיחת הלוואות כנגד כל נכס מסורתי או קריפטו ולהיכנס לביטקוין". בהתייחס להצעות שמשקיעים יכולים ללוות כדי לקנות קריפטו, אמר אוקונל שהם חייבים להיות "סקפטיים מאוד ותמיד לפקפק במוטיבציה של המקור" ואומר להם ללוות.

הוא הוסיף כי ידוע ששטח המטבעות הקריפטוגרפי מלא ברמאים והוא מושפע מאוד מסנטימנט המשקיעים, וככזה, יש לנקוט משנה זהירות.

תומס פרפומו, ראש הפעילות העסקית והאסטרטגיה בבורסת המטבעות הקריפטו קראקן, אמר ל-Cointelegraph שקיימים משאבים חינוכיים ש"כולם צריכים לקרוא" לפני השימוש במינוף לקניית מטבע קריפטוגרפי כלשהו.

פרפומו ציין כי מינוף הוא בדרך כלל כלי המשמש למקסום התשואה על ההון, ובמקרים מסוימים, למנף אותו בצורה יעילה במס תוך הגדלת פרופיל הסיכון של עסקאות שבהן הוא נמצא בשימוש. זה אומר שזה "חשוב לכל מי שמחפש להשתמש במינוף כדי להבין את סובלנות הסיכון שלו ולנהל את הסיכון שלו ביעילות."

עם כל נכס סיכון, אמר פרפומו, משקיעים לעולם לא צריכים להשקיע יותר ממה שהם מוכנים להפסיד, וסיכם:

"בעת קבלת החלטות פיננסיות חשובות, חשוב שכל אחד ישקול את סובלנות הסיכון האישית שלו ואת היעדים הפיננסיים שלו. לעתים קרובות אנו ממליצים לאנשים להתייעץ עם יועצים כדי לקבוע את אסטרטגיות ההשקעה המתאימות ביותר".

החלטות פיננסיות חשובות אלו צריכות ככל הנראה לכלול גם את ההרכב של תיקי הקריפטו הפוטנציאליים של המשקיעים ותפקידם בתיק ההשקעות הכולל שלהם. למשקיעים שמכניסים יותר ממה שהם יכולים להרשות לעצמם להפסיד, חשיפת קריפטו עשויה להיראות כמו סיוט.

התגובה לתפקידים ממונפים השתבשה

גיום הצהיר כי משקיעים שיש להם עמדה ממונפת בתחום המטבעות הקריפטוגרפיים צריכים לשקול כמה זמן עוד הם יכולים להרשות לעצמם לתחזק אותם, שכן בהינתן מספיק זמן, הם יכולים להמשיך להחזיק בו ולקוות ש"הונם ישתנה".

גיום אמר שסוחרים ממונפים צריכים להשתמש בשוק שוורי כדי להפוך את הקריפטו למזומן כשהם מפרים את השוויון כדי שיוכלו לשלם את חובותיהם ולהבטיח לעצמם שלעולם לא ישעבדו את ביתם לקריפטו "לעולם".

לאחרונה: מה המשמעות של משטר המס החדש של קזחסטן עבור תעשיית כריית הקריפטו

אוקונל אמר כי משקיעים מתחת למים בעמדה ממונפת צריכים "לבקש מיד את העצה של מתכנן פיננסי מורשה ומומחה לבניית תוכנית." בריאות הנפש, הוא הוסיף, אין להפריש:

"הם צריכים גם לדאוג לבריאות הנפשית שלהם ולבקש עזרה ממטפלים או אנשי מקצוע מורשים בבריאות הנפש. הם צריכים לדעת שיש תמיכה מקצועית גם כלכלית וגם נפשית".

בסופו של יום, המשקיעים צריכים להכיר בכך שמטבעות קריפטוגרפיים הם נכסים מסוכנים המבוססים על חידושים טכנולוגיים. דברים יכולים להשתנות בן לילה, כמו קריסת המערכת האקולוגית טרה וההדבקה שלאחר מכן לחברות אחרות התבררה.

כדי להישאר בטוחים, המשקיעים צריכים לנהל כראוי את הסיכון שלהם, מה שעשוי לומר שהתיקים שלהם יהיו "משעממים" במשך די הרבה זמן. עם זאת, "זמן השבתה" זה יכול לתת להם את ההפסקה שהם צריכים כדי להחלים נפשית ולשפר את השקפתם.