הם שלפו כסף מ-FTX ברגע האחרון: 'תודה לאל שהתחמקתי מזה פעמיים'

למחרת בבוקר, FTX וכ-130 ישויות קשורות, כולל FTX.US וחברת המסחר Alameda Research, הגישו בקשה להגנת פשיטת רגל בבית המשפט הפדרלי בארה"ב.

"תודה לאל", אמר משקיע הקריפטו מניו יורק. "היה לי מזל. התחמקתי מזה פעמיים". כל לקוחות FTX ש-MarketWatch שוחח עמם עבור מאמר זה ביקשו להישאר בעילום שם, תוך ציון חשש מהשלכות. הלקוחות אכן שיתפו צילומי מסך של העברות ה-FTX שלהם, ש-MarketWatch הצליח לסקור.

עבור הסוחר איתו שוחח MarketWatch בניו יורק, קריסת ה-FTX הייתה חלק מדפוס שהפך מוכר. לפני זמן לא רב, המשקיע שלף את כספו מפלטפורמת ההלוואות הקריפטו הסינגפורית, Hodlnaut, שלושה שבועות לפני שהקפיאה את המשיכות באוגוסט, תוך ציון "תנאי שוק". על פי הדיווחים גם הודלנאוט החזיק בערך 18.3 מיליון SGD, או כ-13.4 מיליון דולר של קריפטו, ב-FTX נכון ליום אוקטובר 28. נציג בהודלנאוט לא הגיב לבקשה המבקשת תגובה למאמר זה.

לפני קריסתה, FTX הייתה בורסת הקריפטו השלישית בגודלה לפי נפח מסחר. סלבריטאים כמו טום בריידי, ג'יזל בונדשן וסטף קארי אישר את הפלטפורמה. זירת הכדורסל הביתית של מיאמי היט נקרא על שמו. המייסד המשותף של FTX והמנכ"ל לשעבר, סם בנמן-פריד, עיטר את שער מגזין Fortune, שתהה אם הוא וורן באפט הבא.

כעת, יש סיכוי קטן שלקוחות שהתפתו להשתמש בפלטפורמה יוכלו לשחזר את נכסיהם, אמרו אנליסטים. בהתבסס על מאזן משותף עם משקיעים יום אחד לפני הגשת פשיטת הרגל של FTX, לבורסה היו התחייבויות של כמעט 9 מיליארד דולר ו-900 מיליון דולר בנכסים נזילים, 5.5 מיליארד דולר בנכסים "פחות נזילים" ו-3.2 מיליארד דולר בנכסים "נזילים", לפי מאמר של בלומברג מצטט מקורות אנונימיים. מה שגרוע יותר, יום אחד לאחר הגשת פשיטת הרגל, ג'ון ג'יי ריי השלישי, המנכ"ל החדש של FTX, אמר בהצהרה כי "התרחשה גישה לא מורשית לנכסים מסוימים", בעוד שחברת מחקר הקריפטו אליפטיק אמרה כי 477 מיליון דולר חשודים שנגנבו מ-FTX. נציגי FTX לא הגיבו לבקשה המבקשת תגובה.

מספר לקוחות FTX ומשתתפי תעשיית הקריפטו תיארו את קריסת FTX כ"מזעזעת", למרות שהתעשייה כבר ראתה קריסות של מספר שחקנים מרכזיים השנה, כמו בלוקצ'יין Terra, המלווה Celsius וקרן הגידור Three Arrows Capital. 

"כדי ש-FTX תרד, זה די מטורף", אמר משקיע הקריפטו מניו יורק שהצליח להוציא את כספו ברגע האחרון. "סם בנקמן-פריד באמת נראה שהוא הולך להיות זה שיביא לרגולציה ולגרום לענף להיות יותר לגיטימציה", אמר המשקיע. 

אף על פי כן, משקיעים קמעונאיים רבים נהיו מותנים השנה לברוח מכל פלטפורמת קריפטו שמראה כל רמז לצרות, דינמיקה שפגעה באמון במוסדות קריפטו, האטה את אימוץ הקריפטו ועשויה להגביר את התנודתיות סביב מסחר בנכסים דיגיטליים. ימים וחודשים קדימה, אמרו אנליסטים.

במקרה של FTX, כמה משקיעים קמעונאיים הפכו כל כך "בטראומה" מאירועי הקריפטו שהתרחשו השנה, שהם החלו להעביר את כספם מהפלטפורמה ברגע שהופיעו הסימנים המבשרים רעות. 

היו כמה "נושאים חוזרים" בקריפטו שהובילו להפסדים של לקוחות, ציין דיוויד טאוויל, נשיא ומייסד שותף של קרן הנכסים הדיגיטליים ProChain Capital. "אני חושב שאנשים שנפגעו או היו קרובים לפיצוץ קודם, מבינים למה? למה לחכות? מה היתרון בהמתנה?" אמר טאוויל. "ברגע שהם שומעים משהו, כל סוג של שמועה או כל סוג של אזהרה, הם רצים להמשיך ולהוציא את כספם".

שיחה אחרונה לפני הסתיו

בשבוע שעבר, כשבנקמן-פריד פנה לטוויטר ואמר, "FTX זה בסדר. הנכסים בסדר", לקוח בן 26 מקולורדו של FTX.US משך כ-10,000 דולר בדולר אמריקאי מהבורסה. למחרת חתמה Binance, בורסה מתחרה, על מכתב כוונות לרכוש את הנכסים של FTX שאינם ארה"ב. אבל הלקוח בקולורדו, שעובד עבור קרן פרייבט אקוויטי, ניסה להוציא את 1,200 הדולר הנותרים שלו מ-FTX.US, בלי קשר. הוא לא הצליח להחזיר את הכספים הנותרים.

