חוזים עתידיים של דאו ג'ונס: ראלי שוק פגום, מה לעשות עכשיו; יום המשקיעים של טסלה מתקרב

החוזים העתידיים של דאו ג'ונס ייפתחו ביום ראשון בערב, יחד עם החוזים העתידיים על S&P 500 וחוזים עתידיים של נאסד"ק. ברקשייר האת'ווי דיווחה על רווחי הרבעון הרביעי בשבת בבוקר, בעוד ש"תוכנית האב 4" של אילון מאסק ביום המשקיעים הקרוב של טסלה תעמוד במוקד.

X

העלייה בבורסה ספגה הפסדים משמעותיים בשבוע האחרון, כאשר המדדים הגדולים נשברו ובודקים תמיכה מרכזית בזמן שהתשואות של משרד האוצר זינקו, וגבו על ידי יום שישי דוח אינפלציה חם PCE. מגמת העלייה נמצאת בלחץ גובר. המדדים הגדולים והמניות המובילות עדיין יכולים למצוא את דריסת רגלם, אבל המשקיעים צריכים לנקוט בגישה הגנתית יותר.

רווחי ברקשייר

של וורן באפט רקשייר האת'ווי (BRKB) דווח הרווח התפעולי ירד ב-8% לעומת שנה קודמת ל-6.7 מיליארד דולר. זה שיקף רווחים חלשים יותר בעסקי הרכבות של ברקשייר ואת ירידת הדולר האמריקאי, שהגדילה את החוב שלה במטבע חוץ. בניכוי השפעות המטבע, הרווח התפעולי טיפס ב-13%.

הרווח התפעולי למניה ירד ב-7% לכ-4,585 דולר למניה מסוג A, ברון מוערך. זה מתחת לאומדן הקונצנזוס של FactSet של 5,305 דולר למניה.

הרווח הנקי צנח ב-53% ל-18.1 מיליארד דולר ברבעון הרביעי, המשקף רווחי השקעה נמוכים יותר.

ברקשייר האת'ווי הייתה מוכרת נטו של מניות ברבעון הרביעי. אבל החברה רכשה בחזרה מניות ברקשייר בשווי 4 מיליארד דולר, עלייה ממיליארד דולר בערך ברבעון הרביעי אך ירידה מ-2.855 מיליארד דולר בשנה הקודמת.

מאגר המזומנים של ברקשייר תפח ל-128.651 מיליארד דולר, לעומת כמעט 109 מיליארד דולר ברבעון השלישי.

וורן באפט, במכתבו השנתי לבעלי המניות, אמר כי ברקשייר האת'ווי תמשיך להחזיק ב"מטען" של מזומנים ושטרות אוצר. אבל הוא גם דחה את המבקרים של רכישות חוזרות של מניות כ"אנאלפבית כלכלית או דמגוג ​​בעל לשון כסף".

מניית BRKB ירדה ב-1.4% לרמה של 304.02 בשבוע שעבר. זה לא רחוק מדי מ-321.42 נקודת קניה מבסיס שטוח בתוך איחוד גדול. מניית ברקשייר עלתה מעט ביום שישי לאחר שנגעה בשפל של 2023, אך היא מתחת לקו 50 הימים שלה.

מכירות רכב חשמלי בסין, רווחים

לפני פתיחת השוק ביום שני, יצרנית EV בסין לי אוטו (LI) ידווחו על תוצאות הרבעון הרביעי. ביום רביעי בבוקר, ניו (ניו) תשחרר נתונים כספיים לרבעון הרביעי, עם Nio, Li Auto ו XPeng (XPEV) מדווח גם על משלוחים בפברואר. ענקית EV וסוללות בסין BYD (BYDDF) אמור לשחרר את מכירות פברואר עד יום שישי.

נתוני הרישום השבועי של China EV יתנו אינדיקציה חזקה למכירות BYD, Li Auto, Nio ו-Xpeng לחודש, כמו גם משלוחים של טסלה.

מניות EV בסין יורדות שוב לאחר חודש ינואר חזק.

מניות BYD ו-Li Auto צמצמו את העליות של 2023 בעוד שמניית Nio ו-XPEV יורדות כעת.

