ראיון - דמוקרטיזציה של הון סיכון: Hatu Shiek, CMO של DAO Maker

אפילו עם הסערה בשווקים במהלך המחצית הראשונה של 2022, ה קריפטו התעשייה נותרה עמוסה בחדשנות. 

למרות שהערכות השווי אולי נסוגו מעט, הון סיכון נמצא בלב ליבם של פרויקטים מרגשים רבים שמטרתם לשבש את המגזר הפיננסי הוותיק - ומגזרים מעבר לכך. 

האם אתה מחפש חדשות מהירות, טיפים חמים וניתוח שוק?

הרשמה לניוזלטר Invezz, היום.

היום אנחנו מסתכלים על DAO Maker, שמטרתו לחדש הון סיכון עצמו. 

אחת הביקורות הגדולות ביותר שנמתחו על VC's בקריפטו היא שהיא עילית ובלתי נגישה. פעם אחר פעם, אנו רואים את VC's מתמזמזים עם הרג, אפילו במקרים שבהם המוצר או האסימון בסופו של דבר יורדים בצורה מסיבית בערכו. קמעונאות היא זו שבסופו של דבר מחזיקה את התיק, בעוד שה-VC מרוויחות את המזומנים שלהן - כאשר למשקיע היומיומי לא הייתה שום סיכוי להסתבך. 

כאן נכנס לתמונה ה-DAO Maker. פרויקט חדשני הממוקם בבלוקצ'יין שמטרתו לנקות תמריצים באמצעות הון סיכון, דמוקרטיזציה של גישה ובסופו של דבר ליצור מערכת הוגנת יותר לכולם. זה יישום DeFi מסקרן למדי, אז היו לנו כמה שאלות עבור Hatu Shiek, CMO של DAO Maker,

Invezz.com (IZ): היי האטו! תודה שהצטרפת אלינו היום. אנא ספר לנו את סיפור הקריפטו שלך ומאיפה הגיע הרעיון ל-DAO Maker.

Hatu Shiek (HS): היי! אני Hatu Shiek, CMO ומייסד שותף של DAO Maker. תודה שהכנסת אותי לסיפון. 

בסדר! נתחיל בחינוך שלי. זמן קצר לאחר שסיימתי את התיכון, עברתי לארה"ב לצורך השכלתי הגבוהה כדי להסתבך בסצנת הסטארט-אפים העולמית כאן. למדתי ריכוז מימון עסקי וכלכלה מתמטית מאוניברסיטת סטוני ברוק, ניו יורק. אפילו במהלך הקולג' השתדלתי לשלוט בכמה שיותר כישורי יזמות, ועד שסיימתי את הלימודים היו לי ארבעה מיזמים משלי. 

בחיפושי אחר כישורי יזמות, פיתחתי אהבה לשיווק ואסטרטגיה. הבנתי שאני אוהב לנתח ולתכנן גישות שונות לצמיחה עסקית. אז המשכתי לניהול שותף של תקציב מחוז של 3 מיליון דולר והנחתי 65 מיליון דולר במימון ICO לפני שהצטרפתי ל-DAO Maker. עבדתי גם בשיתוף פעולה הדוק עם פרויקטים ואסימונים שונים מבוססי בלוקצ'יין כדי לנהל את אסטרטגיות השיווק שלהם. 

כמי שקשורה באופן הדוק לתחום הסטארט-אפים, ראיתי את גישת ה-VC לסטארט-אפים וכיצד האופי הריכוזי של שוק ההון-סיכון מעמיד סטארט-אפים במחסום. למרבה המזל, זה גם כאשר DAO Maker והחזון שלה להביא למשקיעים קמעונאיים שוק הון סיכון משכו את תשומת ליבי. אהבתי את הרעיון והחלטתי להקים את המיזם. 

IZ: אוקיי, החזון של DAO Maker מסקרן למדי. אבל שוק ההון סיכון בפני עצמו מוצלח ביותר. מה הצורך של משקיעים קמעונאיים בתחום הזה?