יום לאחר מכן, Binance נטשה את העסקה שלה עבור FTX, תוך ציון בדיקת נאותות ודיווחים על כספי לקוחות שלא טופלו, ו-FTX הגישה במהרה בקשה לפשיטת רגל. 

"עם כל מה שקורה, זה נראה פחות ופחות סביר שהכסף יגיע אי פעם לחשבון הבנק שלי", אמר הלקוח בקולורדו על 1,200 הדולר שלו שנותרו תקועים ב-FTX.US. 

 "קריפטו הפך אותי לקצת פסימי", הוסיף הלקוח מקולורדו. למרות שהוא לא ציפה ש-FTX תקרוס, "ברגע שראיתי משהו שלילי בפוטנציה על FTX, חשבתי שזה די והותר כדי לעורר בי למשוך את הכספים שלי".

הפסימיות הזו נבעה בין השאר מהניסיון הקודם שלו כשנתקעו כ-50,000 דולר בפרוטוקול ה-stablecoin Cashio מבוסס Solana, שבמארס נפרץ, וגרם להפסד של כ-52 מיליון דולר. למרות שהמשקיע בקולורדו הצליח להחזיר את רוב הכספים שלו שבועות לאחר מכן, הניסיון שמר על המשמר שלו. "עברתי את המצב הזה של לא יכולתי למשוך כסף שיש לי", אמר. 

הסוחר בקולורדו גם התמזל מזלו כדי להימנע מפריצה באוקטובר שמטרתה בורסת קריפטו מבוזרת Mango Markets, שם היה לו פעם גם חשבון. במאי, הוא אמר שהוא שכנע את ארוסתו להוציא ממנה 10,000 דולר מצלסיוס לאחר שקרא ביקורת על הפלטפורמה בטוויטר. "אמרתי, היי, כבר עברנו מספיק עם קריפטו, אני חושבת שאת צריכה להוציא את הכסף שלך", אמרה המשקיעה לחברתה. התברר שזו הבחירה הנכונה - ארבעה שבועות לאחר מכן, המלווה הקפיא את כל המשיכות ובהמשך הגיש בקשה לפשיטת רגל. 

חומר עיוני: "אני פשוט מתעורר ובוכה": פשיטות רגל של וויאג'ר וצלסיוס הרסו את אמון המשקיעים בקריפטו בפלטפורמות מרכזיות

המשקיע מקולורדו, שסוחר בעיקר באסימונים שאינם ניתנים לשינוי, אמר שהוא בחר לנצל את שטח הנכסים הדיגיטליים עבור התגמולים הפוטנציאליים, למרות סיכונים עצומים. ובכל זאת, דברים כמו קריסת FTX "גורמת אפילו לאנשים כמוני לאבד הרבה אמון במערכת", אמר. 

מהנדס בן 22, שבסיסו באוסטרליה, אמר שהוא גם הוציא את ה-7,000 דולר שלו מ-FTX בשבוע שעבר, חמש שעות לאחר הציוץ של בנמן-פריד ש-FTX בסדר. "קו המחשבה הראשון שלי היה שאם FTX יהפוך את הרגל או משהו, האמריקאים עשויים להציל את עצמם", אמר המשקיע. FTX.US היה זמין רק ללקוחות בארה"ב, בעוד FTX.com פנה ללקוחות באזורים אחרים בעולם, כולל אוסטרליה. Bankman-Fried ורבים מבכירי FTX הם אזרחים אמריקאים.

"האמריקנים, הם עלולים להציל את עצמם. אני הולך להיהרס לחלוטין", אמר המשקיע מאוסטרליה.

FTX הקפיאה תחילה משיכות עבור רוב לקוחותיה הבינלאומיים, בעוד שחלק מהמשקיעים הצליחו להוציא את כספם מ-FTX.US למשך מספר ימים נוספים. למעשה, יום אחד לפני ש-FTX ו-FTX.US הגישו בקשה לפשיטת רגל, הבנקמן-פריד צייצה בטוויטר ש-FTX.US "לא הושפעה כלכלית מהמופע החרא הזה. זה 100% נוזלי."

מצדו, הלקוח מקולורדו אמר שהוא הרגיש ששיקר לו. "אני מניח שאני מבין איפה הוא (בנקמן-פריד) נמצא במצב הקשה הזה, ואני מרגיש רע בשבילו", אמר המשקיע. "אבל רק לומר ש-FTX.US היא נזילה לחלוטין, לא מושפעת כלל, ואז להכניס אותם לפשיטת רגל של פרק 11, זה מטריד. אני פשוט לא יודע איך אתה יכול לשקר ככה", אמר.

הבנקמן-פריד לא הגיבה לבקשה המבקשת תגובה.

למרות ששמר על רוב כספו ללא פגע, המשקיע האוסטרלי חש קודר לגבי מרחב הקריפטו לאחר נפילת FTX. "תארו לעצמכם אם הבורסה של לונדון פשוט תיסגר, ותגיד כן, אנחנו לא הולכים לעשות שום מסחר יותר, אנשים לא יוכלו להוציא את כספם. כמה מטורף זה יהיה?" אמר המשקיע. "כי ככה זה. אני לא חושב שלמישהו תהיה אמונה יותר. לוקח הרבה זמן לבנות את האמונה הזו שוב".