מטבעות קריפטו של Family Office והשקעה בביטקוין בפשטות

לומר שהרבה קורה במרחב הקריפטו זה אנדרסטייטמנט. בשנים האחרונות, שוקי הקריפטו עברו כמה מהתנאים הכלכליים המאתגרים ביותר בדור עם מגיפה עולמית, אינפלציה שיא ולאחרונה גם מלחמה באוקראינה. ההתעניינות בקרב המשקיעים המיינסטרים ממשיכה לגדול, ומומחים צופים כי הערכים של ביטקוין ו DeFi יעלה במהירות בשנת 2022. עם ה ועידת נכסי הקריפטו (פרנקפורט) מסיימת את השבוע שעבר ואת פריס לקראת השבוע, זה נראה זמן מתאים להתעמק בקריפטו תחת עדשת המשרד המשפחתי.

למרות הפופולריות הגוברת שלו, הקריפטו עדיין בחיתוליו, וכך גם Family Office המשקיע בחלל הזה. על פי הודעה לאחרונה פָּשׁוּט סקר של משרדי משפחה ויועצים שלהם, עדיין קשה לנווט, כאשר 54% מהנשאלים מודים בחוסר הבנה של קריפטו.

להיות מודע לעובדה זו חיוני לא רק עבור משרדי משפחה שאולי יצטרכו לגייס סיוע מיוחד בתחום זה, אלא גם עבור ספקים העוסקים במשרדי משפחה במרחב זה. בעוד שלמשרדי משפחה יש כוח השקעה דומה למוסדות, לעתים קרובות אין להם את התחכום של אלה. ניכרות דרגות שונות של מקצועיות ותחכום. זה משתרע על צוותים פנימיים, תהליכים, מבנה ואסטרטגיה. גם תהליכי קבלת החלטות ומניעים שונים להשקעה קיימים וראויים להתייחסות.

בהתחשב בצרכים ובשיקולים המובהקים שיש למשרדי משפחה בעת הערכת חשיפה למטבעות קריפטוגרפיים והאתגרים שהדבר מציב בפני ספקי קריפטו בתחום זה, Simple's סקירת מטבעות קריפטו 2022 תוכנן מתוך מחשבה על כך. הוא בוחן את הטכנולוגיה העומדת בבסיס המטבעות הקריפטוגרפיים, את המערכת האקולוגית של ספקי שירותים עם תשומת לב מיוחדת לשומרי קריפטו, ואסטרטגיות נפוצות במרחב הצומח והדינמי הזה. להלן סיכום מהיר של כמה מנקודות המפתח שכוסו.

שלושה צרכי קריפטו עיקריים של Family Office

כשזה מגיע לקריפטו, למשרדי משפחה יש שלוש דרישות עיקריות:

1. אחסון ושמירה

לאחר שהתקבלה ההחלטה על רכישת מטבעות קריפטוגרפיים, משרדים משפחתיים דורשים נתיב למטבע פיאט, השלמת עסקאות ומקום לאחסון הנכס החדש שלהם. בורסות וברוקרים של קריפטו מאפשרים עסקאות במטבעות קריפטוגרפיים, וארנקי קריפטו מאפשרים אחסון.

משרדי Family מתמודדים עם רגולציה מוגברת, בדיקת נאותות ודרישה לאבטחה גבוהה יותר מאשר משקיעים קמעונאיים ודורשים את התשתית לאחסן נכסי קריפטו משמעותיים בצורה מאובטחת. מכיוון שעסקאות קריפטו הן בלתי הפיכות, אבטחה היא דאגה משמעותית. לדברי אנדרו הווארד מביטקוין רזרב, הדאגה הגדולה ביותר שיש למשרדי משפחה היא לגבי משמורת, והשאלה הנפוצה ביותר היא, "איפה המשרד המשפחתי שלי צריך לאחסן את הביטקוין שלנו?"

הסקירה נועדה לעזור למשרדי משפחה לענות על שאלה זו. הוא בוחן פתרונות משמורת של מטבעות קריפטוגרפיים, בוחן אפוטרופוסים - גופים של צד שלישי המאחסנים ומנהלים את נכסי הלקוחות; ספקי שירות טכנולוגיים המספקים ללקוחות את הטכנולוגיה לבניית פתרונות משמורת משלהם; וספקי משמורת היברידית המשלבים אלמנטים משתי הקטגוריות הראשונות. הוא גם בוחן את השכבות הנדרשות לאבטחת נכסים דיגיטליים.

התוצאה המרכזית בבחירת ספקי משמורת קריפטו היא גישה משולשת המכסה שיקול של רגולציה, ביטוח וקשירה עם שירותים פיננסיים נוספים, שכן שלושת התכונות הללו משתלבות כדי להציע אבטחה מקסימלית ולהפיק תועלת מנכסים דיגיטליים.

