הכנסה מפרישה: קרנות עם תשואה מעל השוק

פרישה היא לא רק רגיעה וימים נטולי דאגות. אחד האתגרים הקשים ביותר עבור פנסיונרים הוא למצוא מספיק הכנסה.

פנסיונרים המחפשים הכנסה יכולים למצוא תשואה מקרנות גבוהה יותר ממה שהם יכולים לקבל מקרן אינדקס S&P 500 למשל. החוכמה האמיתית היא למצוא תשואה מנצחת שוק עם תשואה כוללת שאינה גונבת את ההכנסה הזו בצורה של שחיקה במחיר המניה של הקרן.

ובכל זאת, ניתן לעשות זאת.

ביקשנו מיועצים פיננסיים מובילים את היתרונות והחסרונות - במיוחד עבור משקיעים המחפשים הכנסה פנסיה - של שלוש קרנות שתשואותיהן הנגררות ל-12 חודשים (TTM) נעות בין 2.4% ל-9%.

אתה יכול לחפש קרנות עם תשואה הגונה בעצמך. השתמש במסכי קרנות בכל מספר מתחמי קרנות נאמנות ואתרים פיננסיים אחרים. רבים יאפשרו לך לדרג קרנות לפי תשואה.

החלק הקשה הוא למצוא קרנות עם תשואה גבוהה יותר ששווי הנכסים הנקי שלהן לא נמס, במיוחד בשוק דובי כמו זה הנוכחי, ומקזז את התשואות הנדיבות לכאורה שלהן.

פרישה הכנסה

הנה המטרה שלך: אתה מכוון לתשואה גבוהה מזו שאתה יכול לקבל מקרן אינדקס S&P 500. למשל, לקרן המדדים Vanguard 275.1 (VFINX) בסך 500 מיליארד דולר יש תשואה של 12 חודשים (TTM) של 1.37%.

אז זה הבוג שלך. זה מה שאתה מנסה לנצח, מבלי להחזיר את הכל בצורה של תמורה שלילית. התשואה הכוללת של Vanguard 500 עד כה השנה היא שלילית של 12.58%.

להלן שלוש קרנות שיועצים אומרים שבעלי המניות צריכים לשקול. האם הם מתאימים לך בהתחשב בגורמים כמו סובלנות הסיכון שלך וצרכי ​​ההכנסה שלך מפנסיה?

Dodge & Phelps Closed-End Fund

Duff & Phelps Select Income Fund (DNP):

• גודל הקרן: 3.5 מיליארד דולר.
• תשואה TTM: 2.37%.
• תשואה מהשנה עד היום (YTD): 7.66%.
• תשואה שנתית ממוצעת לשלוש שנים: 3%.
• יתרונות: DNP היא קרן סגורה (CEF). מחיר המניה מבוסס על סנטימנט השוק וכן על היצע וביקוש. אז מחיר המניה יכול להיות שווה יותר - או פחות - מהערך למניה של נכסי הבסיס. כמו כן, הפדרל ריזרב מעלה את הריבית. "גם אם הפד יעצור בסופו של דבר ב-2023, הריבית תישאר גבוהה, מה שעשוי להציע הזדמנות נפלאה לנעול נכסים עם משך זמן ארוך יותר לפני ירידת ריבית, במיוחד אם מיתון מתקרב עם הפיגור במדיניות המוניטרית", אמר גרג זנדלו. נשיא של ניהול נכסים בצפון מזרח. לבסוף, 82% מנכסי הקרן פעלו בשירותים ובתחבורה והפקה של נפט וגז נכון ל-30 באפריל. זנדלו צופה שמחירי הגז הטבעי יישארו גבוהים עם בוא החורף.
• חסרונות: כקרן סגורה, DNP משלמת ריבית ולפעמים החזר הון (ROC). ROC מפחית את ערך ההשקעה שלך. אתה יכול ללכת לאתר כמו CEFconnect.com כדי לראות בדיוק כמה מכל הפצה מורכב מרווח הון לטווח ארוך, רווח לטווח קצר ו-ROC.

Low Cost Vanguard Fund

Vanguard High Dividend Yield ETF (VYM):

• גודל הקרן: 47.6 מיליארד דולר.
• תשואה TTM: 3.01%.
• תשואה מהשנה עד היום (YTD): -2.63%.
• תשואה שנתית ממוצעת לשלוש שנים: 3%.
• יתרונות: "VYM היא תעודת סל שאנו מחזיקים לעתים קרובות עבור לקוחות", אמר פול שץ, נשיא בירת מורשת. הירידה שלה בשנה עד היום היא הרבה פחות מזו של השוק הרחב. "יש לו תשואה סבירה והציע מתן ירידה הגונה במהלך המחצית הראשונה של 2022. הרקורד ארוך הטווח שלו מוצק". בנוסף, זנדלו אוהב את יחס ההוצאות הנמוך של VYM של 0.06%.
• חסרונות: הדיבידנדים הם רבעוניים, משקיעים רבים מעדיפים לקבל הכנסה פנסיה מדי חודש.

תשואה גבוהה יותר לפרישה, יותר סיכון

JPMorgan Equity Premium Income ETF (JEPI):

• גודל הקרן: 12.3 מיליארד דולר.
• תשואה TTM: 9.05%.
• תשואה מהשנה עד היום (YTD): -3.91%.
• תשואה שנתית ממוצעת לשלוש שנים: 2%.
• יתרונות: התשואה של הקרן הייתה יותר מכפול מגודל התשואה השלילית של הקרן עד כה השנה. הקרן מגדילה את התשואה שלה באמצעות שיחות מכוסות ואגרות צמודות למניות (ELN). ביסודו של דבר, משקיעים של צד שלישי משלמים לקרן עבור הזכות לעלייה במחיר המניות של אחזקות מסוימות מעבר לנקודה המוסכמת. תשלומים אלו הם הכנסה לקרן. מכירת שיחות מכוסות מעניקה לבעלי המניות הקמעונאיים חשיפה לאופציות מבלי צורך לסחור בהן ישירות, אומר ריי פרוספרו, יועץ שותפים ב- תקופת ייעוץ.
• חסרונות: הקרן נפתחה ב-20 במאי 2020, כך שאין לה רקורד ארוך. מכירת עליות מחיר פוטנציאליות של אחזקות מעבר לנקודת מחיר מסוימת מגבילה את ההערכה הפוטנציאלית של JEPI עצמה. כמו כן, ELNs יכולים להיות יקרים ולא נזילים, אומר פרוספרו. שץ לא אוהב את המורכבות של שיחות מכוסות ו-ELN, במיוחד עבור משקיעים המחפשים הכנסה מפנסיה. "גמלאים בדרך כלל מתאימים ביותר להשקעות קלות להבנה", אמר.

קח את שלנו סקר אנונימי וספר ל-IBD אילו מאפיינים חשובים ביותר עבור ברוקרים מקוונים

עקוב אחר פול קצף טוויטר ב- @ IBD_PKatzeff לקבלת טיפים לגבי תכנון פרישה וניהול אקטיבי של תיקים שמצליחים בעקביות.

אולי גם תאהב: