Alameda מושכת את הקריפטו שלה לאחר קריסת FTX

במחצית הראשונה של נובמבר, כאשר התרחשה התפרקות בורסת הקריפטו FTX, Alameda Research משכה כמעט את כל הכספים שלה מפורטל FTX.US.

זה נחשף לפני מספר ימים על ידי חברת האנליטיקה ברשת Arkham. 

לאחר ה-6 בנובמבר, Alameda משך רק אסימונים יציבים ב-USD, Wrapped BTC או Ether מ-FTX US.

מתוך 204 מיליון דולר שנמשכו:

38.06 מיליון דולר היו ב-BTC (18.7%)
49.39 מיליון דולר היו ב-ETH (24.2%)
116.52 מיליון דולר היו באורוות הנקובות בדולר ארה"ב (57.1%) pic.twitter.com/lKRttdkPsZ

— ארקהם | מודיעין קריפטו (@ArkhamIntel) 25 בנובמבר 2022

בסך הכל, על פי הדיווחים, Alameda Research משך כ-204 מיליון דולר. 

ההתפרקות של בורסת הקריפטו FTX

הכרונולוגיה של ההתפרקות של FTX מתוארת היטב על ידי המגמה בשוקי הקריפטו של מחיר אסימון ה-FTT שלה. 

עד 5 בנובמבר לא היו סימני קריסה, והמחיר היה בסביבות 25.5 דולר. 

הסימנים הראשונים החלו להתרחש ב-6 בנובמבר, כאשר המחיר החל לרדת עקב שמועות על חדלות פירעון אפשרית, עד שהגיע ל-22 דולר ב-7 בנובמבר. 

על פי החשיפה של ארקהאם, אלמדה ריסרץ' היה כנראה מודע לבעיות המתמשכות, עד כדי כך שעד אז היא כבר משכה כספים ניכרים שהוחזקו בארנקי FTX.US. 

ובכל זאת באותם ימים ממש, מנכ"ל קרוליין אליסון הגיבו בפומבי למנכ"ל Binance באומרו שהם מוכנים לקנות בחזרה את כל אסימוני ה-FTT ב-$22. 

למחרת, 8 בנובמבר, FTX החלה להיתקל בבעיות עם משיכות, שהושעו לאחר מכן, ומחיר ה-FTT קרס לפתע לקצת יותר מ-$4. למחרת הודתה FTX בפומבי שהיא השעתה משיכות ללא הגבלת זמן, והמחיר קרס שוב ל-2 $. נכון לעכשיו, אסימון FTT שווה כ-$1.3. 

מחקר אלמדה

הנסיגות של Alameda שציין ארקהאם מראות שככל הנראה לפני תחילת ההתפוצצות צוות ההנהלה כבר הבין שמשהו לא בסדר, או לפחות שהסיכונים הפכו משמעותיים. 

Alameda Research היא חברה שהוקמה גם על ידי Sam Bankman-Fried (SBF), כלומר, המייסד והמנכ"ל של FTX, רק שנתיים קודם לכן. 

ואכן, היא נוצרה ב-2017 כחברת סחר, ואז עם הזמן היא התחילה להסתבך גם בהשקעות. כך שהחברה בקבוצה בראשות SBF הייתה אמורה להיות אחראית על הפקת רווחים באמצעות ספקולציות והשקעות. 

הקשר עם FTX היה הדוק מאוד, לא רק בגלל העובדה שהם חלקו את אותו מייסד, אלא גם ובעיקר בגלל שהיה שיתוף פעולה עסקי הדוק בין שתי החברות, כפי שמעידים העסקאות הפיננסיות הרבות והגדולות שהתקיימו ביניהן. 

לכן אין זה מפתיע ש-Alameda שמר יותר מ-200 מיליון דולר במטבעות קריפטוגרפיים ואסימונים בארנקים של FTX. 