2. קנייה ומכירה

בתחום הקריפטו, קנייה ומכירה של נכסים דיגיטליים עשויים להיות מנוהלים באמצעות פריים ברוקראז'ים ופלטפורמות מסחר. בפיננסים מסורתיים, פריים ברוקראז'ים הם תת-קבוצה של שירותי הפריים שבנקים ומוסדות פיננסיים מציעים בדרך כלל לקבוצות סחר כמו קרנות גידור או בנקים אחרים. אלה כוללים שירותי משמורת, מסחר וייעוץ.

למרות הצמיחה והערך המשמעותיים של שוק הקריפטו, הוא נותר מערכת אקולוגית מפורקת. קיימות אלפי בורסות, אך יש מעט דרכים לסחור בהן. יתרה מכך, בעוד שפתרונות מערכת ניהול ביצוע (OEMS) נפוצים, הם אינם פותרים את הבעיות שיכולות ברוקרים פריים בהפחתת סיכונים, ניהול נכון של המשמורת על נכסים ושיקולים רגולטוריים.

3. השגת חשיפה עקיפה לנכסי קריפטו ודיגיטליים

למשרדי משפחה המעוניינים להיכנס לזירת השקעות הקריפטו ללא הנטל, האחריות או הסיכון של משמורת על הנכסים הדיגיטליים שלהם, מנהלי קרנות קריפטו ונכסים דיגיטליים וקרנות הנסחרות בבורסה (ETF) עשויות להיות הפתרון.

מנהלי קרנות מציעים אפשרויות שונות מהשקעות מינימום, מבני עמלות ולוחות זמנים של נזילות ועד אסטרטגיות השקעה משתנות. תעודות סל מציעות הזדמנויות ברורות עם תיקים שנועדו ללכוד את הצמיחה של טכנולוגיית בלוקצ'יין ומטבעות קריפטוגרפיים. שני אפיקי השקעה עקיפים הללו מספקים כל אחד הזדמנויות משלו.

כל אחד מההיבטים הללו נחקר בפירוט ויש גם ספר שוק לחברות קריפטו שרוצות להיכנס לפלח ה-Family Office.

חברות קריפטו מובילות

אם אתה מחפש רשימה קצרה של ספקים, הנה סיכום של חברות שנכללות בתחומי האחסון והשמירה, או קנייה ומכירה של מקרי שימוש:

ספקי אחסון ומשמורת (חלקם כוללים מסחר):

Bakkt מפעילה פלטפורמה טכנולוגית המאפשרת לצרכנים, עסקים ומוסדות לפתוח את הערך של נכסים דיגיטליים. הפלטפורמה כוללת ארנק דיגיטלי.

Bitcashier מתמקדת בהבאת שירותי מסחר במטבעות קריפטוגרפיים מותאמים אישית למשרדים משפחתיים, חברות ניהול עושר, מוסדות תאגידיים ובנקים.

ביטגו מציעה שירותים פיננסיים לנכסים דיגיטליים, המספקת למשקיעים מוסדיים ולפלטפורמות קריפטו נזילות, משמורת ואבטחה.

BVNK מציעה שירותים פיננסיים המונעים על ידי נכסים דיגיטליים ומאפשרת ללקוחותיה לנהל את הנכסים הדיגיטליים ואת ארנקי המטבעות שלהם מחשבון אחד, מאובטח על ידי משמורת ברמה מוסדית ואחסון קר.

מוסד Coinbase הוא נבנה עבור משקיעים ומוסדות שרוצים להשקיע בנכסים דיגיטליים. החברה מספקת פתרונות משולבים למשמורת, פלטפורמת מסחר מתקדמת ושירותי פריים.

נְחוֹשֶׁת היא פלטפורמת משמורת ותיווך במטבעות קריפטוגרפיים למשקיעים מוסדיים. פלטפורמת התוכנה שלה מחוברת לבורסות מטבעות קריפטוגרפיים כמו Bitfinex, BitMEX ו-Binance.

קרוס ריבר מספקת פלטפורמה בנקאית מאובטחת ביותר, מבוססת API וחבילת מוצרים מקיפה הכוללת הלוואות, תשלומים, ניהול סיכונים והצעות בנקאות כשירות (BaaS) כדי לספק פתרונות פיננסיים אחראיים.

אבני אש היא פלטפורמת הכל באחד המסייעת ללקוחותיה לבנות את עסקי הנכסים הדיגיטליים שלהם. Fireblocks מייעל את הפעילות על ידי הכנסת כל הבורסות, OTCs, צדדים נגדיים, ארנקים חמים ואפוטרופוסים לפלטפורמה אחת.

