אין זמן כמו ההווה עבור TikTok. למרות האיומים של מחוקקים בארה"ב לאסור את אפליקציית המדיה החברתית בבעלות סינית, TikTok מסיטה את החששות הרגולטוריים הצידה והופך לענק עולמי, ולוקח על עצמו מניות של FANG אלפביתשל (GOOGL) גוגל, פייסבוק-הורה מטא פלטפורמות (META) ו אמזון בעברית.com (AMZN), ממש כמו תפוח עץ (AAPL).
X
TikTok, היחידה של חברת הטכנולוגיה הסינית ByteDance עם שורשים בסרטונים ויראליים קצרים, מגלה שמותג המדיה החברתית שלה יכול לפתוח לקוחות פוטנציאליים בהזרמת מוזיקה, מסחר אלקטרוני, תוכן חדשותי, משחקים ועוד. בינתיים, הכנסות הפרסום שלה פורחות, ומאיימות על יריבות גדולות בהרבה באלפבית, מטה ו צמד (SNAP).
ומניות ה-FANG האלה מרגישות את החום. גוגל שואפת לדרדר את TikTok עם YouTube Shorts, אך רווח עם פלטפורמת וידאו קצר משלה עשוי להיות מאתגר. הפייסבוק והאינסטגרם של Meta מנסות לעבור לפלטפורמת וידאו קצרה המכונה Reels, אבל זה קרה נאבק להשיג אחיזה.
משקיעים רבים המחזיקים במניות FANG כגון מניית GOOGL or מלאי META , ביחד עם מלאי SNAP, מקווים שהמחוקקים מניפים פטיש ב-TikTok שעדיין לא פומבי. מנהל ה-FBI, כריס ריי, העלה בנובמבר את חששות הביטחון הלאומי בנוגע לגישה לנתוני משתמשים בארה"ב על ידי האב ByteDance וממשלת סין.
אבל איסור מוחלט על הורדות אפליקציות אינו סביר, אומר ג'יימס לואיס, שמוביל את תוכנית הטכנולוגיות האסטרטגיות במרכז למחקרים אסטרטגיים ובינלאומיים בוושינגטון הבירה. ראשית, מיליוני משתמשי TikTok צעירים יכולים להעניש מחוקקים בבחירות 2024.
"נקודת העצירה כאן היא ש-TikTok כל כך פופולרי שמחוקקים לא רוצים להרחיק את הבוחרים", אמר לואיס ל-Investor's Business Daily. "המגן הטוב ביותר של TikTok הוא הפופולריות שלו. תהיה דחיפה מיידית לכל איסור".
עסקת TikTok Ban Or Biden?
למעשה, ממשל ביידן שואף לכך ליצור עסקה עם TikTok ו- ByteDance כדי לטפל בדאגות הביטחון הלאומי. מכשול אחד לעסקה יכול להיות מבנה הבעלות של TikTok עם ByteDance.
עם הקונגרס המפולג, אל תסמוך על עסקה דו-מפלגתית לאסור על TikTok על הסף.
"רפובליקנים לא אוהבים TikTok. הם רואים בזה דבר שימושי להכות את ממשל ביידן", אמר לואיס. "אבל בסופו של יום סביר להניח שהם יעשו רעש."
פרטיות הנתונים היא רק דאגה אחת. הוועדה להשקעות זרות בארצות הברית בוחנת גם אם סין משתמשת באלגוריתמים של TikTok כדי להשפיע או לעצב את דעת הקהל.
צו הביצוע של טראמפ נחסם
אלגוריתמי תוכנת TikTok הממליצים על סרטונים קצרים למשתמשי האפליקציה על סמך ההתנהגות וההעדפות שלהם היו המפתח להצלחתה. האלגוריתמים משתמשים בינה מלאכותית כלים.
ממשל טראמפ הוציא בשנת 2020 צו ביצוע לאסור על TikTok או לאלץ את ByteDance למכור אותו לחברה אמריקאית. אבל בתי המשפט הפדרליים ביטלו את הצו.