טסלה נגד BYD: EV Giants מתמודדים על כתר, אבל מה עדיף לקנות?

יום המשקיעים של טסלה

אבל האירוע הגדול יהיה יום המשקיעים של טסלה ביום רביעי, 1 במרץ. החברה לא חשפה שעה ספציפית, אבל מאסק אוהב לקיים אירועים גם בערב. טסלה (TSLA) אמרה שהיא תציע פרטים על פלטפורמת EV מהדור הבא עבור דגם בעלות נמוכה יותר. אבל מתי זה ייכנס לייצור? ענקית EV עשויה גם לאשר סוף סוף תוכניות לרענון דגם 3 המיוחל, ולספק פרטים על השדרוג "Highland".

טסלה ככל הנראה תחשוף את HW4.0, החומרה העדכנית ביותר לסיוע לנהג, כולל שבבים טובים יותר, יותר מצלמות והחזרה של מכ"ם. אילון מאסק אמר שכל רכבי הטסלה היו "מוכנים לחומרה" לנהיגה עצמית מלאה החל משנת 2016.

ענקית ה-EV בוודאי תדון במאמצי ייצור הסוללות שלה, כולל הרחבת מפעל גדול בנבאדה לייצור 4680 תאים.

תוכניות הרחבת אחסון הסוללה ו"הקצאות הון" הן גם נושאי מפתח.

אילון מאסק גם עשוי לשחרר את "תוכנית האב" השלישית שלו, אפילו עם כמה פריטים גדולים שנותרו בהצהרת החזון השנייה שלו משנת 2016. מאסק רומז על תוכנית אב 3 כבר כמעט שנה.

בינתיים, הורדת מחירי טסלה בתחילת ינואר העניקה פרץ ראשוני של הזמנות ברחבי העולם. אבל מלבד דגם Y בארה"ב, נראה שהביקוש לטסלה הולך ופוחת שוב והמלאי גדל.

סין קשה במיוחד מכיוון שהרבה יצרניות EV הורידו מחירים בעקבות טסלה, כאשר BYD הורידה מחירים במספר דגמים בסוף פברואר. בינתיים, שורה של דגמים חדשים או רעננים אמורים להגיע בחודשים הקרובים, כולל של Nio, Li Auto, XPeng ובמיוחד BYD.

מניית טסלה תפסה רצף ניצחונות של שישה שבועות, וצנחה ב-5.5% ל-196.88. אבל המניות עוצרות מעט מעל קו 21 הימים ומעט מתחת לממוצע הנע של 200 הימים המחליק. מהלך מכריע מעל השיאים האחרונים ידחוף גם את מניית טסלה מעל קו 200 הימים שלה. זה יציע כניסה אפשרית, אבל זה יהיה אגרסיבי, במיוחד בשוק הנוכחי. יום המשקיעים של טסלה יכול להיות זרז גדול למעלה או למטה, אבל לאיזה כיוון?

הסרטון המוטבע במאמר זה דן בפעולת השוק השבועית וניתח את טסלה, Wingstop (כנף) ומניות MELI.

MercadoLibre (מלי) היה ביום שישי מלאי היום של IBD, מהבהב אות קנייה על רווחים חזקים. גם מניית MELI נמצאת ב- IBD 50.

החוזים העתידיים של דאו ג'ונס היום

החוזים העתידיים על דאו ג'ונס נפתחים בשעה 6:500 ביום ראשון, יחד עם חוזים עתידיים על S&P 100 וחוזים עתידיים על נאסד"ק.

זכור את הפעולה של לילה ב עתיד דאו ובמקומות אחרים לא בהכרח מתורגם למסחר בפועל בסדיר הבא שוק המניות מוֹשָׁב.

הצטרף למומחי IBD כאשר הם מנתחים מניות הניתנות לפעולה בשוק המניות ב- IBD Live

ראלי בשוק המניות

עליית הבורסה עברה שבוע קשה, כאשר המדדים הגדולים נראו פגומים יותר ויותר.

מדד הדאו ג'ונס ירד ב-3% בשבוע שעבר סחר בשוק המניות, ההפסד השבועי הרביעי ברציפות שלו. מדד S&P 500 צנח ב-2.7%. מדד נאסד"ק החליק ב-3.3%. מדד הקטנה ראסל 2000 צנח ב-2.9%.

