(בלומברג) - Nvidia Corp נתנה למשקיעים את מה שהם חיפשו השבוע: עדות קונקרטית לכך שהזינוק בבינה מלאכותית מביא לעלייה במכירות. עם זאת, כמעט אבודה באופוריה שיצרנית השבבים התחילה, הייתה אזהרה שלא כולם הולכים להצטרף למשתה.
הנקרא ביותר מבלומברג
ג'נסן הואנג, המנכ"ל של Nvidia, תיאר את מה שהוא רואה כשינוי המתרחש במרכזי הנתונים בעולם, כאשר חברות הממהרות להוסיף כוח מחשוב של בינה מלאכותית מעבירות את ההוצאות לסוג הציוד שיוצרה על ידי Nvidia והרחק מהחברות של אינטל קורפ. זרם ההכנסה הרווחי ביותר, מעבדי מרכזי נתונים.
"אתה רואה את ההתחלה של, תקראו לזה, מעבר של 10 שנים למיחזור או להחזיר את מרכזי הנתונים בעולם ולבנות אותם כמחשוב מואץ", אמר בשיחת הרווחים ביום רביעי. "עומס העבודה יהיה בעיקר AI יצירתי."
אמנם הואנג לא הזכיר שמות, אבל לא היה ספק על מי הוא מדבר. לדבריו, מרכזי נתונים עומדים להשתנות מהסתמכותם על מעבדים מרכזיים, עסק שנשלט על ידי אינטל, לשימוש בשבבים גרפיים נוספים, התחום של Nvidia.
מניית אינטל נפלה ביום חמישי ב-5.5%, מה שהביא מכה נוספת לחברה שרק לפני שנתיים הייתה יצרנית השבבים הגדולה בעולם. Nvidia זינקה ב-160% השנה, והעמידה שווי שוק של טריליון דולר בהישג יד, בעוד אינטל בקושי חיובית. מדד יצרניות השבבים עלה ב-1%.
"הם פספסו את הסירה, שפגעה בביצועי המניות והערכת השווי ופוטנציאל הצמיחה", אמר זינו מרסר, אנליסט מחקר בכיר ב-ROBO Global, על אינטל. החברה "צריכה לעשות קצת יותר כדי להיות כאן. עם זאת, קצר רואי למחוק את הפוטנציאל של כל אחד לצמיחה ונתח שוק בשוק כמו בינה מלאכותית". החברה מחשיבה את Nvidia כאחזקה השנייה בגודלה.
המשקיעים התייחסו בצורה בונה יותר ל-Advanced Micro Devices Inc., שכמו אינטל מקבלת את רוב המכירות מיחידות מעבד מרכזיות. המניה עלתה ב-11% ביום חמישי, והוסיפה לעליות שהובילו את מניותיה לעלייה של 86% השנה. העבודה של AMD עם כמה מהקונים הגדולים ביותר של טכנולוגיה מסוג זה עשויה לשים אותה בעמדה טובה יותר להתפרנס ב-Nvidia.
קרא עוד: ARKK של קתי ווד זרקה את מניית Nvidia לפני זינוק של 560 מיליארד דולר
זה לא אומר שזו דרך זולה עבור משקיעים להצטרף לעצרת בהובלת Nvidia. AMD מתומחרת לפי 37 מהרווחים הצפויים במהלך 12 החודשים הקרובים, על פי נתונים שנאספו על ידי בלומברג. זה מתקרב לרמות של Nvidia, שנסחרת ב-50 פעמים.
Nvidia שולטת בשוק השבבים הגרפיים בהם משתמשים גיימרים כדי לקבל חוויה מציאותית יותר במחשבים האישיים שלהם, והתאימה את תכונת המפתח של סוג שבב זה - עיבוד מקבילי - להגברת השימוש באימון והרצת תוכנת AI.
אינטל ניסתה במשך שנים רבות לפרוץ לשוק הזה בהצלחה מוגבלת. AMD היא היצרנית השנייה בגודלה של יחידות עיבוד גרפיות לגיימרים, וזה עתה החלה להציע מוצרים מותאמים למחשוב מרכזי נתונים, דבר שעשוי להפוך אותו לבעל ערך ללקוחות גדולים כמו Microsoft Corp. שעומדים כעת בתור להצעות של Nvidia.