TikTok ביוני אמר כי 100% מתעבורת המשתמשים בארה"ב מאוחסנת ב- אורקל (ORCL) שרתים באמריקה. ובכל זאת, שאלות מתעכבות לגבי הגישה הסינית לנתונים. אורקל הגדילה את זה ענן מחשוב עֵסֶק.
לפי הדיווחים, ממשל ביידן נתן לחברה עד תחילת 2023 להציע פתרון לבעיות אבטחת מידע.
ובכל זאת, אנליסט Mizuho Securities, ג'יימס לי, מטיל ספק באיסור מוחלט על הורדת אפליקציות TikTok.
"אנו מאמינים שממשל ביידן מחפש מערכת יחסים יציבה עם סין ושיתוף פעולה בתחומים בעלי עניין גיאו-פוליטי הדדי, כולל רוסיה/אוקראינה, צפון קוריאה ואקלים", אמר לי במכתב לאחרונה ללקוחות. "עם זה בחשבון, אנו מאמינים שהנשיא ביידן אינו מקבל תמריץ להמשיך את האיסור של TikTok. במקום זאת, (הוא) יכול לחפש דרך ביניים, להקים מעקות בטיחות כדי להפוך את החיים של TikTok לקשים יותר ללא איסור מוחלט."
ולי לא מצפה שרגולציה קשוחה יותר תספק הקלה ליריביו באינטרנט.
"אנחנו לא מצפים שהתוצאה של הסקירה הרגולטורית של TikTok תהיה זרז בטווח הקרוב עבור שמות פרסום מקוונים בארה"ב כגון Meta, Alphabet, Snap ו-Pinterest", הוסיף.
TikTok Juggernaut
האפשרות של פיצוח רגולטורי בארה"ב לא הרתיעה את השאיפות הגוברת של TikTok.
בשימוש נרחב כאפליקציה ליצירה ושיתוף של סרטונים קצרים, החברה הופכת לפלטפורמת מדיה חברתית דמוית תמנון, עם מחושים בהזרמת מוזיקה, מסחר אלקטרוני ו המשחקים. זה לוקח מתחרים חדשים כמו תפוח עץ, אמזון בעברית, אחת ממניות FANG האחרות, ו Spotify (נקודה).
במשך שנים, החברה תיארה את עצמה כפלטפורמת בידור, לא רק כרשת מדיה חברתית. האסטרטגיה הגיונית, אומרים אנליסטים, במיוחד כשהביקורת הרגולטורית גוברת.
האב ByteDance קנה את פלטפורמת הווידיאו לסינכרון השפתיים האמריקנית Musical.ly בשנת 2017. כאשר פרצה מגיפת הקורונה, "שירי TikTok" הפכו לתופעה כאשר בני נוער עשו סרטונים ויראליים.
כעת, לפי הדיווחים ByteDance ניהול משא ומתן עם חברות מוזיקה גדולות עבור זכויות סטרימינג.
"TikTok מתאים להזרמת מוזיקה בהתחשב באופן שבו הפלטפורמה התפתחה", אמרה אנליסטית Insider Intelligence Jasmine Enberg ל-IBD. "משתמשים צעירים מזהים שירים מ-TikTok. משם הם מכירים אותם, לעומת מהרדיו”.
חנות TikTok מתרחבת לארה"ב
החברה גם שואפת להרחיב את מוצרי הסטרימינג שלה לשווקים נוספים עם יותר תכונות.
באוקטובר, TikTok העלתה את דרישת הגיל לשיתוף וידאו חי ל-18 והציגה סטרימינג למבוגרים בלבד.
מסחר אלקטרוני הוא שאיפה נוספת של TikTok. בחלקים של אסיה, תכונת TikTok Shop אפשרה למשתמשים לקנות מוצרים דרך קישורים על מסך האפליקציה במהלך שידורים חיים.
TikTok בדק קניות בשידור חי בבריטניה, אך התוצאות המוקדמות איכזבו, על פי דיווחים. ובכל זאת, החברה נמצאת בשלבים מוקדמים של מביא את TikTok Shop לארה"ב, עבודה עם שותפים.
