בכל מחזור ירידה בשוק, מגזרים מסוימים ומניותיהם מפתחים הנחות מחירים מסקרנות יחד עם תשואות דיבידנד גבוהות. משקיעים נבונים חייבים להחליט אם לקנות את "הדם ברחובות" הפתגם או להעביר הלאה את "הסכינים הנופלות". לכל משקיע יש סבילות סיכון-תגמול משלו שמנחה אותו בהתאם.
קרן השקעות בנדל"ן מניות (REIT) במיוחד היו מגזר מושמץ בזמן האחרון, כאשר רבות מהן ירדו ב-20%, 30% או יותר מהשיא של נובמבר 2021. חלק מזה מוצדק מכיוון ששיעורי ריבית גבוהים יותר פגעו באופן היסטורי במגזר ה-REIT, אבל נראה שמניות רבות הושלכו לאשפה יותר ממה שצריך.
משקיעים עשויים לדאוג לקיצוץ דיבידנד, אבל יש ריט שהראו יציבות היסטורית בזמנים קשים. הנה שניים שעשויים להיות בסיכון גבוה בטווח הקצר, אבל יכולים להיות להם פוטנציאל עצום לתגמול גבוה בהערכה ובתשואה בהמשך הדרך.
דירה להשקעה וניהול ושות ' (סימול: AIV) היא REIT מבוסס דנבר המחזיקה, מחכירה ומנהלת מתחמי דירות. ה-REIT, הידוע גם בשם AIMCO, כולל למעלה מ-6,000 יחידות ברחבי ארה"ב, והנכסים שלה בניהול מסתכמים ב-3.5 מיליארד דולר. AIMCO יצאה לציבור ב-1994.
מניית AIMCO הייתה חסרת הישגים במשך שנים רבות, אפילו נמכרה בפחות מ-50 סנט בתחתית השוק ב-2009. אבל מאז אותה תקופה, המניה עלתה לאט אבל בטוח למעלה ולאחרונה הגיעה ל-9 דולר למניה. בעוד שמניות אחרות של ריט נמכרו לאחרונה, AIMCO עלתה כשדמי השכירות על הדירות זינקו. הרווח ברבעון השני של 239 מיליון דולר גבר על ההערכות בוול סטריט. חלק גדול מזה היה תוצאה של ארבעה נכסי פיתוח שהושכרו מהם קהילות AIR שהקפיץ במידה ניכרת את השורה התחתונה.
בנוסף, ביולי הודיעה AIMCO כי תגדיל את הרכישה החוזרת של המניות ל-15 מיליון דולר מ-10 מיליון דולר וכן הצהירה כי לראשונה מאז 2020 היא תחלק דיבידנד של 2 סנט לבעלי המניות. זה יעניק למניית AIMCO דיבידנד שנתי של 8.8%.
במבט קדימה, עם מחירי דיור מנופחים וריביות משכנתא, שוכרים רבים נאלצים להמשיך לשכור, נסיבות המבשרות טובות עבור קרן REIT לדירות. אם לא אכפת לך קצת מסיכון יחד עם הפוטנציאל להמשך ייסוף ודיבידנדים רבעוניים שהוחזרו לאחרונה, AIMCO עשויה להיות מתגמלת למדי עבור המשקיעים בעתיד.
אמון נדל"ן ברנדווין (סימול: BDN) היא ריט מפילדלפיה המחזיקה, מפתחת, מחכירה ומנהלת 175 נכסים מסחריים מגוונים בשימוש מעורב מצפון מזרח ועד טקסס.
מניית ברנדיווין דעכה יחד עם מגזר ה-REIT הכללי השנה, עם עליית ריבית וחששות ממיתון שהובילו לירידת מחיר מ-14.88 דולר לשפל האחרון של 7.82 דולר למניה. עם זאת, Brandywine שיפרה לאחרונה את כספי הפעילות שלה ברבעון השני (FFO) ל-34 סנט בהשוואה לשנה מ-32 סנט ב-2021. שיפור נרשם גם בהכנסות של 124.04 מיליון דולר ברבעון.
המחיר הנוכחי של ברנדיווין העומד על 8.27 דולר מועשר בדיבידנד רבעוני של 19 סנט למניה, שמניב 9.1% בשנה. הדיבידנד צמח ב-18% בחמש השנים האחרונות והיה די יציב. למרות שחששות מירידה בשיעורי התפוסה במיתון ממושך עלולים להגביר את הסיכון ל-REIT מסחריים בטווח הקצר, ברנדיווין עשויה להיות מניה עם תגמול גבוה כאשר הכלכלה תשתפר.
מחפשים תשואות דיבידנד גבוהות ללא תנודתיות המחירים?
נדל"ן הוא אחד המקורות המהימנים ביותר להכנסה פסיבית חוזרת, אך קרן REIT הנסחרת בבורסה היא רק אפשרות אחת להשיג גישה לסוג נכסים מניב זה. לבדוק סיקור בנזינגה על נדל"ן בשוק הפרטי ולמצוא דרכים נוספות להוסיף תזרים מזומנים לתיק שלך מבלי לתזמן את השוק או ליפול קורבן לתנודות פרועות במחיר.
תובנות שוק פרטי אחרונות
Arrived Homes הרחיבה את ההיצע שלה לכלול מניות בנכסים להשכרה לטווח קצר בהשקעה מינימלית של 100 דולר. הפלטפורמה מימנה כבר למעלה מ-150 השכרות חד-משפחתיות בשווי של למעלה מ-55 מיליון דולר. קרא עוד…
קרן הנדל"ן הדגל דרך Fundrise עלתה ב-7.3% בשנה עד היום וזה עתה הוסיפה קהילת בתים להשכרה חדשה בצ'רלסטון, SC לפורטפוליו שלה. יותר אמיתי…
מצא חדשות, תובנות והצעות נוספות בנושא בנזינגה השקעות אלטרנטיביות
ראה עוד מבנזינגה
אל תחמיצו התראות בזמן אמת על המניות שלכם - הצטרפו בנזינגה פרו בחינם! נסה את הכלי שיעזור לך להשקיע בצורה חכמה יותר, מהירה יותר וטוב יותר.
© 2022 Benzinga.com. בנזינגה אינו מספק ייעוץ השקעות. כל הזכויות שמורות.
מקור: https://finance.yahoo.com/news/two-high-risk-potentially-high-171051258.html