(בלומברג) - גרג סמית' לחץ על עכבר המחשב שלו כל כך מהר כדי לבצע ולבטל הזמנות מזויפות של זהב וכסף עבור Bear Stearns Cos ולאחר מכן JPMorgan Chase & Co. למטה לאחר מכן, או שהוא חייב להיות כפול מפרקים.
הנקרא ביותר מבלומברג
כך תיאר בן חסותו לשעבר, כריסטיאן טרנץ, עבור המושבעים כיצד צפה בסמית' משתמש במה שנקרא "זיוף" - הזמנות גדולות שנועדו לתמרן מחירים שבוטלו במהירות. טרנץ, בן 37, אמר שלמד איך לזייף מסמית' ואחרים לאחר שהצטרף לבר סטרנס מהקולג' ב-2007, זמן קצר לפני שהבנק נרכש על ידי ג'יי.פי מורגן.
כדי לבצע ולבטל את ההזמנות במהירות נדרשה "רצף מהיר של לחיצה על עכבר", וסמית', הסוחר המוביל של השולחן, היה טוב במיוחד בזה, אמר טרנץ ביום שלישי לחבר מושבעים פדרלי בשיקגו. הלחיצה הזו הייתה קלה לכולם על השולחן לשמוע, לדברי טרנץ, שישב ליד סמית' במשך שנים ואמר שהוא משך לעתים קרובות את הכיסא שלו לצד מסך המחשב של המנטור שלו כדי לראות אותו סוחר.
טרנץ הוא הסוחר לשעבר השלישי שהעיד במשפט ההונאה והסחיטה של סמית' ושני עובדים בכירים בדסק המתכות היקרות של ג'יי.פי מורגן: המנהל המנהל מייקל נובאק ואיש המכירות של קרנות הגידור ג'פרי רופו. הם מואשמים בבגידה שיטתית כדי לעזור לעצמם וללקוחות המובילים שלהם במשך שנים.
"זו הייתה אסטרטגיה פתוחה על השולחן", אמר טרנץ, שהודה באשמת זיוף ושיתף פעולה עם תובעים. "זה לא הוסתר."
קרא עוד: זיוף מחיר הזהב 'נפוץ' ב-Bear Stearns, אומר סוחר לשעבר
מהירות הייתה חיונית כדי לזייף בהצלחה, במיוחד כאשר נתח הולך וגדל של שוק המתכות היקרות נשלט על ידי חברות המשתמשות באלגוריתמים ממוחשבים כדי לקנות ולמכור חוזים עתידיים בשברירי שנייה, לדברי טרנץ.
"האמנו לגמרי שזה קרב" בין הבנק לבין מה שנקרא אלגוס, אמר טרנץ. "זו הייתה הפעם הראשונה שבה מכונות היו באינטראקציה עם בני אדם בפלטפורמת מסחר. זה היה אדם מול מכונה".
מטרת הזיוף הייתה להערים על המחשבים המתחרים לקנות או למכור לטובת מעמדה של ג'יי.פי מורגן, על ידי שימוש בכמות גדולה של הזמנות מזויפות כדי ליצור רושם שווא בשוק, אמר.
"העסקאות האלה היו מטעות", אמר טרנץ על אלפי הזמנות הזיוף שהשולחן ביצע במהלך השנים. "הם שימשו כדי להוציא תגובה מהאלגוריתמים האלה כדי להשיג את מה שהיינו צריכים לעשות."
קרא עוד: סוחר זהב ג'יי.פי מורגן שהפך למלשין מודה בשקרים
טרנץ, שאביו עבד ב-JPMorgan במשך עשרות שנים והיה מנהל בכיר, סחר במתכות יקרות עבור הבנק בניו יורק, סינגפור ולונדון מ-2007 עד 2019, כאשר הודה באשמה. הוא אמר שהוא העריץ את סמית', נובאק ורופו וביקש ללמוד מהם כמה שיותר כדי שיוכל לחקות את הצלחתם.
טרנץ סיפר שהוא ישב ליד סמית' במשך חמש שנים עד 2013, וכאשר עבר ללונדון ב-2014, עבד בשיתוף פעולה הדוק עם נובאק, שאותו הכיר היטב. רופו היה "איש המכירות הטוב ביותר ברחוב", עם רשימה ארוכה של לקוחות גדולים, והייתה הסיבה העיקרית לכך שג'יי.פי מורגן שמר על קבוצת Bear Stearns שלמה לאחר הרכישה, אמר טרנץ.
סמית' זייף כמעט כל יום, נובאק עשה זאת בערך פעם בשבוע, ורופו, למרות שהוא לא סוחר, היה יושב ליד סמית' ומעודד אותו לזייף את השוק כדי לבצע הזמנות של לקוחות במחירים הטובים ביותר, אמר טרנץ. זה לא היה יוצא דופן לשמוע את רופו מפציר בסמית "להמשיך ללחוץ, להמשיך", עם סחר מזויף, אמר טרנץ.
"כולנו סחרנו ככה," אמר טרונז. "השתמשנו באסטרטגיה הזו על השולחן כדי להרוויח כסף עבור עצמנו ועבור הלקוחות שלנו."
קרא עוד: זיוף הוא שם מטופש לזיוף שוק רציני
סמית' היה לפעמים מזייף שווקים בכיוון אחד, ואז באחר, בעת מילוי הזמנות ללקוחות קרנות הגידור המובילות של Ruffo כדי לוודא שהם מרגישים שהם מקבלים מחיר טוב, אמר טרנץ.
התובעים הראו למושבעים יומני צ'אט פנימיים בין Ruffo לבין כריסטופר פיה ממור קפיטל מנג'מנט מ-3 באפריל 2008, שבהם הורה סוחר קרנות הגידור לרופו למכור עבורו 100,000 אונקיות כסף. סמית' מילא את ההזמנה, ואז ביצע במהירות מספר רב של הזמנות מכירה נוספות שהוא ביטל במהירות כשמחיר הכסף ירד.
רופו אז בירך את פיה על החלטתו למכור. "הצליח עם זה, ירד כבר", אמר בהודעה.
כשנשאל להסביר מדוע סמית' ביצע את עסקאות הזיוף, אמר טרנץ, "גרג נראה כאילו הוא הצליח לבצע ברמה מעולה. כריס פיה נראה שהוא קיבל החלטה מצוינת למכור 100,000 אונקיות כשעשה זאת". טרנץ הוסיף, "לכולם יש אגו."
התיק הוא US v. Smith et al, 19-cr-00669, בית המשפט המחוזי בארה"ב, המחוז הצפוני של אילינוי (שיקגו)
הנקרא ביותר מתוך בלומברג ביזנסוויק
© 2022 בלומברג LP
מקור: https://finance.yahoo.com/news/jpmorgan-trader-spoofed-fast-colleagues-224427459.html