חוות דעת: AMD סוף סוף תיתן למשקיעים את נתוני מרכז הנתונים שלה כשהעסק מזנק

נראה כי AMD צוברת נתח שוק מסוים בעסקי השרתים החשובים על חשבון יריבתה הגדולה ביותר אינטל קורפ.
INTC,
-0.09%,
אבל היה קשה להשוות בין השניים ישירות מכיוון ש-AMD לא סיפקה מידע מכירות גולמי עבור פלח מרכזי הנתונים שלה, כפי שעושה אינטל. לאחר סוגרת את המיזוג שלה עם יצרנית השבבים Xilinx Inc. ו הודיעה על רכישת חברת תוכנת מרכזי הנתונים Pensando עם זאת, בשבועות האחרונים AMD מתכננת לפתור את הבעיה הזו.

משנת 2018: מדוע AMD מאמינה שהיא יכולה לאתגר את אינטל בשרתים

אמנם השינוי לקח יותר מדי זמן, אבל הוא מגיע בזמן מושלם, שכן המידע ש-AMD מספקת מראה שעסקי מרכז הנתונים פורחים. AMD מסרה כי ההכנסות מעסקי מרכז הנתונים שלה הוכפלו מלפני שנה, מה שסייע לפלח שבו היא מתגוררת כיום - מכירות ארגוניות, מכירות קבוצתיות משובצות ומותאמות אישית למחצה - להגדיל את ההכנסות ב-88%. אינטל, לעומת זאת, אמרה שהיא ראתה את מכירות מרכזי הנתונים זינקו ב-22% ברבעון הראשון, שהיה מוצק אך עדיין בקצב איטי יותר מזה של AMD. AMD תעבור מדיווח על שני פלחים לארבעה: מרכז נתונים, לקוח, גיימינג ומשובץ.

היו חששות מא האטה בהוצאות של חברות ענן, כמו Amazon.com Inc.
AMZN,
-1.02%,
אז פלח מרכז נתונים עצמאי צריך להראות סימנים לכך. כשנשאלה בשיחה על הערות אחרונות של כמה חברות ענן על האטת ההשקעות שלהן, המנכ"לית ליסה סו תיארה את הדרישה של AMD כעדיין "חזקה".

"לא ראינו את זה," אמרה סו. "לא ראינו את התופעה המסוימת הזו. אנחנו כן רואים שצריך להיות תכנון טוב, אז תכנון טוב עם לקוחות השרת שלנו ועם לקוחות הענן הגדולים שלנו, ואנחנו עושים את זה. והתכנון שלנו משתרע מעבר ל-2022, משתרע גם ל-2023. וממה שאנחנו יכולים לראות, זה ביקוש חזק".

עוד מתרז: תנופת המגיפה של המחשב האישי הסתיימה, אבל המורשת שלה תמשיך לחיות

עסק השרת, או מרכז הנתונים, תמיד היה תחום צמיחה פוטנציאלי גדול עבור AMD, לאחר שבילתה שנים עם נתח שוק דל מאוד לפני שסו החליטה לקרוא תיגר על אינטל, השחקנית הדומיננטית. AMD ניסתה לחזור כמאתגרת רצינית בשוק הזה, תפקיד שמילאה במשך כמה שנים בתחילת שנות ה-2000.

ההצלחה האחרונה שלה בשרתים הצטרפה לרווחים גדולים ממחשבים אישיים וקונסולות משחקים, מה שהוביל לרבעון הראשון של 5 מיליארד דולר של AMD ולתחזיות של הרבעון הראשון של 6 מיליארד דולר בתקופה הנוכחית, גם כאשר שוק המחשבים האישיים מאט כעת לאחר תנופה אדירה במהלך המגיפה.

המשקיעים היו בבירור מרוצים מההתקדמות של AMD, ושלחו את המניות לעלייה של 7% במסחר לאחר שעות הפעילות ביום שלישי. אולי מנהלים שעדיין מסרבים לפרוץ פלחים עסקיים חשובים - כמו Microsoft Corp.
MSFT,
+% 0.44
ועסק מחשוב הענן שלה Azure, או Meta Platforms Inc.
פֶּנסיוֹן מָלֵא,
-0.73%
ואינסטגרם - יראו את הרווחים האלה ולבסוף גם יצעדו.