"ל-TikTok יש את היתרון הגדול הזה - בסיס המשתמשים הגדול, הנאמן והמעורב שלו", אמר אנליסט EvercoreISI, Mark Mahaney, ל-IBD. "זה טבעי לנסות ולהרחיב את בסיס המשתמש הזה של 1 מיליארד לאזורים חדשים. אבל כמה הם יצליחו, אני לא יודע".
הוא הוסיף, "העניין בתעשיית המוזיקה הוא שבסיס האספקה (התוכן) מרוכז מאוד וזה עסק עם רווח גולמי נמוך. עם מסחר אלקטרוני, TikTok יכול לשחות מהנתיב שלו. זה שונה מאוד מכשירות הליבה שלו".
גידול בהכנסות מפרסום
בינתיים, הכנסות הפרסום של TikTok פורחות. ההכנסות מפרסומות גלובליות יזנקו ל-23.58 מיליארד דולר ב-2024, יותר מפי שישה מ-3.88 מיליארד דולר שרשמה ב-2021, כך צופה Insider Intelligence.
התחזית המעודכנת שלה כוללת את ההערכות של TikTok עצמו. על רקע האטה עולמית בפרסום הדיגיטלי, היא הורידה לאחרונה את תחזית הפרסומות שלה לשנת 2022 ל-10 מיליארד דולר מ-12 מיליארד דולר לפחות.
TikTok אספה מפרסמי מותגים גדולים כמו צ'יפוטל, מקדונלד'ס, סטארבקס ווינדי'ס.
צמיחת הפרסום הדיגיטלי של TikTok, יחד עם אמזון, מהווה אימה כפולה עבור גוגל ומניות FANG אחרות. צמיחת המודעות של אמזון מגיע ממסחר אלקטרוני.
על פי סקר צרכנים של Cowen שפורסם באוקטובר, TikTok צברה אחיזה בקניות מקוונות.
"אינסטגרם נותרה הפלטפורמה עם השכיחות הגבוהה ביותר של רכישות ממותג שהתגלה לאחרונה ב-44%, עלייה מ-38% ב-2020, ובעקבותיה מקרוב TikTok", נכתב בדו"ח Cowen. "שתי הפלטפורמות הצליחו במיוחד בקרב משתמשים בגילאי 18 עד 24 ו-25 עד 34 קבוצות."
הורדות אפליקציית TikTok
בעולם, למעלה מ-980 מיליון אנשים הורידו את אפליקציית TikTok בשנת 2020, עלייה של 36% לעומת שנה קודם לכן, אומרת חברת המחקר Sensor Towers. ואז חוק המספרים הגדולים פגע. בשנת 2021, הורדות ירדו ב-25% ל-740 מיליון.
"אנחנו רואים את הירידה ב-2021 יותר כמו נורמליזציה", אמרה אנליסטית מגדל סנסור סטפני צ'אן באימייל. "למרות שהאימוץ של TikTok ירד ב-25% משנה לשנה ב-2021, זה היה בהשוואה לעלייה בהתקנות שלו ב-2020. ההתקנות ב-2021 עלו ב-3% בהשוואה ל-2019."
משתמשי TikTok מבלים בממוצע כ-96 דקות ביום בצפייה בסרטונים קצרים, על פי Sensor Tower.
החברה הייתה אויב הולך וגדל עבור חברות המדיה החברתית בארה"ב מאז החלה מגיפת קוביד. TikTok תפס המשתמשים הצעירים של פייסבוק.
אינסטגרם של פייסבוק השיקה סרטון קצר סלילים בספטמבר 2021. הבעיה בטווח הקרוב של Meta היא שהזמן המושקע ב-Reels יביא לקניבליזציה של הכנסות מפרסומות מנכסי פייסבוק אחרים, אומרים אנליסטים. מניית META ירדה ב-67% בשנת 2022 והחברה הודיעה על רמה גדולה פיטורי עובדים.
מניית Snap צללה עליה פספוס רווח ברבעון השלישי.
מסרטוני YouTube קצרים מופיעים בתור מתחרה
הצמיחה של TikTok גובה מחיר גם מגוגל. הכנסות הפרסום של YouTube ברבעון ספטמבר ירד ב-2% משנה לשנה ל-7.1 מיליארד דולר.
גוגל שואפת להאט את TikTok עם YouTube Shorts, פלטפורמת סרטונים קצרים משלה. לפי גוגל, סרטוני YouTube Shorts נצפים על ידי יותר מ-1.5 מיליארד משתמשים מחוברים מדי חודש, עם יותר מ-30 מיליארד צפיות יומיות. גוגל ממשיכה להתנסות בדרכים להרוויח כסף מ-YouTube Shorts.
YouTube הציגה מודל חדש לחלוקת הכנסות ממודעות ליוצרים של סרטונים קצרים. יוצרים יכולים לקבל עד 45% מההכנסות ממודעות. כדי להעפיל, יוצרים חייבים להגיע ל-10 מיליון צפיות ב-Shorts במשך 90 יום.
כמו כן, YouTube בודק תכונות קניות בפלטפורמת הווידאו הקצר. ב-Insider Intelligence, אנברג אומר ש-YouTube Shorts עשוי להיות מתחרה בר-קיימא ל-TikTok.
היא אומרת ש-YouTube היא הפלטפורמה היחידה שבה יוצרי וידאו יכולים לייצר רווחים מתוכן בפורמטים קצרים, ארוכים וחיים.
"YouTube שם את שורטס ויוצרים במרכז תוכנית הצמיחה שלה", אמרה. "יש לו פוטנציאל להיות מתחרה חזק ל-TikTok, עם חלוקת הכנסות ממודעות. מה שמייחד את ה-Shorts הוא שהוא קשור ל-YouTube, פלטפורמה ארוכת טווח. וליוצרים יש כלים להמיר תוכן ארוך לסרטונים קצרים".
הקרב בין TikTok ל-YouTube Shorts הוא לא רק על יוצרים צעירים ו"משפיענים". עסקים קטנים נוספים משתמשים ב- TikTok. סוכני נדל"ן, למשל, משתמשים בסרטונים קצרים כדי להציג נכסים למכירה.
גם חברות גדולות מגבירות את השיווק. תגלית האחים וורנר (WBD) הוסיפה יותר מ-1.6 מיליון עוקבים לחשבון Looney Tunes שלה ב-TikTok.
תוכניות הנפקה נגנזו
גם אם ByteDance ו-TikTok יפתרו את חששות האבטחה בארה"ב שמציבה אפליקציית הווידאו בבעלות סינית, לא ברור אם הנפקה ראשונית נמצאת בכרטיס. ראשית, 2022 הייתה שנה עגומה עבורה הנפקות טכנולוגיות גלובלי.
למרות גידול מהיר בהכנסות, TikTok נותרה לא רווחית על רקע השקעות ענק. ההפסדים התפעוליים של החברה ב-2021 הסתכמו ב-7.15 מיליארד דולר, לעומת 2.14 מיליארד דולר ב-2020.
"הגעה להסכם עם מינהלת ביידן תפנה מחסום גדול לרישום. עם זאת, ישנם מכשולים עיקריים נוספים, כולל לחץ רגולטורי בבייג'ין וכן תנאי שוק גרועים בדרך כלל", אמר מאט קנדי, אסטרטג בכיר ברנסנס קפיטל, העוקב אחר הנפקות.
תחת הנשיא Xi ג'ין-פינג, ממשלת סין נקטה נגד חברות טכנולוגיה.
הוא הוסיף: "יש גם השאלה איפה ומה הם ירשמו. בנקודות שונות דובר על רישום ByteDance בהונג קונג, רק רישום הנכסים הסיניים של החברה בסין או אולי רישום רק של TikTok בארה"ב".
עקוב אחר ריינהרדט קראוזה בטוויטר @reinhardtk_tech לעדכונים על 5G אלחוטי, בינה מלאכותית, אבטחת רשת ומחשוב ענן.
אתה עשוי גם לאהוב:
IBD Digital: ביטול הנעילה של רשימות המניות, הכלים והניתוחים של IBD כיום
למד כיצד לתזמן את השוק באמצעות אסטרטגיית שוק תעודות הסל של IBD
מקור: https://www.investors.com/news/technology/tiktok-juggernaut-eyes-music-shopping-gaming-despite-threats-us-ban/?src=A00220&yptr=yahoo