מזל תאומים Trust Company, LLC היא בורסת מטבעות קריפטוגרפית של הדור הבא ואפוטרופוס המאפשר ללקוחות לקנות, למכור ולאחסן נכסים דיגיטליים כגון ביטקוין ו-Ether.

HAYVN הוא מוסד פיננסי ממוקד נכסים דיגיטליים המספק תשלומים, מסחר, משמורת, ניהול נכסים ומחקר לבסיס הלקוחות הגלובלי שלו.

KORE Technologies משלב מערכות בקנה מידה גדול של לקוחות עם תשתית Hyper Protect. זה מאפשר תעודות מקוריות ובעלות אוטומטיות לחלוטין, שנוצרו באופן דיגיטלי.

פנקס מפתחת פתרונות אבטחה ותשתית עבור מטבעות קריפטוגרפיים וכן יישומי בלוקצ'יין עבור אנשים וחברות, על ידי מינוף טכנולוגיה ייחודית וקניינית.

מַטרִיצָה מספקת שירות מסחר מוסדר, שירות משמורת מאובטח וזוגות מולטי פיאט ומטרתה להפוך לחד הקרן הבינלאומית המפוקחת ביותר באסיה.

מטאמסק מוסדי הוא הרחבה תואמת למוסדות של ארנק DeFi, MetaMask. הם מספקים גישה ללא תחרות ל-DeFi מבלי להתפשר על אבטחה הנדרשת ממוסד, יעילות תפעולית או דרישות תאימות.

נידיג מציעה חבילה מלאה של שירותי ברוקראז', ביצוע ומשמורת של נכסים דיגיטליים ברמה מוסדית. החברה מספקת מוצרי ביטקוין בין תעשיות, מבנקאות וביטוח ועד פינטק ועמותות.

Paxos היא חברת טכנולוגיה פיננסית המספקת פתרונות בלוקצ'יין למוסדות פיננסיים גלובליים. מוצר הדגל של Paxos הוא Bankchain, פתרון הסדרת בלוקצ'יין מהדור הבא של פלטפורמה כשירות (PaaS).

קרדו היא גם הייתה חלוצה של רשת משמורת מרובת צדדים (MPC) המבוזרת הראשונה, המאפשרת להם להציע משמורת, החלפות מקוריות בין שרשרת וגישה לנזילות בין פלטפורמות.

חידה וקוד היא חברה אירופאית המספקת פתרונות ממשק בלוקצ'יין. ערימות הקשיח והתוכנה שלה מאפשרות לחברות לשלוט באתגרים של החברה הדיגיטלית שלנו כמו זהות מכונה, מקור המוצר וניהול שרשרת אספקה.

SEBA בנק AG מציע שירותי בנקאות בעסקאות לחשבונות קריפטו ופיאט; שירותי משמורת, לרבות אחסון מאובטח בדרגה צבאית של נכסי קריפטו; שירותי מסחר וניהול נזילות עבור נכסי קריפטו ומטבעות פיאט; ועוד.

בנק סיגנום הוא מומחה לנכסים דיגיטליים ובנק הנכסים הדיגיטליים המפוקח הראשון בעולם. הלקוחות של Sygnum יכולים להשתמש ב-CHF, USD, EUR ו-SGD שהופקדו כדי להשקיע בנכסים דיגיטליים מובילים.

טנגני הוא בעל תווית לבלוקצ'יין. החברה הגרמנית מציעה פתרונות לארנקי קריפטו ותשתית לבלוקצ'יין, כולל משמורת גם לביטקוין וגם ל-Ethereum.

משמורת זודיה מספקת משמורת לנכסי קריפטו, שנועדה לאפשר למוסדות להשקיע בבטחה בנכסים מתפתחים שמשנים את אופן הפעולה של השווקים הפיננסיים.

קנייה ומכירה (חלקם כוללים שירותי משמורת ואחרים):

קבוצת BCB היא ספקית שירותי תשלום ייעודית לקריפטו, המשרתת כמה מהלקוחות המרכזיים של התעשייה, כולל Coinbase ו-Kraken. BCB Group מספקת שירותי תשלום ב-20+ מטבעות, FX, נזילות מטבעות קריפטוגרפיים ומשמורת נכסים דיגיטליים.

נחמד יש לה מגוון רחב של מוצרים הכוללים פריים ברוקראז', משמורת, ניהול קרנות משופרת על ידי פלטפורמת מסחר מוסדית המספקת אחזור נמוך, נזילות וגישה ישירה לשוק.

