אולטה, וויליאמס-סונומה ועוד שלטו בשבוע ה-22 באוגוסט

בשבוע שעבר הסתכלתי על תוצאות הרווחים הצפויות מכמה שמות במגזר הקמעונאי והצרכני. Ulta, Macy's ו-Petco היו רק כמה מהשמות שתפסו את עניין שלי בזמן שהרהרתי בכל דבר, החל מיופי עשה זאת בעצמך ועד חיות מחמד מגיפות והפוטנציאל שלהן להניע ולהשפיע על הוצאות הצרכנים. ככל שהשבוע התגלגל והתוצאות זרמו פנימה, שיעור האינפלציה הגבוה שאנו נמצאים בו כעת וסנטימנט צרכנים פושר פוטנציאלי היו שני גורמים מרכזיים שזכרתי. הנה כמה שמות שנכנסו למעגל הזוכים בדוח הרווחים בשבוע שעבר.

אולטה יופי

למרות האחרון שלי פירוט הוצאות גילינו שטיפלנו בעצמנו בערך באותו קצב מבחינה פיננסית גם ביוני וגם ביולי, אולטה צלצלה עם חזק רווחים ב-25. למרות שדיווחים מסוימים גורמים לנו לבזבז פחות על פנאי או על תוספות אחרות, בכלכלה המצומצמת הזו, דבר אחד שלא נופל מהצד הוא הרצון שלנו להיראות טוב. Ulta דיווחה על מכירות חזקות ולא משנה מה אנחנו עוברים מבחינה פיננסית, בפרפרזה של ניל סונדרס, מנכ"ל GlobalData, רוב כולם עדיין יכולים להביא בחשבון את העלות של שפתון:

"אף על פי שאפקט השפתון נראה כמו קלישאה, הוא מבוסס על אמת שעדיין רלוונטית, כלומר שצרכנים נרתעים מאוד לוותר על פינוקי יופי ופינוקים קטנים, ואכן, מרגישים שמדובר בתגמולים ראויים על כך שהם חיים יותר זמן קשה. מחוץ לפינוקים, זה גם המצב שהרבה שגרות יופי וטיפוח משובצות מאוד בחייהם של אנשים ולכן יש חוסר רצון גדול לקצץ בכל אחד מהמוצרים הקשורים אליהם. כל הגורמים הללו מועילים לאולטה."

עץ דולר/דולר כללי

ניקיון במעבר 3 - כל אחת מחנויות המכולת והקמעונאות המתחרות הללו דיווחה על תוצאות רבעוניות מוצקות ב-25. תורם מרתק לבריאותם ברבעון האחרון (דולר ג'נרל דיווח על עלייה של 9% בהכנסות ל-9.4 מיליארד דולר וההכנסות של Dollar Tree עלו בכ-7% ל-6.8 מיליארד דולר) היו חברים במקומות לא צפויים: הקבוצה האמידה יותר.

בשיחת הרווחים בדולר ג'נרל, המנכ"ל טוד ואסוס ציין שהחברה מקווה לראות את מגמת העולה החדשה הזו נמשכת.

"אנחנו בעמדה כל כך נהדרת שככל שאנחנו ממשיכים להתקדם, אנחנו מאמינים שנוכל לנצל את הטרייד-down הזה שאנחנו כבר רואים. וההפחתה הזו מגיעה מרמות הכנסה של יותר מ-100,000 דולר, שבאמת מעודדים אותנו לראות צרכן צעיר יותר, קצת יותר אמיד, ושוב, בעל ידע רב בדיגיטל ובטכנולוגיה."

נשיא ומנכ"ל דולר טרי מייק ויטנסקי הדהד סנטימנטים דומים:

"אנחנו נרגשים, אנחנו רואים נתונים של צד שלישי שיש לנו הרבה לקוחות חדשים שנכנסו לשני הבאנרים בשנה שעברה. ורובם בהכנסה של 80,000$ ומעלה למשק בית. אז אנחנו מרגישים טוב עם זה".

וויליאמס-סונומה

קמעונאי מוצרי בית מהשורה הראשונה הזה אפילו לא נכנס לרשימה שלי, אבל אף אחד לא מושלם. עכשיו, כמובן, זה נמצא ברדאר שלי מעכשיו, כי אני סקרן לגבי מה גורם ללקוח של וויליאמס-סונומה לתקתק עכשיו. החברה דיווח הרווחים וההכנסות עולים ב-24, והיו להם רבעונים חזקים במהלך התקופות האחרונות. עוזר מרכזי אחד, לפי מקס Rakhlenko של Cowen & Company, הוא מערכת היחסים של וויליאמס-סונומה עם בני דור המילניום:

"וויליאמס-סונומה עשתה עבודה יוצאת דופן ברכישת קונים בני דור המילניום, מה שמבשר טובות לצמיחה מופרזת לטווח ארוך ולעליות מניות. בוויליאמס-סונומה, בני המילניום מייצגים את האחוז הגדול ביותר מהמכירות והלקוחות, והגיל החציוני ממשיך לרדת".

לסיכום, בין אם הם חיזרו אחרי הצרכן האמיד יותר, התחברו לקונה המילניום, או סיפקו לצרכנים את השפתון הקטן הנוסף הזה, הקמעונאים הללו היו חלק מנקודות האור של הרווחים במהלך השבוע של 22 באוגוסט.