בעוד אינטל ויצרניות שבבים אחרות כמו Qualcomm Inc. דיברו על השאיפות שלהם בעיבוד AI ופירטו מוצרים חדשים שלדעתם ישפיעו על השוק, המשקיעים לא שמעו אותם.
"העובדה שהם לא עשו שום מהלכים בתחום הזה היא ממש לרעתם", אמר אדם סרחאן, מנכ"ל 50 פארק השקעות. "כשהם יקפצו על העגלה, הם עלולים להיות מאוחרים מדי, ואם לא, הם עלולים להישאר מאחור. בינה מלאכותית כובשת את העולם בסערה, עם יישומים שלא היינו מצפים להם, וזה עלול להשפיע על כל אזורי מרחב השבבים".
טבלת הטכנולוגיה של היום
הזינוק של Nvidia השנה עזר להניע עלייה חזקה במדד המוליכים למחצה של פילדלפיה, שנסגר ביום חמישי בשיא מאז אפריל 2022. המדד זינק ב-6.8% בעקבות התחזית של Nvidia, העלייה הגדולה ביותר שלה מאז נובמבר, והביא את העלייה ב-2023 ל-32 %. בעוד ש-Nvidia היא המרוויחה הגדולה ביותר מבין מרכיבי המדד, Advanced Micro Devices השיגה גם ביצועים טובים יותר השנה, בעלייה של 86%.
סיפורי טכנולוגיה מובילים
Marvell Technology Inc. זינקה ב-17% במסחר לפני השוק, לאחר שיצרנית השבבים אמרה שהיא צופה שההכנסות מבינה מלאכותית יזנקו השנה, תוך ניצול פריחת הוצאות שגם שלחה את Nvidia לעלייה שיא השבוע.
האסטרטגים של Citigroup Inc. העלו את המניות בארה"ב לניטרלים ומניות טכנולוגיות למשקל יתר על רקע הדחיפה הצפויה מבינה מלאכותית, סיום צפוי של העלאות הריבית של הפדרל ריזרב וצמיחה כלכלית אמריקאית עמידה בהשוואה לסין ואירופה.
נאסד"ק בע"מ עשויה להיות היעד הנחשק לחברות טכנולוגיה המעוניינות לצאת להנפקה. אבל הבורסה נאלצה למשוך את כל העצמות כדי לפתות את מעצבת השבבים Arm Ltd., ככל הנראה ההנפקה הראשונית הגדולה ביותר של השנה.
Neuralink Corp., חברת השתלות המוח של אילון מאסק, אמרה שהיא קיבלה אישור ממינהל המזון והתרופות האמריקני לבצע ניסויים קליניים בבני אדם.
Alibaba Group Holding Ltd מסרה כי היא מתכננת להעסיק 15,000 עובדים השנה, ודחתה את הדיווחים לפיהם חברת הטכנולוגיה הסינית מפטרת עובדים.
משקיעים גלובליים בחברות ההון סיכון הגדולות בעולם כולל Accel ו-Sequoia Capital India שואלים את חברות הפורטפוליו שלהם את אותה שאלה: עד כמה אתה פגיע לבינה מלאכותית?
National Amusements Inc., חברת האחזקות של משפחת רדסטון השולטת בענקית המדיה פרמאונט גלובל, גייסה 125 מיליון דולר מחברת השקעות שהקים מיליארדר המחשבים מייקל דל במטרה להחזיר חוב.
Workday Inc. עלתה במסחר ממושך לאחר שהסירה את הנחיית ההכנסות שלה מנויים, והקלה על החרדה מהתיאבון להוצאות תוכנה בקרב תאגידים. החברה מייצרת תוכנה למשימות עסקיות כמו ניהול משאבי אנוש.
© 2023 בלומברג LP
מקור: https://finance.yahoo.com/news/intel-risks-being-left-behind-093011108.html