כן! שוק ההון סיכון הוא ותמיד יהיה מוצלח למדי. למעשה, בשנת 2021 לבדה, הון סיכון הוציאו סכום עתק של 621 מיליארד דולר על סטארט-אפים. אבל המונח הצלחה כאן הוא די סובייקטיבי. השוק עשוי להיראות מוצלח מנקודת המבט של חברות ההון סיכון, אבל לא כל כך מנקודת המבט של הסטארט-אפים. הסיבה לכך היא שחברות הון סיכון פועלות עם פרספקטיבה של צמיחה ראשונה ומתמקדות יותר ברווח מאשר ברווחת סטארט-אפים. וברדיפה אחר הרווח שלהם, הם דוחפים הרבה סטארט-אפים מבטיחים לשכחה. 

מההתחלה, לסטארט-אפים מגובים VC יש לחץ עצום לגדול ולהתרחב בטרם עת. הם לא מקבלים את הזמן הנדרש להקים לעצמם שוק חזק. ושינוי קנה מידה בלי שיהיה לו שוק ראוי הוא מתכון לאסון. הסטארט-אפים הבודדים שעושים את זה נכון שורדים. כל האחרים נרכשים על ידי קרנות הון סיכון או מחוסלים. ההערכות אפילו מצביעות על כך ששלושה מתוך ארבעה סטארט-אפים מגובים VC נכשלים. 

זהו המצב הנוכחי של שוק ההון סיכון, ואם נותנים לו להמשיך, אנו עלולים להישאר עם מרחב סטארט-אפים ששם את החדשנות על הלהבה האחורית ומתמקד בצמיחה לטווח קצר. כדי שהחדשנות תשגשג, השוק צריך להיות דמוקרטי. במילים אחרות, הכוח צריך לעבור מידיהם של הון סיכון. זה אפשרי רק על ידי פתיחת דלת VC למשקיעים קמעונאיים. ובזכות טכנולוגיית הבלוקצ'יין, עכשיו קל יותר מאי פעם להביא משקיעים קמעונאיים לתוך הון סיכון. 

IZ: זו תובנה נהדרת. האם תוכל לספר לנו כיצד טכנולוגיית הבלוקצ'יין עוזרת למשקיעים קמעונאיים ולהתאים להם סטארט-אפים מתאימים?

בסדר! הרציונל כאן הוא די פשוט. אנחנו צריכים חדשנות כדי לשגשג, אז הדרך היחידה קדימה היא דמוקרטיזציה של שוק ההון סיכון. וכדי לעשות דמוקרטיזציה של שוק ההון סיכון, עלינו להשיג שקיפות מלאה, אבטחה ללא תחרות וחוסר אמון, כל אלו אפשריים רק בבלוקצ'יין. עבור סטארט-אפים, טכנולוגיית הבלוקצ'יין פותחת את הדלת למאגר משקיעים עולמי ועוזרת לבצע אוטומציה של המימון שלהם. זה גם מבטל את הצורך במתווכים וברשויות ריכוזיות, ומעניק להם שליטה מלאה על המיזמים שלהם. 

עבור משקיעים קמעונאיים, טכנולוגיית הבלוקצ'יין הופכת את שוק ההון סיכון לנגיש בכך שהיא מאפשרת להם לאחד משאבים עם מיליוני אחרים ברחבי העולם כדי לממן סטארט-אפים. אז, משקיעים יכולים להשקיע כשנוח להם בלי לחץ להכניס הון עצום מראש. יתרה מכך, אנו ב-DAO Maker משתמשים בהתנהגות השרשרת של המשקיעים כדי להתאים להם מיזמי סטארט-אפ המתאימים להעדפותיהם ולתיאבון הסיכון שלהם. 

IZ: תן לנו תובנה נוספת לגבי DAO Maker, החזון, וכיצד הפלטפורמה דמוקרטית את שוק ההון סיכון. 