תשואת האוצר ל-10 שנים עלתה ב-12 נקודות בסיס ל-3.95%, והגיעה לרמות הגבוהות ביותר מאז ה-10 בנובמבר. מדובר בעלייה של 62 נקודות בסיס מהשפל התוך-יומי של 3.33% ב-2 בפברואר, כאשר העלייה הנוכחית בבורסה הגיעה לשיא.

הדולר התקדם שבוע חמישי ברציפות.

החוזים העתידיים על הנפט הגולמי בארה"ב ירדו ב-0.3% ל-76.32 דולר לחבית בשבוע שעבר. מחירי הנחושת החליקו ב-3.9%, ונסגרו ביום שישי ברמה הנמוכה ביותר מאז 6 בינואר.

תעודות סל

בין תעודות סל לצמיחה, תעודת הסל Innovator IBD 50 (FFTY) ירד ב-1.6% בשבוע שעבר. תעודת הסל iShares Expanded Tech-Software Sector (IGV) ירד ב-2.2%. תעודת הסל VanEck Vectors Semiconductor (SMH) נסוג ב-1.9%, עם Nvidia (NVDA) מתן תמיכה ישירה ועקיפה.

SPDR S&P Metals & Mining ETF (XME) ירד ב-4.25% בשבוע שעבר. Global X US פיתוח תשתיות ETF (לסלול) השיל 2.3%. US Global Jets ETF (מטוסי סילון) ירד ב-2.8%. SPDR S&P Homebuilders ETF (XHB) ירד ב-3.2%. תעודת הסל Energy Select SPDR (XLE) עלו ב-0.2% ותעודת הסל Financial Select SPDR (XLF) ויתרה על 2%, כאשר מניית BRKB היא האחזקה הבכירה ב-XLF. קרן Health Care Select Sector SPDR (XLIV) ירד ב-2.6%, ההפסד הגדול ביותר עד כה ברצף הפסדים של תשעה שבועות.

משקף מניות סיפור ספקולטיבי יותר, ARK Innovation ETF (ארק) ירדה ב-8.2% בשבוע שעבר ו-ARK Genomics ETF (ARKG) החלקה 8.4%. מניית טסלה היא אחזקה מרכזית בכל תעודות הסל של Ark Invest.

Cathie Wood's Ark Invest מחזיקה גם בנתח קטן ב-BYD. לברקשייר עדיין יש עמדה גדולה בענקית EV China, אך צמצמה את אחזקתה הוותיקה ב-BYD במעל 40% מאז אוגוסט האחרון.

חמש המניות הסיניות הטובות ביותר לצפייה כעת

ניתוח ראלי שוק

הנסיגה בשוק המניות כבר לא נראית כמו רק הפסקה רגילה בעלייה מתמשכת בבורסה. ביום שלישי, מדד S&P 500, Nasdaq Composite ו-Rassell 2000 ירדו מתחת לממוצעים הנעים של 21 יום, בעוד שהדאו ג'ונס חתך על קו 50 הימים שלו. זה דחף את העלייה בבורסה למגמת עלייה תחת לחץ.

לאחר יומיים של מהלכי שוק צנועים, קריאת האינפלציה החמה של יום שישי פגעה שוב במדדים העיקריים. מדד S&P 500 נסגר מתחת לממוצע הנע של 50 הימים ובוחן את קו 200 הימים שלו. הנאסד"ק סיים מעט מתחת לקו 200 הימים שלו, כאשר קו 50 הימים שלו לא רחוק משם. הדאו ג'ונס ירד לרמות הגרועות ביותר שלו של 2023. הראסל 2000 עדיין מעל 50 הימים שלו, אבל גם יורד, בוחן את קו 10 השבועות שלו.

כל המדדים הללו נמצאים שוב מתחת לשיאים בסוף 2022.

מניות מובילות, שהתכופפו במהלך השבועיים הקודמים כשהעלייה בשוק נסוגה באופן צנוע, החלו להראות הידרדרות משמעותית.

