משקיעים צעירים ועשירים פונים להשקעות אלטרנטיביות

השקעות אלטרנטיביות מתחלקות בדרך כלל לארבע קטגוריות: קרנות גידור, הון פרטי, "נכסים ריאליים" כגון נדל"ן או סחורות והשקעות ארוזות מראש המכונה "מוצרים מובנים".

על רקע הפסדים דו ספרתיים בשוקי המניות והאג"ח השנה, חלה עלייה יועצים הפונים להשקעות אלטרנטיביות, שכן מתכננים מחפשים גיוון נוסף, לפי א סקר שנערך לאחרונה מ-Cerulli Associates. 

הסיבות העיקריות להקצאות חלופיות היו "הפחתת החשיפה לשווקים הציבוריים", "הפחתת תנודתיות" ו"הגנה על סיכון צדדי", אמרו המשיבים בסקר Cerulli.   

סקוט בישופ, מתכנן פיננסי מוסמך ומנהל בכיר של פתרונות עושר ב-Avidian Wealth Solutions ביוסטון, אמר שחלק מהלקוחות משתמשים בחלק מתיק ההשקעות שלהם כדי לחנך את ילדיהם הבוגרים לגבי השקעות. והמשקיעים הצעירים האלה מסתכלים יותר ויותר על נכסים חלופיים.

"אני חושב שכולם מאוד מודאגים לגבי שוק המניות, ואם הם בשנות ה-40 לחייהם, הם כנראה נשרפו כמה פעמים", אמר.

עם יותר עניין בהשקעות אלטרנטיביות, מומחים אומרים שחשוב להבין את הסיכונים - כמו גם את המוצרים עצמם - לפני העברת הקצאות תיקים.  

"קודם כל, דע מה בבעלותך ומדוע אתה הבעלים שלו", אמר אשטון לורנס, CFP ושותף ב-Goldfinch Wealth Management בגרינוויל, דרום קרוליינה.

יש מגוון גדל והולך של מוצרים הנופלים תחת המטריה של השקעות אלטרנטיביות, וזה קריטי להבין איך נכס יכול להופיע בתנאי שוק שונים, הוא אמר. 

"זה לא ממש הוגן להשוות מכונית ספורט למיניוואן ולשאול מדוע המיניוואן לא עומד בקצב", אמר לורנס. כמובן, השקעות אלטרנטיביות עשויות להיות המיניוואן או מכונית הספורט באנלוגיה זו, בהתאם לאקלים הכלכלי.

עבור הקצאות לקוחות, לורנס משתמש בחלופות מניות כדי להגביר את התשואות תוך הפחתת הסיכון, ובצד האג"ח, חלופות עשויות לספק "מייצב" לתיק.  

"אני לא צריך להתעלות על הצד החיובי", אמר. "אבל כשהשוק הזה נסוג, אני לא רוצה לסבול את מלוא רוחב הנסיגה הזו." 

עבור משקיעים בעלי הון גבוה, הקצאות חלופיות עשויות להשתנות בהתאם לגודל התיק, היעדים וסובלנות הסיכון. עם זאת, הקצאה גדולה יותר עשויה להיות מסוכנת יותר עבור משקיעים עשה זאת בעצמך ללא הדרכה מקצועית.