הימים שבהם חברות חוץ יכלו לפעול מרחוק תחת רישיון העוסק הפיננסי של ונואטו (FDL) יהיו בקרוב היסטוריה. עד סוף 2022, כל ברוקרי ניירות הערך יצטרכו לעבור לחוף ולבצע השקעות מוחשיות במדינת האיים בדרום מערב האוקיינוס השקט.
הוועדה לשירותים פיננסיים של ונואטו (VFSC) הגבירה באופן משמעותי את הדרישות למחזיקי FDL, כולל נוכחות פיזית של לפחות עובד ישיר אחד שתואם הגדרה 'מתאימה ותקין'. מי שעוסק בנכסים דיגיטליים, שהמסחר בהם עבר לחוק ביולי הקרוב, חייב להיות שלושה אנשים על החוף, אחד מהם הוא ה-CTO, יחד עם הון מינימלי של 500,000 דולר ארה"ב, רישיון אפוטרופסות מתחום שיפוט אחר ורקורד מבוסס.
מחפש מחויבות
"במילים אחרות, תיבת דואר בודדת וכמה רשומות חשבונאיות לא יחתכו אותה יותר לפעול בוונואטו. הממשלה שלנו רוצה להחזיר את תעשיית הים לחוף כדי לדרבן השקעות במדינה, ליצור מקומות עבודה, לעורר פיתוח נוסף ולתמוך בחינוך והכשרה", אומר מרטין סנט-הילייר, יו"ר איגוד השווקים הפיננסיים של ונואטו (FMA ונואטו) מייצגים מחזיקי FDL. "אנו מצפים לראות מתווכים פיננסיים פותחים משרדים בוונואטו ומעסיקים ומכמנים צוות מקומי".
בסט של 'הערות הנחיות' שהונפקו בחודשים האחרונים, VFSC קבע ארבע קטגוריות של רישיונות: מטבעות למסירה ומכשירי חוב (Cat. A); מניות תאגיד, מתכות יקרות או סחורות (קטגוריה ב'); חוזים עתידיים ומוצרים נגזרים (Cat. C); ונכסים דיגיטליים (Cat. D.). האחרון נועד לתיווך של נכסים דיגיטליים, לא להנפקה שלהם, הנפקות ראשוניות של מטבעות לא תאושרנה.
שים את הכסף שלך איפה הפה שלך
מאז סוף אוקטובר, מתווכים יכולים להגיש בקשה לקבלת רישיונות בקטגוריות A, AB, ABC או ABCD - כלומר, המבקשים D חייבים להגיש בקשה לכל הארבעה. נדרשת גם הפקדת אג"ח חד פעמית בסך 5 מיליון ואטו (כ-45,000 דולר). לאחר מתן הרישיונות לעולם לא יהיה צורך לחדש; הם יהיו תמידיים עם ה-VFSC ששומר לעצמו את הזכות לבטל אותם בכל עת בשל אי ציות לחוק. לבעלי רישיונות קיימים יהיה עד 16 באוקטובר 2022 לעמוד בדרישות.
ישנו חריג אחד לדרישות הנוכחות הפיזית: מתווכים קטנים בעלי פעילות מוגבלת יהיו מוסמכים לקבוע מנהל תושב מורשה, כלומר, לשכור יועץ מקומי, במקום לעבור לחוף. אבל הרגולטור רואה בזה "פתרון זמני עבור הבחור הקטן", לפי סנט-הילייר.
"הרעיון הוא לאפשר לבעלי רישיונות שעדיין אינם בפעילות להפחית את עלויות ההקמה שלהם. ונואטו היא מדינה קטנה ומתפתחת והרגולטור שלנו מבין שקשה לשחקנים חדשים לעמוד במלוא הדרישות מההתחלה, אז זה מוריד מכשול אחד כדי לעזור להם לעלות על הסיפון".
המעבר לשקיפות
בעוד שדרישות הציות החדשות עשויות להרתיע יותר מכמה מתווכים מלבקש רישיון ונואטו, זו בדיוק המטרה של ה-VFSC.
"הרגולטור שלנו רוצה למשוך רק את המועמדים הרציניים ביותר. אם הם אמיתיים בכוונותיהם ומסורים בגישתם, והם מתכוונים לנהל את העסק שלהם כראוי בוונואטו, ה-VFSC יהיה גמיש וסבלני", מסביר סנט-הילייר.
זהו הצעד האחרון במסע של הרפובליקה הצעירה לפיתוח תעשייה פיננסית מהשורה הראשונה. במהלך העשור האחרון, ונואטו שדרגה את מערכות הניטור והרגולציה שלה, כמו גם את החקיקה שלה, והעמידה אותן בקנה אחד עם הסטנדרטים העולמיים, בעזרת קבוצת אסיה-פסיפיק להלבנת הון ו-Financial Action Task Force. המדינה משתתפת פעילה בכל היוזמות העולמיות הגדולות במאבק בהעלמות מס, הלבנת הון ומימון טרור, ומקפידה ברצון על תקן הדיווח המשותף (CRS) של ה-OECD.
במילים אחרות, ונואטו נמצאת כעת בחזית המגמות העולמיות לקראת פתיחות, ורשויותיה נמצאות בעמדה להגיע לאיזון הוגן בין שקיפות וזכויות פרטיות. באופן מסורתי, המרכז הפיננסי הבינלאומי פנה לקהל לקוחות ברובו מחוץ לחוף, אך בגישת הממשל המחודשת שלו, הממשלה מעוניינת שלקוחות אלו יעברו מ"פעילויות חוץ" ל"יצוא שירותים יבשתי".
St-Hilaire אומר: "ונואטו רוצה לחולל שינוי ים באופן שבו היא עושה עסקים, על ידי מעבר ממרכז פיננסי מוגן בים למרכז פינטק שקוף יבשתי".
הימים שבהם חברות חוץ יכלו לפעול מרחוק תחת רישיון העוסק הפיננסי של ונואטו (FDL) יהיו בקרוב היסטוריה. עד סוף 2022, כל ברוקרי ניירות הערך יצטרכו לעבור לחוף ולבצע השקעות מוחשיות במדינת האיים בדרום מערב האוקיינוס השקט.
הוועדה לשירותים פיננסיים של ונואטו (VFSC) הגבירה באופן משמעותי את הדרישות למחזיקי FDL, כולל נוכחות פיזית של לפחות עובד ישיר אחד שתואם הגדרה 'מתאימה ותקין'. מי שעוסק בנכסים דיגיטליים, שהמסחר בהם עבר לחוק ביולי הקרוב, חייב להיות שלושה אנשים על החוף, אחד מהם הוא ה-CTO, יחד עם הון מינימלי של 500,000 דולר ארה"ב, רישיון אפוטרופסות מתחום שיפוט אחר ורקורד מבוסס.
מחפש מחויבות
"במילים אחרות, תיבת דואר בודדת וכמה רשומות חשבונאיות לא יחתכו אותה יותר לפעול בוונואטו. הממשלה שלנו רוצה להחזיר את תעשיית הים לחוף כדי לדרבן השקעות במדינה, ליצור מקומות עבודה, לעורר פיתוח נוסף ולתמוך בחינוך והכשרה", אומר מרטין סנט-הילייר, יו"ר איגוד השווקים הפיננסיים של ונואטו (FMA ונואטו) מייצגים מחזיקי FDL. "אנו מצפים לראות מתווכים פיננסיים פותחים משרדים בוונואטו ומעסיקים ומכמנים צוות מקומי".
בסט של 'הערות הנחיות' שהונפקו בחודשים האחרונים, VFSC קבע ארבע קטגוריות של רישיונות: מטבעות למסירה ומכשירי חוב (Cat. A); מניות תאגיד, מתכות יקרות או סחורות (קטגוריה ב'); חוזים עתידיים ומוצרים נגזרים (Cat. C); ונכסים דיגיטליים (Cat. D.). האחרון נועד לתיווך של נכסים דיגיטליים, לא להנפקה שלהם, הנפקות ראשוניות של מטבעות לא תאושרנה.