רק לפני מספר שבועות, נראה היה שהאינפלציה יורדת בעוד הכלכלה נותרה בריאה יחסית. השווקים הימרו שהעלאת ריבית של רבע נקודה במרץ תסיים את מחזור ההידוק של הפד. כעת, דוחות האינפלציה של ינואר, כולל תיקונים בדצמבר, מצביעים על כך שהאינפלציה נותרה חמה מדי, אפילו מתגברת. המשקיעים מצפים לפחות לשלוש העלאות ריבית ברבע נקודות נוספות, עם סיכוי גדל והולך להידוק יותר או מהיר יותר.

תחזית העלאת הריבית של הפד עשויה להשתנות, אם כי יעברו מספר שבועות לפני דוח המשרות בפברואר, עם סבב האינפלציה הבא בהמשך. גם מניות עשויות בסופו של דבר לתמחר את תחזיות המדיניות המאקרו-כלכליות והתחזיות של הפד. אבל כל עוד התשואות והדולר עולים במהירות, קשה לראות את המניות מחזיקות מעמד, שלא לדבר על התקדמות.

הראלי של השוק לא הסתיים, אבל צריך להראות קצת כוח. מדד ה-S&P 500 שיחזיר את קו 50 הימים שלו והנאסד"ק שיגבה את 200 הימים שלו יהיו צעד ראשון מינימלי, כאשר קווי 21 הימים הם רמה מרכזית נוספת. לא יידרש הרבה כדי לדחוף את "מגמת העלייה בלחץ" ל"שוק בתיקון". כך או כך, יתכן שייקח זמן עד שמניות מובילות רבות ייווצרו שוב, בין אם זה בעוד מספר ימים או מספר שבועות.

כן, חלק מהמניות עלו ברווחים בשבוע שעבר, בעיקר Nvidia. אבל כמה מהפערים האלה התפוגגו במהירות. מניית WING זינקה בכמעט 17% זמן קצר לאחר הפתיחה ביום רביעי, אך צמצמה את העליות תוך יומיות ולמעשה ירדה מעט במהלך השבוע.

מניות הקשורות לדיור ממשיכות להחזיק מעמד היטב, כולל בונים, כמה קמעונאים וחברות חומרים. גם בנייה כבדה ושמות מכונות שונים מצליחים היטב.

אבל עדיין יש מערך של מניות ממגוון מגזרים שייראו הרבה יותר מבטיחים עם כמה ימים טובים.

הזמן את השוק עם אסטרטגיית שוק תעודות הסל של IBD

מה לעשות עכשיו

העלייה החזקה של הבורסה של ינואר היא בעבר. המשקיעים צריכים להסתגל למציאות הנוכחית. נכון לעכשיו, המדדים הגדולים והמניות המובילות נמצאים במגמת ירידות.

הגיע הזמן לנקוט בעמדה הגנתית יותר ויותר, ולצמצם את החשיפה הכוללת באופן משמעותי על ידי קיצור מנצחים וצמצום מפסידים. לפחות בטווח הקצר, המשקיעים צריכים להימנע במידה רבה מלקיחת פוזיציות חדשות. אל תתרגש יותר מדי ממניות שעושות מהלך גדול ברווחים או חדשות אחרות. בשוק חלש, עליות של יום אחד לרוב אינן מתקיימות.

אם עליית השוק תחזור לתנופה, מערך של מניות יציע הזדמנויות קנייה עם סיכויי הצלחה גבוהים יותר. אז שמרו על רשימות המעקב שלכם מעודכנות. החוזק היחסי הוא המפתח, אז עקבו אחרי השחקנים החזקים האלה גם אם אין להם נקודת קניה ברורה כרגע.

חומר עיוני תמונה גדולה כל יום כדי להישאר מסונכרן עם כיוון השוק ומניות ומגזרים מובילים.

אנא עקוב אחר אד קרסון בטוויטר בכתובת @IBD_ECarson לעדכוני שוק המניות ועוד.

אתה עשוי גם לאהוב:

מדוע כלי IBD זה מפשט את Search למניות מובילות

לתפוס את המניה הזוכה הגדולה הבאה עם MarketSmith

מניות הצמיחה הטובות ביותר לרכישה ולצפייה

IBD Digital: ביטול הנעילה של רשימות המניות, הכלים והניתוחים של IBD כיום

ממוצע 200 הימים: שורת התמיכה האחרונה?