ביטקוין (BTC) מתחיל את השבוע השני של נובמבר עדיין מחזיק מעמד בשיא של 18 חודשים - לאן עשויות להגיע תנועות מחירי BTC?
המטבע הקריפטו הגדול ביותר נלחם בלחץ המכירה כדי לסגור עוד סגירה שבועית מרשימה.
במה שהניתוח מתאר יותר ויותר כשינוי בסנטימנט, ביטקוין ואלטקוינים כאחד מסרבים לחזור על הרווחים שנכנסו לראשונה לפני יותר מחודש.
בתוך סביבה מאקרו-כלכלית סוערת, הקריפטו יוצא מעצמו, שבו נכסים כמו מניות מרגישים את הלחץ, והשוורים מקווים שהאפסייד עדיין לא נגמר.
שפע של טריגרים פוטנציאליים לתנודתיות צפויים בשבוע הקרוב. עם האינפלציה עדיין בראש של כולם, הפדרל ריזרב של ארצות הברית ישא סבב של הערות כחלק מההתקשרויות המתוכננות, עם היו"ר ג'רום פאוול בין הדוברים.
שבוע מסחר קצר בוול סטריט פירושו תקופה ממושכת של מסחר "מחוץ לשעות" בשבוע הבא, מה שיאפשר לקריפטו לראות מהלכים תנודתיים יותר לסגירה השבועית הבאה.
מאחורי הקלעים, הביטקוין גמיש מבחינה טכנית כפי שמציעה פעולת מחירי BTC - שיעור ה-hash והקושי, כבר בשיא כל הזמנים, אמורים להוסיף לשיא שלהם בימים הקרובים.
קוינטלגרף מעמיק בנושאים אלו ועוד בסקירה השבועית של מה לצפות בכל הקשור לפעילות בשוק הביטקוין בטווח הקצר ומעבר לו.
שוורי ביטקוין מסרבים לתת סנטימטר
כמו בשבוע שעבר, הביטקוין לא אכזב עם הנר השבועי שנסגר ב-6 בנובמבר.
בסכום של קצת יותר מ-35,000 דולר, הסגירה למעשה קבעה שיא חדש של 18 חודשים וקדם להתקף של תנודתיות שהביאה נסיעה קצרה לקצת מתחת לרף ה-36,000 דולר, כך עולה מנתונים מ-Cointelegraph Markets Pro ו-TradingView.
משיכת חבל עזה בין קונים למוכרים פירושה שרמות ההתנגדות הנוכחיות מתגלות שקשה להתגבר עליהן, בעוד שהחיסולים עלו בסיום.
As ציין על ידי הסוחר הפופולרי Skew, התרשים השעתי מרמז ש"שני הצדדים של הספר נסחפו" בבורסות.
ב-5 בנובמבר, Skew הראתה בנוסף עניין פתוח (OI) הולך וגובר בבורסה העולמית הגדולה ביותר, Binance - הקדמה מרכזית לתנודתיות בשבועות האחרונים.
$ BTC
OI ו-perp delta כאן זה ממש אנשים שכמהים לשיאים של LTF ומקצרים ל-LTF נמוךOI ממשיך להגביר את הבינאנס - חשוב לתחילת השבוע הבא pic.twitter.com/2bfc9Q2SwG
— הטיה Δ (@52kskew) 5 בנובמבר 2023
בהמשך, עמית הסוחר Daan Crypto Trades התייחס לנתוני שיעורי המימון המראים שורט משלמים בלונג.
"יש עדיין די הרבה פוזיציות שנפתחו במהלך סוף השבוע, כך שהייתי מצפה לתנודתיות נוספת לאחר פתיחת החוזים העתידיים וביום שני להוציא אותם (משני הצדדים)", חלק מפרשנות ה-X שלו לקרוא בזמן.
כפי שדיווח קוינטלגרף, ההימורים בקרב משתתפי השוק כוללים 40,000 $ כיעד מחיר BTC פופולרי. העיתוי נתון לוויכוח, אבל התחזיות לסוף 2023 סובבות סביב רמות גבוהות עוד יותר.
אולם בינתיים נותרו גישות שמרניות יותר. ביניהם הסוחר הפופולרי קריפטו טוני, שבסוף השבוע אמר למנויי X לא להמר על שוורים שסוחפים התנגדות.
"אני בחסר רק אם נאבד את אזור התמיכה ב-$34,100, ואסגור את העמדה הארוכה הנוכחית שלי אם נפסיד 33,000$", הוא כתב, מעדכן את אסטרטגיית המסחר הנוכחית שלו.
"לא הייתי ממליץ להשתוקק כאן להתנגדות בכלל."
דוברי הפד מובילים את שבוע המאקרו
עם הפסקה מהדפסות הנתונים המאקרו-כלכליים בארה"ב השבוע, תשומת הלב מופנית שוב ל-Fed כמקור לתנודתיות בשוק.
התקשרויות שונות במהלך השבוע שלפני חופשת יום הוותיקים ב-10 בנובמבר יראו גורמים רשמיים, כולל יו"ר הפד פאוול, יעלו לבמה.
העיתוי אולי ראוי לציון יותר מהנאומים עצמם - הפד המשיך בהפסקה בהעלאות הריבית בשבוע שעבר למרות הנתונים המראים את האינפלציה מנצחת את הציפיות.
הערות קודמות הפנו את השווקים מלצפות לשינוי במדיניות התעריפים עד לשנה הבאה. לפי נתונים מכלי FedWatch של CME Group, ההימורים על התוצאה של החלטת התעריפים הבאה, שתתחיל בעוד קצת יותר מחודש, הם להפסקה חוזרת.
"כל תשומת הלב נשארת על הפד", נכתב במקור פרשנות פיננסית The Kobeissi Letter ב-X הערות על יומן המאקרו הקרוב.
אירועי מפתח השבוע:
1. יו"ר הפד פאוול נואם - יום רביעי
2. תביעות אבטלה ראשוניות – יום חמישי
3. יו"ר הפד פאוול נואם - יום חמישי
4. נתוני סנטימנט הצרכנים - יום שישי
5. ~10% מ-S&P 500 מדווח על רווחים השבוע
6. סך הכל 12 אירועי דובר הפד
כל תשומת הלב נשארה…
- מכתב קובייסי (@KobeissiLetter) 5 בנובמבר 2023
קובייסי הוסיף כי התנודתיות עשויה להימשך בימים הקרובים על רקע הסערה בשוקי האג"ח. המניות ראו גם שינויים בולטים בשבוע שעבר, כאשר מדד S&P 500 עשה מהפך פתאומי לאחר שירד במחצית השנייה של אוקטובר.
בהמשך, פלטפורמת מחקר ההשקעות Game of Trades הציעה כי "תנודתיות כלכלית גדולה" נמצאת באופק הודות להתכווצות נדירה באשראי הצרכני האמריקאי.
"זה קרה רק 3 פעמים ב-75 השנים האחרונות", צוין, בהתייחסו לחיסכון כאחוז מההכנסה הלאומית של ארה"ב.
שתי ההזדמנויות האחרות עלו בקנה אחד עם המשבר הפיננסי העולמי של 2008 והתרסקות ה-COVID-2020 במרץ 19.
זה קרה רק 3 פעמים ב-75 השנים האחרונות
החיסכון כ-% מההכנסה הלאומית מצטמצם כעת
2 הצירים הקודמים תאמו את:
– משבר פיננסי 2008
- מגיפה של 2020ריבית גבוהה + סביבת חוב גבוה היא רוח נגדית חזקה עבור הצרכן... pic.twitter.com/T7EXvBSaMT
— משחק עסקאות (@GameofTrades_) 5 בנובמבר 2023
קצב האש, הקושי עלה לשיאים חדשים של כל הזמנים
זה מרגיש כאילו הצעדה היסודית של רשת הביטקוין היא באמת בלתי פוסקת לאחר העליות של השנה.
קצב ה-hash וקשיי הכרייה ביטלו כל ירידה בדרך לשיאי כל הזמנים הנוכחיים, וההתאמה הקרובה תחזק את הרמות הללו.
הקושי אמור לעלות ב-2.4% נוספים ב-12 בנובמבר, מה שיעלה את מספרו לכמעט 64 טריליון בפעם הראשונה בתולדות הביטקוין, לפי נתונים ממשאב הניטור BTC.com.
שיעור ה-hash, למרות שהוא זול יותר וקשה למדוד במדויק, בכל זאת הבהיר את המגמה שלו בחודשים האחרונים.
כפי שציין ג'יימס ואן סטרטן, מנתח מחקר ונתונים בחברת תובנות הקריפטו CryptoSlate, השבוע שעבר היה משמעותי במיוחד עבור קצב ה-hash, כוח העיבוד המשולב המשוער שהוקדש לרשת על ידי כורים.
אתמול ראה את היום הגדול ביותר באחד #Bitcoin היסטוריית קצב הגיבוב, 521 אה/ש.
אנחנו באמצע עידן הקושי הזה, והסתגלות הקושי המשוערת היא מעל 5.5%. @ maxkeiser @TuurDemeester @BitPaine pic.twitter.com/aRSn56Ehab
- ג'יימס V. Straten (@jimmyvs24) 5 בנובמבר 2023
כפי שדיווח קוינטלגרף, תיאוריה אחת, שקוראת להמשיך במגמה לתוך חציית הסבסוד הבלוק בשנה הבאה, סובבת סביב מטרותיהם של הכורים עצמם.
בראיון שנערך בספטמבר, פילבפילב, מייסד שותף של חבילת המסחר DecenTrader, טען כי הכורים ירצו להגדיל את שימור ה-BTC שלהם לפני הירידה בחצי, תוך חיתוך תגמול ה-BTC שלהם לכל בלוק ב-50%.
עם זאת, בזמן החצייה עצמה, BTC/USD יכול להיסחר ב-46,000 דולר כתוצאה מכך, הוא הציע.
פער תזרים החליפין מגיע לרמות השניות בגובהן
כששווקי הקריפטו חוזרים לחיים, תנאי הרווחיות בקרב חובבי ביטקוין משתנים.
כפי שדיווח קוינטלגרף, התשואה הראשונית מעל 30,000 דולר ראתה את מחיר הספוט של BTC מעל עלות הרכישה של קבוצות משקיעים אחרונות יותר.
כעת, סימנים לשינוי ניכרים בבורסות, עם זרימות זרמים מושבות והמשיכות מתקרבות לשיאים של השנה עד היום.
עבור ואן סטרטן, התופעה מסמנת "שינוי משמעותי בזרימת חילופי הביטקוין".
"מומנטום מחודש במשיכות ביטקוין ניכר, עם למעלה מ-61,000 BTC שנמשכו לאחרונה, זינוק משמעותי מהשפל של כמעט 43,000 BTC עד כה", כתב בניתוח CryptoSlate ב-3 בנובמבר.
"עלייה זו מעידה על העדפה גוברת של משקיעים להחזיק את נכסי הביטקוין שלהם מחוץ לבורסה, אולי מעידה על אמונה חזקה יותר לטווח ארוך בערך הביטקוין".
הוא הוסיף כי הפער בין ההפקדה לחילופין ונפח המשיכה במונחי BTC הגיע לערכו השני בגודלו אי פעם - 10,000 BTC "מדהים" לנתונים מחברת הניתוח ברשת Glassnode.
"ההבדל הזה מוצל רק בעקבות קריסת ה-FTX, שהייתה עדה לשיא מכריע של למעלה מ-80,000 BTC שנמשכו", סיכם הניתוח.
"מגמות אלו עשויות לרמוז על שינוי בסנטימנט המשקיעים, כאשר יותר משקיעים בוחרים לכאורה להחזיק בנכסיהם לטווח ארוך במקום לחפש נזילות מיידית בבורסות".
Glassnode מציגה גם זרימת הון מצרפית שהגיעה לשיאים עד כה - אירוע שתואר על ידי סוחר המדיה החברתית והאנליסט עלי כמייצג "אמון משקיעים חזק".
הון רב זורם לתוכו #crypto כרגע, מעיד על אמון חזק של המשקיעים.
למעשה, ראינו כמעט 10.97 מיליארד דולר בהזרמת הון חיובית, הרמה הגבוהה ביותר ב-2023! pic.twitter.com/XfXz6aaVOK
- עלי (@ali_charts) 5 בנובמבר 2023
"פחד" קריפטו מגיע לשיאים לאחר 69,000 דולר
שיפור הסנטימנט מכיל לעתים קרובות חרב פיפיות בקריפטו, שכן הלך הרוח של ההודלר הממוצע הופך יותר ויותר ממוקד רווח.
קשורים: סם בנמן-פריד הורשע, PayPal עומדת בפני זימון ל-SEC, וחדשות אחרות: Hodler's Digest, 19 באוקטובר עד נובמבר. 4
עדות לכך היא מדד הפחד והחמדנות של קריפטו, המדד הקלאסי של סנטימנט השוק המהבהב אזהרה כאשר השוק נכנס לשלבים של התלהבות לא רציונלית.
הפחד והחמדנות הגיעו ל-84/100 במהלך הטיול של ביטקוין לשיאים הנוכחיים של כל הזמנים בנובמבר 2021, ונכון ל-6 בנובמבר, הוא נמצא רק 10 נקודות מהשיא הזה.
ב-74/100, השוק כבר "חמדן" יותר מאשר בכל נקודה בשנתיים האחרונות. עם זאת, עבור קריפטו טוני, עדיין יש מרחב אופסידי נוסף לפני שחוסר האיזון הסנטימנטלי יהיה בלתי אפשרי להתעלם ממנו.
"אני רוצה לראות חמדנות קיצונית לפני שאני שוקל לסגור כמה עמדות", הוא אמר לי X מנויים על קריאות המדד ב-5 בנובמבר, בטענה ש-Ether (ETH) צריך לעלות קודם.
הקיצוניות ההיסטורית של Fear & Greed הגיעה ל-95/100, הפעם האחרונה הייתה בפברואר 2021.
מאמר זה אינו מכיל ייעוץ השקעות או המלצות. כל מהלך השקעה ומסחר כרוך בסיכון, ועל הקוראים לערוך מחקר משלהם בעת קבלת ההחלטה.
מקור: http://cointelegraph.com/news/exchange-flow-gap-10k-btc-5-things-bitcoin-this-week