שלישיית מלכי דיבידנד פחות עוקבים

הבולטות מבין מניות צמיחת הדיבידנד הן מלכי הדיבידנד; הם הגדילו את הדיבידנדים שלהם במשך 50 שנים רצופות לפחות; הנה הצצה לשלושה שאינן נחשבות לעתים קרובות על ידי משקיעים, מסביר פראקש קולי, עורך כוח דיבידנד.

ראה גם: MoneyShow אורלנדו תצוגה מקדימה: Sam Stovall

חברת אחזקה טבעית נורת'מערב (NWN) היא אחת משירותי הגז הטבעי הקטנים יותר. החברה נוסדה בשנת 1859. יש לה שווי שוק של ~1.69 מיליארד דולר. מלבד גז טבעי, ל-Northwest Natural יש קטע מים ומי שפכים מינורי.

השירות משרת כ-786,000 לקוחות גז טבעי באורגון ובדרום מערב וושינגטון וכ-80,000 לקוחות שירותי מים בצפון מערב האוקיינוס ​​השקט ובטקסס. ההכנסות הכוללות היו כ-941 מיליון דולר ב-XNUMX החודשים האחרונים.

לחברת השירות יש תשואת דיבידנד סולידית של ~3.9% מהגבוהות מבין מלכי הדיבידנד. החברה העלתה את הדיבידנד במשך 66 שנים מדהימות והעניקה לה את אחד הרצפים הפעילים הארוכים ביותר. עם זאת, קצב הצמיחה זעום ועומד על ~0.94% בעשור האחרון ו~0.53% ב-5 השנים האחרונות. כשירות, יחס התשלום הוא בקצה הגבוה יותר של כ-75%.

המניה הציגה ביצועים טובים במהלך השוק הדובי והיא עלתה ב-1.4% בשנה אחת וב-1% עד כה. יחס ה-P/E קדימה הוא ~2X, מתחת לטווח של 19.8 שנים ובקצה התחתון של עשר השנים האחרונות. למרות שקצב צמיחת הדיבידנד נמוך, המשקיעים מקבלים מניה לא מוערכת עם תשואת דיבידנד של כמעט 5%.

תעשיות רול טוטי (TR) ידועה בסוכריות שלה. עם זאת, משקיעים נוטים להתעלם מהמניה, והיא מעט ידועה במעמדה כמלך דיבידנד. החברה מייצרת ומוכרת Tootsie Roll, Charms, Blow-Pops, Dots, Junior Mints, Sugar Daddy, Charleston Chew, Dubble Bubble וכו'.

היו"ר והמנכ"ל, אלן ר. גורדון, מחזיקה בכ-53.9% מהמניות הרגילות ו-82.8% ממניות סוג B, מה שמקנה למעשה את השליטה בחברה שלה. סך ההכנסות ב-636.2 החודשים האחרונים עמד על כ-XNUMX מיליון דולר.

הסיפור ממשיך

ל-Tootsie Roll יש תשואת דיבידנד קדימה של כ-1%, לא גבוהה. עם זאת, החברה משלמת דיבידנד של 3% במניות שהמשקיעים יכולים למכור, מה שמעניק תשואה אפקטיבית של 4%. לחברה יש רצף של 56 שנים של העלאות דיבידנדים על בסיס המזומנים הגדלים שהוחזרו למשקיעים.

יחס הרווחים בדרך כלל צנוע ונע בין 35% ל-45%. יתרה מכך, לחברה מאזן איתן עם מצב מזומנים נטו שמוסיף לבטיחות הדיבידנד.

יצרן הממתקים לעתים רחוקות מוערך בחסר בגלל הציפה המוגבלת והשליטה המשפחתית. כתוצאה מכך, המניה נסחרת בדרך כלל במכפיל רווחים גבוה.

יחס ה-P/E הוא כעת ~35.7X בטווח של 5 שנים ו-10 שנים. המניה הציגה ביצועים טובים ב-2022 והיא יורדת רק בכ-2.6%, אך היא עלתה של ~17.6% בשנה האחרונה. משקיעים המעוניינים במניה עם תנודתיות נמוכה עם תשואה של 4% צריכים להסתכל על Tootsie Roll.

חברת סטפן (SCL) נוסדה בשנת 1932. היא מייצרת ומוכרת כימיקלים ברחבי העולם. היא פועלת באמצעות שלושה מגזרים עסקיים: פעילי שטח, פולימרים ומוצרים מיוחדים. ההכנסות הכוללות היו 2,639.6 מיליון דולר ב-XNUMX החודשים האחרונים.

סטפן אינה מניית הכנסה עם תשואת דיבידנד של 1.3% בלבד. אבל ערך זה נמצא בקצה הגבוה של הטווח שלו בעשור האחרון. החברה הגדילה את הדיבידנד במשך 54 שנים ברציפות וכיום היא עושה זאת בכ-10% CAGR בחמש השנים האחרונות.

יחס תשלום הרווחים הוא מינימלי ועומד על 20.3% התומך בעליות עתידיות עם בטיחות דיבידנד מעולה. למאזן יש מינוף נמוך יחסית וכיסוי ריבית גבוה, מה שמוסיף לביטחון הדיבידנד. הערכת השווי נמוכה ביחס P/E של ~15.1X, מתחת לממוצע השוק ופחות מהממוצעים של 5 שנים ו-10 שנים. .

ראה גם: MoneyShow אורלנדו תצוגה מקדימה: בוב קרלסון

מחיר המניה ירד בכ-16% מהשנה עד היום, משום שהמשקיעים חוששים שמיתון יגרום לביקוש נמוך יותר לחומרים כימיים. למרות תשואת הדיבידנד הנמוכה, בטיחות הדיבידנד הטובה, קצב צמיחת הדיבידנד הגבוה והערכת השווי הנמוכה הופכים את סטפן למניה מצוינת לשקול עבור תשואה כוללת.

עוד מ- MoneyShow.com: