ג'ים קריימר אומר לקנות את המטבל

השווקים ירדו בחדות במהלך המחצית הראשונה של השנה, אבל החדשות לא רעות עבור המשקיעים. מחירי המניות הנמוכים יותר שראינו מציעים שפע של הזדמנויות למשקיעים המעוניינים לקנות את הירידה, או להיכנס בהנחה. החוכמה היא למצוא אותם.

לג'ים קריימר, המנחה הידוע של התוכנית 'כסף מטורף' של CNBC, יש כמה רעיונות לגבי המצב הזה. לדעתו, לסערת השוק הייתה השפעה חיובית של מיון החיטה מהמוץ ו'הפטרת העודפים של השנתיים האחרונות'.

קריימר מציין שהמשקיעים צריכים להתמקד במניות עם 'סיפורים עקביים שמוכיחים שהם מסוגלים לעשות ריבאונד'.

"השמות שנפגעו הכי קשה נסחרים כעת מתחת למקום שבו היו בתחילת המגיפה - במקרים מסוימים, הרבה מתחת. אלה הם מה שאני קורא לסיפורי החזר מוחלט, ולמרות שחלקם מסוכנים, אני מודה, אחרים מייצגים הזדמנויות קנייה מדהימות כאן למטה", אמר קריימר.

אז בואו נעקוב אחר עצתו של קריימר, ונסתכל מקרוב על שלוש ההמלצות המובילות שלו. השתמשנו ב מסד הנתונים של TipRanks כדי לאסוף את הפרטים העדכניים ביותר שלהם, ואנו נבדוק אותם יחד עם פרשנות עדכנית של כמה מהאנליסטים המובילים של סטריט.

מטא פלטפורמות (META)

הבחירה הראשונה של Cramer שנבחן היא Meta Platforms, המותג החדש של פייסבוק. בחודש שעבר, בהמשך לשינוי השם, עדכנה החברה באופן רשמי את טיקר המניות שלה, תוך שהיא קיבלה את הקיצור החדש, META. עם שינוי הטיקר, Meta Platforms השלימה את הפיכתה לחברת אחזקות, והפכה את פייסבוק, WhatsApp ואינסטגרם לחברות הבת הראשיות שלה.

מיתוג מחדש אינו כדור קסם, והתוצאות הרבעוניות האחרונות של Meta, עבור 1Q22, משקפות זאת. החברה הציגה האטה ברורה בקו העליון; ההכנסות ירדו ב-17% לעומת הרבעון הרביעי. במקביל, ההכנסות עלו משנה לשנה, כשהשורה העליונה של 4 מיליארד דולר הגיעה ב-27.9% יותר מ-7 מיליארד דולר של ה-1Q21. הרווח הנקי של החברה ירד, כאשר הרווח המדולל למניה ירד מ-26.1 דולר ל-3.30 דולר, הפסד של 2.72%.

הסיפור ממשיך

המדיה החברתית תלויה בסטטיסטיקה של משתמשים, ושם מטה הראתה את הסימנים הברורים ביותר של האטה. החל משנה שעברה, הצמיחה במספר המשתמשים הממוצע החודשי (MAUs) החלה להגיע לרמה של קצת פחות מ-3 מיליארד. ברבעון הראשון של השנה, החברה דיווחה על צמיחה של 3% בלבד, ל-2.94 מיליארד MAUs.

על רקע זה, אנו יכולים להבין מדוע מניית META השיגה ביצועים נמוכים מהשווקים עד כה השנה. היכן שהנאסד"ק ירד ב-26% עד היום, META ירדה ב-50%.

אם נפנה כעת לוול סטריט, אנליסט טיגרס 5 כוכבים, איבן פיינסת', חושב שמניות Meta מציעות כיום למעלה מ-170% פוטנציאל אפסייד. Feinseth מדרג את המניה כקנייה יחד עם יעד מחיר של 466 דולר. (לצפייה ברקורד של פיינסת', לחץ כאן)

"ל-META יש יתרון משמעותי המונע על ידי הפוטנציאל המתמשך לייצר רווחים רבים מהאפליקציות והטכנולוגיות הקריטיות שלה, כולל אינסטגרם, מסנג'ר, WhatsApp ואוקולוס. META ממשיכה להשקיע את המאזן ואת תזרים המזומנים שלה בשיפור ערך בעלי המניות באמצעות חדשנות, רכישות אסטרטגיות ורכישות חוזרות מתמשכות של מניות. אנו מאמינים שקיים אפסייד נוסף במניות", אמר פיינסת'.

