בעיות נזילות בשוק הקריפטו אילצו כמה מהחברות הגדולות במרחב לפרסם דוחות שקיפות העוסקים במשבר המתמשך. BlockFi, מלווה קריפטו מרכזי, פרסם רבעון משלו - דוח שקיפות לאחר קבלת זריקה כספית נחוצה מאוד מ-FTX.US.
המלווה קיבלו מסגרת אשראי חוזרת של 400 מיליון דולר מהבורסה האמריקאית בחודש שעבר, אך עדיין לא מושכת ממנה.
בדוח הרבעוני שלה, שפורסם ב-22 ביולי, חשפה BlockFi את הנכסים שהיא מחזיקה בפלטפורמה שלה וכיצד היא מנהלת את כל סיכוני הנזילות והאשראי הקשורים.
לפי הדיווח, ל- BlockFi יש כיום הלוואות של 1.8 מיליארד דולר ללווים. מכיוון שהפלטפורמה לא מחייבת את כל הלווים שלה להעמיד בטחונות, כ-600 מיליון דולר מהלוואות הללו אינן מובטחות כיום.
סך של 1.5 מיליארד דולר בהלוואות הונפקו למוסדות כמו קרנות גידור, עושי שוק, חברות מסחר קנייניות, בורסות וכורים. מכיוון שכל הלקוחות המוסדיים עוברים תהליך בדיקת נאותות אשראי, BlockFi מאפשרת למספר מסוים מהם לגשת להלוואות ללא הצגת בטחונות.
"האם אנו דורשים מהלווים המוסדיים להעמיד בטחונות ואם כן, סוג ורמת הבטחונות שאנו דורשים תלוי בפרופיל האשראי של הלווה ובגודל והרכב תיק ההלוואות", נמסר מהחברה.
300 מיליון הדולר הנותרים של ההלוואות הנותרות מורכבות מהלוואות קמעונאיות, כולן בביטחונות יתר. BlockFi אמרה שהיא אפשרה רק ללקוחותיה הקמעונאיים ללוות כספים בשווי של עד 50% מהביטחונות שלהם, הנתונים לפירוק.
החברה הודיעה כי קבעה מערך קווים מנחים שיאפשרו לה לנהל סיכוני נזילות ולעמוד בהתחייבויותיה כלפי לקוחות מוסדיים וקמעונאיים. כלומר, BlockFi תחזיק לפחות 10% מסך הסכומים המגיעים ללקוחות מוכנים להחזרה מיד עם דרישה. לפחות 50% מהסכומים המגיעים ללקוחות יוחזקו במלאי או בהלוואות שניתן להתקשר אליהן תוך שבעה ימים קלנדריים. ולבסוף, לפחות 90% מסך הסכום המגיע ללקוחות יוחזק במלאי או הלוואות שניתן להחזיר תוך שנה.
BlockFi מחזיקה כיום בכ-3.9 מיליארד דולר בנכסים דיגיטליים שונים, כולל מטבעות סטאבל. כ-2.6 מיליארד דולר מתוכם הועברו לחברה באמצעות הסכמי אשראי שונים, בעוד ש-1.3 מיליארד דולר הורכבו מביטחונות שהעמידו לקוחותיה הלוואות.
למעלה משליש מ-3.9 מיליארד הדולרים שהחברה מחזיקה נגישים ומוחזקים עם שומרי צד שלישי וארנקים וחשבונות מחשוב מרובי צדדים. עם זאת, החברה ציינה כי חלק מהחשבונות הללו עשויים לכלול נכסים שנפרסו לפעילויות גידור. בסביבות 4% מהנכסים הללו נפרסו "כהשקעות" או "להחזקה שאינה משמורת", אמר BlockFi אך לא סיפק פרטים נוספים על היכן הושקעו הכספים.
מקור: https://cryptoslate.com/blockfi-has-1-8b-in-outstanding-loans-600m-of-which-are-uncollateralized/