בטוח! אז, עם DAO Maker, בנינו פלטפורמה הוליסטית להטמיע משקיעים קמעונאיים ולהנגיש להם את שוק ההון סיכון. החזון שלנו הוא לעשות דמוקרטיזציה של תחום ההון סיכון ולתעדף את רווחתם של סטארט-אפים תוך מתן הזדמנות למשקיעים קמעונאיים לנצל את הצמיחה שלהם. במילים אחרות, אנו מאפשרים לציבור להשתתף כמו הון סיכון. מוצרי ההשקעה שלנו מתוכננים מתוך מחשבה על ציפיות המשקיעים הקמעונאיים. עם זאת, הרווחה של סטארט-אפים היא גם בראש סדר העדיפויות שלנו, ולכן משקיעים קמעונאיים בפלטפורמה שלנו לוקחים על עצמם התחייבויות לשלוש שנים בדיוק כמו הון סיכון. יתר על כן, אנו מספקים תוכניות מימון בשלב מוקדם ללא סיכון ציבורי בלבד עבור סטארט-אפים. תוך זמן קצר מאוד, הנכסים המקומיים של הפלטפורמות הללו עברו ביצועים טובים יותר מאלה הממומנים על ידי הון סיכון. אפילו בשווקי דובים, DAO Maker נותן עדיפות למימון ציבורי על פני מימון הון סיכון. 

IZ: החזון שלך די מסקרן. אבל, עם זאת, שוק ההון סיכון הוא מטבעו תחום מסוכן. כיצד לדעתך ניתן להפחית את הסיכון הכרוך בהשקעות כאלה? 

נו! כשמיליוני משקיעים מאגדים משאבים למימון סטארטאפים, הסיכון מופץ. אף משקיע אחד לא לוקח את הנפילה לגמרי. אז אנחנו יכולים לומר שהסיכון הקשור לשוק ההון סיכון מופחת באופן משמעותי. אבל עם זאת, זה עדיין מסוכן יותר מכל השקעה אחרת במימון אישי. משקיעים קמעונאיים מחפשים צמיחה יציבה בהכנסה, שלא כמו הון סיכון, שמכוונים לתשואות הגבוהות ביותר ומוכנים להפסדים. 

לכן, אם אנחנו באמת רוצים השתתפות של משקיעים קמעונאיים בשוק ההון סיכון, אנחנו צריכים להתאים את תאבוני הסיכון המשתנה שלהם והתשואות הצפויות שלהם. מסגרות השתתפות בסיכון נמוך הן הפתרון כאן. המשקיעים צריכים להיות מסוגלים להשקיע כמה שיותר או מעט ככל האפשר. מוצרי השקעה צריכים להיות מתוכננים באופן שיפחית כמה שיותר סיכון תוך מתן תשואות יציבות וצמיחה הכנסה למשקיעים. לדוגמה, מוצר הדגל שלנו Venture Bonds מבטיח ריבית של 8-10% למשקיעים, עם כמעט אפס סיכון קשור. 

IZ: לבסוף, איזו עצה היית נותן למשקיעים קמעונאיים המתבוננים במרחב ההון סיכון?   

שוק ההון סיכון הוא ללא ספק הזדמנות מצוינת לצמיחת הכנסה שממשקיעים קמעונאיים נמנעו ממנה כבר עשרות שנים. רק דמיינו השקעה Google or טסלה בשלבים המתהווים שלהם. כן, הסיכון היה גבוה, אבל התשואות היו אפילו גבוהות יותר. 

אבל כאן, כשפלטפורמות כמו DAO Maker נכנסות לתמונה, למשקיעים קמעונאיים יש הזדמנות להשקיע בגוגל של המחר תוך הפחתה משמעותית של הסיכון הנלווה. זה מצב של win-win. אז העצה שלי למשקיעים קמעונאיים היא לנצל את ההזדמנות הזו ולהשקיע בהתאם לתיאבון הסיכון והתשואות הצפויות שלהם. 

כעת בידיהם לסייע בדמוקרטיזציה של שוק ההון סיכון ולקחת הביתה חלק מעוגת הרווח בתהליך. 

איפה לקנות עכשיו

כדי להשקיע בפשטות ובקלות, המשתמשים זקוקים למתווך בתשלום נמוך עם רקורד אמינות. המתווכים הבאים מדורגים מאוד, מוכרים ברחבי העולם ובטוחים לשימוש:

1. EToro, מהימן על ידי למעלה מ-13 מיליון משתמשים ברחבי העולם. הירשם כאן>
2. Capital.com, פשוט, קל לשימוש ומוסדר. הירשם כאן>

*השקעה בנכסי קריפטו אינה מוסדרת בחלק ממדינות האיחוד האירופי ובבריטניה. אין הגנת צרכן. ההון שלך בסיכון.