אולם מה שמפתיע הוא העובדה שהוא הוציא אותם ממש בימי הקריסה. 

יתרה מכך, ראוי גם לציין שבמקום זאת, בימים הבאים, הארנקים של FTX התרוקנו על ידי פריצה לכאורה שלקחה עוד 600 מיליון דולר. 

היעד של הכספים שנמשכו

ארקהאם גילה גם לאן נשלחו 204 מיליון שנמשכו מאלמדה. 

ה-BTC נמשכו למעשה כ-WBTC (ביטקוין עטוף) ונשלחו לארנק הסוחר WBTC של החברה. 

מתוך ה-ETH שנמשך, חלק ניכר ממנו נשלח ל-FTX. com, שהיא הבורסה הבינלאומית של הקבוצה, בעוד כרבע נשלח לארנק מסחר. 

הרוב המכריע של ה-stablecoins שנמשכו, בסך של כ-106 מיליון, נשלחו גם ל-FTX.com, כנראה במטרה לסייע לבורסה הבינלאומית להתמודד עם הפיצוץ האפשרי של בקשות משיכה. 

ראוי להזכיר שבעיית חדלות הפירעון הייתה ספציפית בבורסה הבינלאומית שלהם, ולא זו של השוק האמריקאי FTX.US. 

לפיכך, Alameda משך 204 מיליון מ-FTX.com, ומתוכם יותר ממחצית (142 מיליון) נשלחו ל-FTX.com. 

ראוי לציין שבמקום זאת נשלחו 10 מיליון דולר ל-Binance. באותו זמן, Binance עדיין היה שותף של FTX. 

חקירת הרשויות על פשיטת הרגל של בורסת הקריפטו FTX 

בינתיים, החקירה של הרשויות בהאמי נמשכת. 

למעשה, גם FTX וגם Alameda Research היו ממוקמים באיי בהאמה, כך שהרשויות מטפלות בפשיטת הרגל. 

האחראי על התיק הוא התובע הכללי ריאן פינדר, שגם דחה את האשמה בפרשה המיוחסת לארצו. 

הסוכנות הממשלתית העיקרית המטפלת בתיק היא ועדת ניירות הערך של בהאמה (BSC), והתיק הוא אחד ממקרי פשיטת הרגל הגדולים ביותר שהתרחשו באיי בהאמה. 

יתרה מכך, פינדר גם ציטט כתבה חדשותית מה-2 בנובמבר שהיתה הראשונה להעלות השערות על חדלות פירעון אפשרית של FTX, במיוחד בשל ההלוואות חסרות המצפון שנטלה Alameda תוך שימוש באסימוני FTT כבטוחה. 

עם זאת, אלמדה מחקר עצמה אינה נופלת בסמכות השיפוט של איי בהאמה, שכן אין לה משרד רשום במדינה, למרות שהיא תצטרך לענות לרשויות המקומיות אם ביצעה עוולה באיי בהאמה. ל-FTX היה גם משרד רשום בארץ, בנוסף למטה המבצעי שלה. 

לפי פינדר, החקירה עדיין בשלבים מוקדמים, ומדובר בחקירה מורכבת מאוד. כך שייקח זמן עד שיגיעו למסקנות. 

סנטימנט שלילי

בתרחיש כזה אין זה מפתיע ש, כפי שג'יימס פרפאלה מגלה, הסנטימנט בשווקי הקריפטו עדיין שלילי. 

ואכן, במהלך השבוע האחרון, מוצרי השקעה בנכסים דיגיטליים ראו יציאות בהיקף כולל של 23 מיליון דולר, עם תזרים יציאה מפוזיציות לונג. מניות של חברות בלוקצ'יין ראו גם יציאות של 13 מיליון דולר. 

ההתפרקות של FTX חיסלה כל תקווה לעלייה בשווקי הקריפטו בטווח הקצר, אם כי בטווח הבינוני עד הארוך עדיין קיימת אופטימיות מסוימת.