עבור רוב האנשים כיום, חשבונות חיסכון (המוצעים בעיקר על ידי בנקים פיננסיים) הם הדרך הנפוצה ביותר שבה אנשים מבקשים לשמר את ערך המזומנים שלהם ולהרוויח. פשוט על ידי פתיחת חשבון בנק, המשקיעים יכולים להתחיל לחסוך כדי להרוויח ריבית קבועה קבועה על החיסכון הזה. בעוד שרוב חשבונות החיסכון הללו משמשים כדי לספק גידור אינפלציה, רובם מפחיתים את הערך הריאלי של החיסכון שלך על ידי הצעת שיעורים נומינליים נמוכים יותר מהאינפלציה בפועל.
בהתאם למדינה שלך ולאפשרויות הבנקאיות העומדות לרשותך, רוב הסיכויים שגם חשבונות החיסכון הנדיבים ביותר ישלמו רק בין 1%-3% APY (עבור מדינות מפותחות). ובדרך כלל פחות מ-8% עבור רוב המדינות המתפתחות, כולן עדיין נמוכות משיעורי האינפלציה שלהן. התעריפים הם בעצם נמוכים כל כך בגלל המבנה של מתקנים בנקאיים וטקטיקות מקסום רווחים. המטרה העיקרית היא להרוויח (לבעלי המניות של הבנק), ולא לחוסכים.
עם זאת, העלייה הנשגבת של מערכת הפיננסים המבוזרת (DeFi) בשנתיים האחרונות העניקה לחוסכים אור חדש לשמירה על ערך המזומנים שלהם. DeFi מאפשר לכל אחד ברחבי העולם להרוויח ריביות גבוהות יותר ונותן להם יותר שליטה על הכסף שלו. פרוטוקולי ההימור המבוזרים מציעים תשואות נדיבות יותר משוק החיסכון המסורתי, חלקם גבוהים עד 20% APY. פלטפורמות כמו Tezos (XTZ), Cosmos (ATOM) ו-Polkadot (DOT) מציעות מעל 6% APY על חיסכון.
מדוע רוב האנשים עדיין מעדיפים את חשבונות החיסכון הבנקאיים המסורתיים על פני המערכת האקולוגית של DeFi?
בעיית התעריף הקבוע בפלטפורמות DeFi Staking
אחת הבעיות הגדולות ביותר במערכת ה"חיסכון" המבוזרת היא התנודתיות במחירי מטבעות הקריפטו. למרות התשואות הגבוהות, מטבעות קריפטוגרפיים ידועים לשמצה בתנודתיות שלהם. בהתאם לכמה זמן שמישהו מחזיק באסימונים שלו, התשואה הכללית המוצעת בפלטפורמה יכולה להיות מקוזזת על ידי סיכון התנודתיות.
לדוגמה, אם הערך של המטבע הקריפטוגרפי שאתה מחזיק (התחזקות) יורד ב-10% בשנה נתונה. אתה נמצא בבריכה שמציעה 15% APY; תוכל להחזיר כ-5% על ההשקעה שלך. אם מחיר הקריפטו יירד ב-20%, תפסיד 10% מההשקעה שלך.
אמנם תנודתיות היא בעיה מרכזית בפיתוי ההמונים להצטרף ל-DeFi Staking, אך היא אינה המכשול היחיד לאימוץ המוני, אפילו עם התשואות יוצאות הדופן. DeFi הימור גם מתמודד עם האתגר של תעריפים גמישים על פני תעריף קבוע. רוב פלטפורמות ההימורים מציעות תעריף משתנה ללא הרף על מאגרי הנזילות שלהן ולא תעריף קבוע, מכיוון שהוא משתנה עקב עמלות מסחר. למרות שלפעמים זה עשוי לעבוד לטובת המשקיע, רוב המשקיעים מעדיפים ריבית קבועה בטוחה על החסכונות שלהם.
מדוע משקיעים צריכים לחפש הזדמנויות בריבית קבועה על פני ריבית מתכווננת על חסכונותיהם בשוק תנודתי?
- בטיחות: משקיעים מעדיפים בדרך כלל חיסכון בריבית קבועה בשל שיעור תשואה מובטח. לאחר שתשקיע את כספיך בחשבון פיקדון קבוע, תוכל להיות מובטח שתקבל את שיעור התשואה הנקוב.
- סף המס לריבית: חשבון חיסכון בפיקדון קבוע מספק נוחות למשקיעים בזמנים קטנים שכן לא יגבה מס עבור תשואות קטנות מתחת לסף מסוים.
- הלוואות כנגד פיקדון קבוע: שיעורי פיקדונות קבועים מספקים גם מכשיר אמין לשמירתו אם אתה צריך הלוואה מהירה. קל מאוד לקחת הלוואה כנגד ההפקדות הקבועות שלך.
לשם כך, המערכת האקולוגית הפיננסית המבוזרת מאמצת אט אט הזדמנויות הימורים בריבית קבועה. Primex היא אחת מפלטפורמות ה-DEX המובילות המציעה הזדמנויות בריבית קבועה למלווים על ידי גיבוי התעריפים בעמלות מסחר ורווחי פלטפורמה.
הבנת שיעורים קבועים ב-Primex DEX
פריימקס הוא פרוטוקול נזילות למסחר חוצה שוליים אגנוסטיים של DEX עם מנגנוני ניקוד. בפלטפורמה, המלווים מספקים נזילות למאגרים (או דליים) שבהם סוחרים יכולים להשתמש בהם למסחר ממונף. משקיעים בפלטפורמה יכולים להטמיע צמדי קריפטו מרובים במאגר הנזילות כדי להרוויח תמריץ. ספקי נזילות אלה משולמים לאחר מכן באמצעות עמלות המסחר שנגבות בפלטפורמה.
בעבר, הריבית הייתה גמישה בשל אי-יציבות עמלות המסחר והתנודתיות בשוק. כדי לפתור את בעיית התעריפים הגמישים, Primex DEX הציגה שיעורי הימור קבועים. על ידי נעילת כספים לזמן מוגדר, ל-LP יש הזדמנות לקבל שיעור קבוע על הכספים המוחזקים. בניגוד לחשבון בנקאי בריבית קבועה, Primex מעניקה למלווים שליטה מלאה על כספיהם תוך שמירה על פרטיות מירבית בעסקאות.
היי! אנו נרגשים להכריז על תוכנית Primex Early Users!
Primex פתחה דלתות לסוחרים מוקדמים, ספקי נזילות ושומרים לשתף פעולה עם צוות הליבה ולהשתתף בבדיקה ובפיתוח של הפרוטוקול.https://t.co/k8Jdyy57KB pic.twitter.com/EAEhMiDkVC
- Primex Finance (@primex_official) במרץ 18, 2022
מלבד תכונת ההימור בתעריף הקבוע שלה, Primex מציעה למעריצים גם מגוון רחב של תכונות. אחד המאפיינים הבולטים של ה-DEX הוא פלטפורמת המסחר הממונפת שלו. סוחרים אינם צריכים בטחונות כדי לפתוח עמדה ממונפת אלא לנעול את הפיקדון. ברגע שהפיקדון ננעל, סוחרים יכולים ללוות מינוף של עד פי 5, ולהגביר את הרווחים הכוללים שלהם. הפרוטוקול אינו מעביר כספים לארנקים חיצוניים, ובמקרה של פירוק, הנכסים הנעולים מועברים לפרוטוקול TVL.
תכונות אחרות בפלטפורמה כוללות את DEX חוצה שרשרת שלה, מודל ניהול סיכונים לנכסים, צמדי מסחר וסוחרים, והזדמנויות חקלאות תשואה. לבסוף, Primex כולל גם פרוטוקול ניקוד סוחר מבוסס AI, המנטר ומעריך באופן רציף סוחרים באמצעות רשת מבוזרת של צמתים מבוססי למידת מכונה. הניקוד מגדיר את רמות הסיכון של הסוחרים ואת הדליים הזמינים. סוחרים בעלי ניקוד גבוה יכולים לשרוד תנודתיות גבוהה ולשמור את הפוזיציות שלהם גם כשהם מתקרבים למחיר הפירוק.
מילים אחרונות
התנודתיות נותרה חסם כניסה עבור משתמשים חדשים בתחום הפיננסים המבוזר. משקיעים רבים מעדיפים לקבל שיעור יציב על החסכונות שלהם ולא שיעורים משתנים עקב חובות מס. עליית התעריפים הקבועים ב-DEX ופלטפורמות ההימורים תקבע דרך חדשה למשקיעים, תקבל בברכה משקיעים שונאי סיכונים ומסורתיים למערכת האקולוגית.
מקור: https://www.cryptonewsz.com/why-crypto-dexs-are-increasingly-embracing-fixed-stakings-rate/