שים את הכסף שלך איפה הפה שלך
מאז סוף אוקטובר, מתווכים יכולים להגיש בקשה לקבלת רישיונות בקטגוריות A, AB, ABC או ABCD - כלומר, המבקשים D חייבים להגיש בקשה לכל הארבעה. נדרשת גם הפקדת אג"ח חד פעמית בסך 5 מיליון ואטו (כ-45,000 דולר). לאחר מתן הרישיונות לעולם לא יהיה צורך לחדש; הם יהיו תמידיים עם ה-VFSC ששומר לעצמו את הזכות לבטל אותם בכל עת בשל אי ציות לחוק. לבעלי רישיונות קיימים יהיה עד 16 באוקטובר 2022 לעמוד בדרישות.
ישנו חריג אחד לדרישות הנוכחות הפיזית: מתווכים קטנים בעלי פעילות מוגבלת יהיו מוסמכים לקבוע מנהל תושב מורשה, כלומר, לשכור יועץ מקומי, במקום לעבור לחוף. אבל הרגולטור רואה בזה "פתרון זמני עבור הבחור הקטן", לפי סנט-הילייר.
"הרעיון הוא לאפשר לבעלי רישיונות שעדיין אינם בפעילות להפחית את עלויות ההקמה שלהם. ונואטו היא מדינה קטנה ומתפתחת והרגולטור שלנו מבין שקשה לשחקנים חדשים לעמוד במלוא הדרישות מההתחלה, אז זה מוריד מכשול אחד כדי לעזור להם לעלות על הסיפון".
המעבר לשקיפות
בעוד שדרישות הציות החדשות עשויות להרתיע יותר מכמה מתווכים מלבקש רישיון ונואטו, זו בדיוק המטרה של ה-VFSC.
"הרגולטור שלנו רוצה למשוך רק את המועמדים הרציניים ביותר. אם הם אמיתיים בכוונותיהם ומסורים בגישתם, והם מתכוונים לנהל את העסק שלהם כראוי בוונואטו, ה-VFSC יהיה גמיש וסבלני", מסביר סנט-הילייר.
זהו הצעד האחרון במסע של הרפובליקה הצעירה לפיתוח תעשייה פיננסית מהשורה הראשונה. במהלך העשור האחרון, ונואטו שדרגה את מערכות הניטור והרגולציה שלה, כמו גם את החקיקה שלה, והעמידה אותן בקנה אחד עם הסטנדרטים העולמיים, בעזרת קבוצת אסיה-פסיפיק להלבנת הון ו-Financial Action Task Force. המדינה משתתפת פעילה בכל היוזמות העולמיות הגדולות במאבק בהעלמות מס, הלבנת הון ומימון טרור, ומקפידה ברצון על תקן הדיווח המשותף (CRS) של ה-OECD.
במילים אחרות, ונואטו נמצאת כעת בחזית המגמות העולמיות לקראת פתיחות, ורשויותיה נמצאות בעמדה להגיע לאיזון הוגן בין שקיפות וזכויות פרטיות. באופן מסורתי, המרכז הפיננסי הבינלאומי פנה לקהל לקוחות ברובו מחוץ לחוף, אך בגישת הממשל המחודשת שלו, הממשלה מעוניינת שלקוחות אלו יעברו מ"פעילויות חוץ" ל"יצוא שירותים יבשתי".
St-Hilaire אומר: "ונואטו רוצה לחולל שינוי ים באופן שבו היא עושה עסקים, על ידי מעבר ממרכז פיננסי מוגן בים למרכז פינטק שקוף יבשתי".
מקור: https://www.financemagnates.com/forex/regulation/vanuatu-wants-its-financial-dealers-to-move-onshore/