מהמרים על מומנטום? 2 מניות פריצה שכדאי לפקוח עליהן עין

לכל כלל יש יוצא מן הכלל, והמפתח להשקעה מוצלחת הוא לדעת מתי לפעול לפי הכלל - ומתי לפעול לפי החריג. אז, למרות שזה נכון שביצועי העבר לא יבטיחו עליות עתידיות, מניות שהראו עליות חזקות ומתמשכות, מראים לעתים קרובות שעליות עבר יכולות לבנות מומנטום אמין לעליות נוספות.

המפתח נמצא בפרופיל. משקיעים יכולים לחפש מניות המציעות שילוב של שני גורמים: עליות מוצקות, מתמשכות ועקרונות יסוד חזקים.

בהתבסס על הפרופיל הזה, העלינו שתי מניות באמצעות בסיס הנתונים של TipRanks. שניהם הראו מומנטום גדול השנה, וצברו מספיק שיחות שוריות מאנליסטים כדי לקבל דירוג קונצנזוס של "קנייה חזקה". בואו נסתכל מקרוב.

CECO סביבתי (CECE)

ראשונה היא CECO Environmental, חברת כלכלה ירוקה העוסקת בפיתוח והתקנה של טכנולוגיות בקרת זיהום אוויר סביבתיות, טכנולוגיות אנרגיה וטכנולוגיות טיפול וסינון נוזלים. המוצרים והפתרונות של CECO מצאו שימושים במגוון רחב של תעשיות, וניתן למצוא אותם במגזרים מגוונים כמו רכב, תעופה וחלל, ייצור לבנים, מלט, כימיקלים, זיקוק דלק וייצור זכוכית.

החברה תפרסם את מספרי הרבעון השני בשבוע השני של אוגוסט, אך עיון בפרטי הרבעון הראשון ייתן מושג היכן עומדת CECO כרגע.

השורה העליונה של החברה ברבעון הראשון הגיעה ל-1 מיליון דולר, עלייה של 92.4% משנה לשנה. הרווח בשנה שעברה הונע על ידי עלייה של 29% בסך ההזמנות, לשיא של 75 מיליון דולר בחברה. הרווח הנקי Non-GAAP עלה ב-160.9% ל-61 מיליון דולר, או 5 סנט למניה בדילול. הרווח למניה גבר על התחזית של 14 סנט בפער גדול, ועלה ב-5% בהשוואה לשנה.

המספר המרשים ביותר, לעומת זאת, עשוי להיות הערכת המניות. מניית CECO עלתה ב-66% בשלושת החודשים האחרונים. ואם זה לא מספיק, CECO הודיעה במאי על התחייבות לתמוך במחיר המניה באמצעות תוכנית רכישה חוזרת של מניות של 20 מיליון דולר. התוכנית מורשית לפעול עד אפריל 2025.

בצד ההרחבה, CECO השלימה את רכישת Compass Water Solutions במאי. הרכישה בוצעה במחיר כולל של 12.5 מיליון דולר, שמומנה משילוב של מזומנים וחוב. זה היה אחד משני מהלכי מיזוג ורכישה אחרונים; ביוני הודיעה החברה על רכישתה של Western Air, מומחה לחילוץ אבק ואדים מבריטניה. עלות הרכישה לא נמסרה, אך CECO אמרה כי היא תגדיל את השוק הניתן להתייחסות שלה בטיהור אוויר בכ-150 מיליון דולר.

הסיפור ממשיך

מנתח רוב בראון, שמחזיק בדירוג של 5 כוכבים מ- TipRanks ומדורג ב-10% הגדולים הכלליים מבין האנליסטים של וול סטריט, מכסה את המניה הזו עבור לייק סטריט ונוקט בעמדה שורית.

"החברה ממשיכה לבצע מעבר אסטרטגי מעסק מחזורי, מונע פרויקטים, לעסק ציוד סביבתי ובקרת זיהום, צפוי יותר ובעל רווחים גבוהים יותר. אנו מצפים שפעילות הרכישות תימשך ומאמינים שזה יכול להיות זרז", כתב בראון.

"ב-2-3 השנים הבאות אמורות לראות צמיחה מואצת בהכנסות ו-FCF כאשר הזמנות חזקות וצמיחה בצבר דו ספרתי יהפכו להכנסות והחברה תבצע את אסטרטגיית הרכישה שלה. באמצעות שילוב של צמיחה אורגנית ורכישות, אנו מעריכים ש-CECO יכולה להפוך לעסק הכנסות של 550-600 מיליון דולר ומייצר EBITDA של 70-75 מיליון דולר", הוסיף האנליסט.