28 אנליסטים נוספים מצטרפים לפיינסת' ברשימת השוורים ועם עוד 7 החזקות ו-2 מכירות, למניה יש דירוג קונצנזוס של קנייה מתונה. אמנם יעד המחיר הממוצע אינו אופטימי כמו זה של האנליסט של טיגרס, אך עומד על 265.86 דולר, הנתון עדיין יכול לספק עליות של 59% על פני טווח הזמן של 12 חודשים. (ראה תחזית מניות מטה ב- TipRanks)

וולט דיסני (DIS)

ה'Cramer pick' הבא שנבחן היא חברה שכולם יזהו; אחרי הכל, מיקי מאוס הוא אחד מהתמונות האייקוניות והמותגים הארגוניים הידועים ביותר בעולם. היא גם מייצגת מניה שירדה ב-38% מהשנה לתאריך.

מבט על הפרסומים הפיננסיים האחרונים מציע הסבר פשוט: שירות הסטרימינג של דיסני, דיסני+, מדמם מזומנים בקצב מואץ. משקיעים לא אוהבים את זה ממוצר כה כבד, אפילו בחברה שמדווחת על מדדים מוצקים בתחומים אחרים ורווחים כלליים.

הדו"ח האחרון, מהרבעון השני של שנת הכספים של החברה 2022 (הרבעון שהסתיים ב-2 באפריל), מעמיד זאת בפרספקטיבה. דיסני דיווחה על שורה עליונה של 19.25 מיליארד דולר, עלייה של 23% לעומת הרבעון המקביל אשתקד, ועלייה של 29% משנה לשנה בהכנסות של שישה חודשים. בקידוח, החלו הבעיות.

ראשית, בשורה התחתונה, EPS מדולל הגיע ל-$1.08. אמנם זה עלה ב-37% משנה לשנה, אבל הוא החמיץ את התחזית ב-9%, מה שאכזב את המשקיעים. החדשות הגרועות יותר עבור המשקיעים, לעומת זאת, היו ההפסד הגדול בגזרת דיסני+. שירות הסטרימינג של החברה - שיכול להתפאר בגישה לספריית התוכן העצומה של דיסני ומארח את הפופולריים מלחמת הכוכבים ו מארוול יקומי זכיינות - הפסידו 887 מיליון דולר ברבעון השני הפיסקאלי. זה היה עלייה לעומת ההפסד של 2 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד, וקוזז רק בחלקו על ידי ביקוש חזק לפארקי שעשועים וגידול מנויים בזרימה.

אנליסט 5 כוכבים של מורגן סטנלי בנג'מין סווינבורןעם זאת, סבור כי על המשקיעים לקיים את הקורס על דיסני ולהימנע ממכירת פאניקה. הוא רואה במחיר הנוכחי הזדמנות לרכישה.

"אנחנו רואים סיכון/תגמול אטרקטיבי ברמות הנוכחיות. בהובלת פלח הפארקים והחוויה שלה, ועם היתרון של עסקי סטרימינג צעירים שעדיין מתרחבים לרווחיות, אנו רואים צמיחה של 20%-25% ב-EPS בשלוש השנים הבאות... המעבר בסטרימינג של תוכן הבידורי של דיסני זכה מאוד להכנסות, אבל מדלל מאוד את הרווחים. אנו מאמינים שהוא יכול להתאושש ובסופו של דבר לעלות על שיא הרווחים הקודמים לאורך זמן, אבל חשוב מכך שהתוכן שלו מוערך בחסר במחירי המניות הנוכחיים", כתב סווינבורן.

סווינבורן משתמש בהערותיו כדי לגבות את דירוג העודף משקל (כלומר קנייה) שלו במניות DIS, ויעד המחיר שלו של 125 דולר מצביע על פוטנציאל לעלייה של 29% במהלך השנה הקרובה. (לצפייה ברקורד של סווינבורן, לחץ כאן)

לרוב, וול סטריט מסכימה עם קריאתו של סווינבורן לחברה; דירוג הקנייה המתונה של דיסני נגזר מ-24 ביקורות אנליסטים הכוללות 17 קניות ו-7 החזקות. יעד המחיר הממוצע, של 139.22 דולר, מרמז על פוטנציאל אפסייד של 44% לשנה ממחיר המסחר הנוכחי של 96.76 דולר. (ראה תחזית מניית דיסני ב- TipRanks)

סיסקו מערכות (CSCO)

נסיים עם Cisco Systems, מובילה בתחום טכנולוגיית הרשת, ואחת המניות האהובות על ג'ים קריימר.

