פיטר ת'יל, המייסד השותף של PayPal ו-Palantir, אמר לעשרות האלפים שהשתתפו בביטקוין 2022 במיאמי שהבנקים המרכזיים פושטי רגל.
"ביטקוין הוא תמיד השוק הכי כנה בעולם, זה השוק הכי יעיל, וזה הקנרית במכרה הפחם", אמר ת'יל לפני שהוסיף:
"זה אמר לנו שהאינפלציה מגיעה. בשנתיים האחרונות הוא עלה מ-5-6,000 דולר פי 10.
זה אומר לנו שהבנקים המרכזיים פושטי רגל. שאנחנו בסוף משטר הכסף הפיאט. וזה בערך מה שזה התמחור.
אני חושב שהבנקאים המרכזיים, מר פאוול, אנשים כאלה, צריכים להיות אסירי תודה לביטקוין כי זו האזהרה האחרונה שהם הולכים לקבל.
הם בחרו להתעלם מזה. הם יצטרכו לשלם את ההשלכות על כך בשנים הבאות".
האינפלציה בלבנון הגיעה ל-219%. "המדינה פושטת רגל, כמו הבנק המרכזי, אז יש לנו בעיה", אמר סגן ראש ממשלת לבנון סעאד חמי.
בטורקיה האינפלציה חצתה 61% ואילו בארה"ב היא עלתה ל-7.9% בפברואר.
ארגנטינה נמצאת באינפלציה דוהרת כשגם ברזיל רואה כעת עלייה של קצת יותר מ-10% לאחר תקופה ארוכה של שלווה, גם בזמן ששכנתה ונצואלה קרסה להיפר-אינפלציה.
יו"ר הבנק המרכזי של אירופה, כריסטין לגארד, "כמנפיקה הבלעדית של כספי בנק מרכזי הנקוב באירו, מערכת האירו תמיד תוכל לייצר נזילות נוספת לפי הצורך. אמר בעיצומה של הדפסה המונית בנובמבר 2020 לפני הוספת:
"לפי ההגדרה, [הבנק המרכזי] לא יפשוט רגל ולא ייגמר הכסף. בנוסף לכך, כל הפסדים כספיים, אם יתרחשו, לא יפגעו ביכולתנו לחפש ולשמור על יציבות מחירים".
האינפלציה בגוש האירו הגיעה ל-7.5% במרץ, לעומת 5.9% בפברואר. אולם זו הייתה החלטה מודעת של מר פאוול לכוון לשיעור אינפלציה מעל 2% "למשך זמן מה".
הבנק המרכזי של ארצות הברית מתהדק כעת ובמהירות מסוימת על ידי העלאת הריבית ועל ידי משיכת ביקוש הפד לאג"ח ממשלתיות וקונצרניות כאחד.
זה עשוי לגרום למיתון, אבל, שיעורי ריבית גבוהים יותר פירושה רווחיות רבה יותר עבור הלוואות בנקים מסחריים, ולכן הסטנדרטים עשויים להיות מופחתים הן למשכנתאות והן להלוואות. משהו שבפועל יכול לתרגם ליותר 'הדפסת' כסף על ידי המגזר המסחרי, בהתאם לביקוש.
בנוסף, מהירות הכסף ראתה רק עלייה קלה של 1% מ-1.112 ברבעון השלישי של 3 ל-2021 ברבעון הרביעי של 1.122, הנתונים העדכניים ביותר.
אז העלייה הנוכחית של האינפלציה לא נובעת מתנועה של יותר כסף, אלא בגלל שפשוט יש יותר כסף, בנוסף לבעיות בשרשרת האספקה כאשר סין חוזרת לנעילה שוב.
אם האינפלציה הזו יוצאת מכלל שליטה, אז הבנק המרכזי מבחינה טכנית עדיין לא היה פושט רגל, אבל בפועל הם יהיו בגלל שיחידת החשבון שלהם כבר לא תפעל כמאגר של ערך, ולכן כבר לא יענה על ההגדרה של כסף.
עם זאת, ארצות הברית או אירופה לא ממש בשלב הזה, אבל הגז, הנפט והזהב עלו כדי לשקף התאמה מחדש בערך של יחידת חשבונות פיאט, כשהשאלה הגדולה היא איך ממשלות יכולות להרשות לעצמן ריבית גבוהה יותר כאשר הם בקושי יכלו לכסות את הריבית אפילו ליד 0%.
בריטניה מוציאה יותר רק על ריבית על החוב שלהם מאשר על כל הצבא שלהם. ארה"ב כנראה גם תלך לקראת 1 טריליון דולר על תשלומי ריבית על החוב שלה עד סוף השנה אם פאוול לא יחרוג משיעורי הריבית של 2%.
במקביל, ההון שנלווה ימשיך לעלות, כאשר שיעור ההלוואות יגדל מהר יותר מהכלכלה. משהו שהוא בתיאוריה ההגדרה של חדלות פירעון.
הדרך היחידה לצאת מזה היא צמיחה, שמצריכה רפורמות, במיוחד כאשר מדובר בהשקעות הון כדי להגביר את החדשנות, אבל יש תנועה איטית מאוד בכיוון כזה, אם אכן יש כזו.
מקור: https://www.trustnodes.com/2022/04/07/central-banks-are-bankrupt-says-peter-thiel