בראון מדרג בהגיון מההערות הללו את CECO כקנייה, ויעד המחיר שלו בסך 14 דולר מצביע על כך שלמניות יש מקום לפוטנציאל אפסייד חזק של 77% לשנה קדימה. (לצפייה ברקורד של בראון, לחץ כאן)

בסך הכל, ישנן ארבע סקירות אנליסטים אחרונות על המניה הזו וכולם מסכימים, ורואים הפוך קדימה, לדירוג קונצנזוס חזק של קנייה חזקה פה אחד. מחיר המניות עומד על 7.90 דולר ויעד המחיר הממוצע של 12 דולר מרמז על עלייה של 52% בערך ב-12 החודשים הבאים. (ראה תחזית מניית CECO ב- TipRanks)

פוטרוניקה (PLAB)

מניית המומנטום הבאה שנסתכל עליה, Photronics, היא חלק מתעשיית שבבי המוליכים למחצה - ואחת חיונית, בכך. Photronics מתכננת ומייצרת את טכנולוגיית הפוטומסק הנדרשת לייצור מעגלים משולבים מפרוסות סיליקון. החברה קיימת מאז 1969, וראתה את האבולוציה של נישת המוליכים למחצה מאז תחילתה למעמדה כיום כאחת הטכנולוגיות החיוניות בעולם. Photronics היא יצרנית פוטומסכות טהורה, והמוצרים שלה מצאו שימוש חשוב בשרשרת הייצור העולמית הן עבור מעגלים משולבים והן עבור צגים שטוחים.

מנקודת מבט של משקיע, פוטוניקס היא אחת החברות הנדירות 'הוכחות למיתון'. בעוד ששוק השבבים המוליכים למחצה חשוף לדרישת הצרכנים, עדיין צריך לייצר שבבים, ופשוט אי אפשר לייצר אותם ללא טכנולוגיית פוטומסק, אותה נישה שמובילה Photronics. אם קחו זאת בחשבון, קל להבין את הדפוס האחרון של ההכנסות והרווחים של החברה: Photronics ראתה 6 רבעונים רצופים של עלייה בהכנסות, ו-5 של עלייה ברווחים.

אנו יכולים לראות זאת בבירור במהדורה הרבעונית האחרונה של החברה, עבור הרבעון השני של שנת הכספים 2022, הרבעון שהסתיים ב-1 במאי האחרון. השורה העליונה הגיעה ל-204.5 מיליון דולר, לרווח של 28% מהרבעון המקביל אשתקד. . EPS הראה עליות דומות; התוצאה של הרבעון השני של 2 סנט למניה מדוללת עלתה ב-49% מרשימה בהשוואה לשנה. הרווחים נבעו מגידול של 188% בהכנסות ממעגלים משולבים ב-30% ל-145.8 מיליון דולר.

קל לראות כעת מדוע מניות PLAB עלו ב-60% במהלך 3 החודשים האחרונים, ומדוע המניה משכה את תשומת ליבו של האנליסט 5 הכוכבים של DA Davidson תומס דיפלי.

"אנו מאמינים ש-PLAB יכולה להיות חסינה מפני מיתון פוטנציאלי בתעשייה מכמה סיבות: 1) העסקים של PLAB מונעים על ידי עיצוב בניגוד ל-CapEx או מונעי יחידות. בדרך כלל, לקוחות שומרים על איטרציות של מוצרים חדשים או אפילו מאיצים הצגת מוצרים חדשים על מנת להניע מכירות. 2) קיבולת הפוטומסק בתעשייה מוגבלת והביקוש בשוק אינו מספק, במיוחד ב-IC המיינסטרים. אנו מאמינים ש-PLAB פועלת בגירעון של 25% ביכולתה לשווק את הביקוש, מה שמספק מעט כר לעסק למקרה שהביקוש יתהפך", אמר דיפלי.

בהתאם להערות אלו, דיפלי קובע דירוג קנייה ב-PLAB, יחד עם יעד מחיר של 30 דולר המצביע על ביטחונו באפסייד לשנה של 22% בערך. (לצפייה ברקורד של דיפלי, לחץ כאן)

שוב, אנחנו מסתכלים על מניה שמקבלת אישור פה אחד מהאנליסטים של סטריט. ל-PLAB יש 3 ביקורות חיוביות התומכות בדירוג הקונצנזוס של Strong Buy שלה, ויעד המחיר הממוצע שלה של 26.33 דולר מצביע על עלייה לשנה של 7% ממחיר המסחר הנוכחי של 24.69 דולר. (ראה תחזית מניית PLAB ב- TipRanks)

כדי למצוא רעיונות טובים למסחר במניות לפי הערכות שווי אטרקטיביות, בקר ב TipRanks המניות הטובות ביותר לקנות, כלי שהושק לאחרונה המאחד את כל התובנות המניות של TipRanks.

כתב ויתור: הדעות המובעות במאמר זה הן אך ורק של האנליסטים המוצגים. התוכן מיועד לשימוש למטרות מידע בלבד. חשוב מאוד לבצע ניתוח משלך לפני ביצוע השקעה כלשהי.