סיסקו מציעה מגוון רחב של מוצרים, מתוכנות רשת ואבטחה לחומרה כגון נתבים ומתגים למערכות אלחוטיות, לרשתות מרכזי נתונים ועד אופטיקה ומקלטי משדר. בסיס הלקוחות של החברה מבוסס על בסיס רחב, מכיוון שקווי המוצרים שלה מצאו יישומים בתעשיות, החל מפיננסים ועד ייצור, שירותי בריאות ועד ממשלתיים, חינוך ועד שירותים ועד קמעונאות.

עם זאת, השנה, מניית CSCO רשמה הפסד של 30%. החברה התמודדה עם רוח נגדית קשה מבעיות שרשרת האספקה ​​המתמשכות, נעילות ה-COVID בסין, ואפילו ממלחמת רוסיה באוקראינה. במילים פשוטות, המחסור בשבבים מוליכים למחצה משפיע על יכולתה של סיסקו לייצר מוצרים, בעוד שרשרת שרשרת אספקה ​​מקשה על רכישת חומרי גלם וגם משלוח מוצרים מוגמרים. המצב בסין ומלחמת אוקראינה החמירו את שתי הבעיות.

תוצאה אחת מכל אלה: סיסקו דיווחה על הכנסות של 12.8 מיליארד דולר ברבעון השלישי של הכספים 2022, אחידה משנה לשנה ונמוכה מהתחזית של 13.3 מיליארד דולר. הרווחים השתפרו מעט; ב-87 סנט למניה, במספרים שאינם לפי GAAP, הרווח למניה עלה בצורה מתונה מ-83 סנט שדווחו ברבעון המקביל אשתקד, וגבוה בפרוטה מההערכות של 86 סנט.

הבעיה האמיתית הגיעה בהדרכה של סיסקו. ברבעון הפיסקאלי הרביעי, החברה מסתכלת על רווחים של 76 סנט עד 84 סנט למניה, בנתונים מותאמים ללא GAAP, שהם ירידה מהרמות הנוכחיות, בנוסף לירידה של 1% עד 5% בהכנסות. .

בעוד שהתמונה הנוכחית קודרת, אנליסט אופנהיימר 5 כוכבים איתי קידרון רואה סיבה לאופטימיות. הוא כותב, כשורה התחתונה שלו על המניה, "סיסקו חוותה רוחות נגד מרובות ב-3QFY22 (שרשרת האספקה, רוסיה/בלרוס, סגירה של סין), מה שהוביל להאטה בצמיחת הזמנות המוצרים והנחיה חלשה מהצפוי לרבעון הרביעי. אמנם אנו מצפים ליותר לחץ בטווח הקרוב כשהחברה מנווטת בנושאים אלו, אך אנו שומרים על תחזית ה-LT של סיסקו ומאמינים שהחברה תרוויח מרוח חילונית מרובות (4G, WiFi5, Cloud Security).

עם תחזית זו, קידרון מדרג את מניית סיסקו בביצועים טובים יותר (כלומר קנייה), ויעד המחיר שלו בסך 50 דולר מצביע על עלייה של 16% מהרמות הנוכחיות. (לצפייה ברקורד של קדרון, לחץ כאן)

בסך הכל, וול סטריט נוקטת בגישה איטית לגבי המניה הזו. ל-CSCO יש 21 סקירות של אנליסטים עדכניות, בחלוקה ל-8 קניות, 12 החזקות ומכירה אחת - הכל עבור דירוג קונצנזוס של קנייה מתונה. מחיר המניה עומד כעת על 1 דולר ויעד המחיר הממוצע של 43.15 דולר מרמז על עלייה של 51.53% ל-19.5 החודשים הבאים. (ראה תחזית מניית CSCO ב- TipRanks)

כדי למצוא רעיונות טובים למסחר במניות לפי הערכות שווי אטרקטיביות, בקר ב TipRanks המניות הטובות ביותר לקנות, כלי שהושק לאחרונה המאחד את כל התובנות המניות של TipRanks.

כתב ויתור: הדעות המובעות במאמר זה הן אך ורק של האנליסטים המוצגים. התוכן מיועד לשימוש למטרות מידע בלבד. חשוב מאוד לבצע ניתוח משלך לפני ביצוע השקעה כלשהי.