בינאנסהפלטפורמה של החברה כוללת פורטפוליו ללא תחרות של מוצרי והצעות קריפטו, כולל מסחר ופיננסים, חינוך, נתונים ומחקר, טובות חברתיות, השקעות ואינקובציה ועוד.

ביטקוין רזרבה מציעה שתי רמות שירות: פלאש וקונסיירז'. פלאש משרת מתחילים ומשקיעים רציניים לקנות ביטקוין בשווי של מעל 1,000 אירו מדי יום. קונסיירז' מיועד לאנשי HNWI ומוסדות המעוניינים לקנות ביטקוין מעל 50,000 אירו.

BlockFi היא חברת שירותי קריפטו-פיננסיים המתמקדת בריתום את הכוח של מטבעות קריפטוגרפיים ומסילות תשלום בלוקצ'יין ליצירת פלטפורמת ניהול עושר קריפטו נגישה גלובלית.

Celo הוא בלוקצ'יין ראשון במובייל המותאם לתשלומי עמית לעמית באמצעות מספר נייד בלבד. עם טכנולוגיה תואמת Ethereum, Celo הופכת קריפטו לכסף שמיש עם מערכת מרובת נכסים.

צֶלסִיוּס רשת Celsius היא פלטפורמה טכנולוגית פיננסית המציעה חשבונות חיסכון נושאי ריבית, הלוואות ותשלומים עם נכסים דיגיטליים ופיאט.

מעגל יש שלושה מוצרים עיקריים - חשבון Circle עוזר להאיץ את הצמיחה על ידי גישה ל- USDC ישר מהמקור, Circle Yield עוזר להקצות השקעות מבוססות קריפטו, ו-SeedInvest מספקת רשת להשקעות.

CoinFLEX פותר את בעיות ההסדר עם חוזי ביטקוין עתידיים המוצעים כיום בשוק ומספק שיטות מינוף גבוהות לגדר חשיפה של ביטקוין ומטבעות קריפטוגרפיים אחרים.

Crypto.com היא אפליקציית חילופי מטבעות קריפטוגרפיים התומכת במסחר, השקעות, הימורים, ארנקים, NFTs ועוד. בורסה זו מציעה יותר מ-250 מטבעות שונים.

ספר בראשית מאפשר עסקאות, הלוואות ועסקאות במטבעות דיגיטליים. הפלטפורמה שלהם מספקת נקודת גישה אחת למסחר בנכסים דיגיטליים, נגזרים, הלוואות, הלוואות, משמורת ושירותי פריים ברוקראז'.

מתווכים אינטראקטיביים מציע שירותי תיווך המתמקדים בגישה רחבה לשוק, עלויות נמוכות וביצוע סחר. לקוחות יכולים לסחור במניות, אופציות, חוזים עתידיים, מט"ח, אג"ח וקרנות מחשבון משולב יחיד.

קראקן היא פלטפורמת החלפת מטבעות קריפטוגרפית המספקת מסחר קריפטו ופיאט כאחד. הוא גם מספק מידע על מחירים למסוף בלומברג.

Nexo היא פלטפורמת All-in-One שבה לקוחות יכולים לאחסן בצורה מאובטחת את הנכסים הדיגיטליים שלהם, כמו גם לקנות, להחליף ולהלוות מול BTC, ETH ועוד.

O.S.L. היא פלטפורמת נכסים דיגיטליים, המספקת שירותי תוכנה כשירות, תיווך, החלפה ומשמורת למוסדות ומשקיעים מקצועיים.

ריבר פיננסי הוא מוסד פיננסי ראשון ללקוח שבסיסו בסן פרנסיסקו, המוקדש לאספקת מוצרים ושירותים פיננסיים המאפשרים ללקוחותיו לרתום את האפשרויות העצומות של ביטקוין.

TROY טרייד הוא ברוקר ראשי המתמקד במסחר קריפטו וניהול נכסים. היא מספקת שירותי תיווך קריפטו עבור לקוחות מוסדיים וסוחרים, כולל מסחר נקודתי ומרווח, נגזרים, נתונים, משמורת, הלוואות והימור.

Zerocap מספקת מוצרי ביצוע נכסים דיגיטליים, משמורת מבוטחת ותשואה למשקיעים ולמוסדות בעלי חשיבה קדימה ברחבי העולם.

לאן מועדות מטבעות קריפטוגרפיים?

Crypto הוא חלל מאתגר עם רעש והייפ, מה שמקשה על הניווט. לכן, חיוני שמשרדי משפחה ויועצים ישקיעו זמן בהבנת הדרך הטובה ביותר לעמוד בדרישות העיקריות הללו כדי להבטיח את ההשקעות שלהם ולהגדיל אותן.