עקב קביעות שוק יעד שאינן עומדות בדרישות, הרגולטור הראשי של השוק הפיננסי באוסטרליה הוציא צווי הפסקה זמניים על שלוש קרנות הקשורות למטבעות קריפטוגרפיים שהיו עומדים להיות זמינים למשקיעים קמעונאיים (TMDs).
הוועדה האוסטרלית לניירות ערך והשקעות (ASIC) הכריז בהצהרה בתקשורת כי היא הוציאה צווי הפסקה ביניים נגד קרנות המטבעות הקריפטוגרפיות של חברת ניהול הנכסים חולון, שכל אחת מהן שואפת להשקיע בביטקוין, Ethereum ו-FileCoin.
כאן, קביעת שוק יעד היא מסמך המפרט למי המוצר מתאים בהתבסס על הצרכים הצפויים, היעדים והנסיבות הפיננסיות, כמו גם כיצד המוצר עשוי להיות משווק.
אז למה זה קרה?
לדברי דובר ASIC, לאור הטלטלות והאופי הספקולטיבי של שוקי מטבעות הקריפטו, ה-TMDs היו "רחבים מדי". הדאגה של הרגולטור היא שחולון "לא העריכה מספיק את התכונות והסיכונים של הקרנות בקביעת שווקי היעד שלהן".
על פי הצהרת ASIC, הקרנות אינן מתאימות לשוק היעד הרחב המכוסה על ידי ה-TMD, כולל אלו עם "פרופילי סיכון ותשואה בינוניים, גבוהים או גבוהים מאוד". אלה שמתכננים להשתמש בקרן כ"מרכיב לווייני" בתיק שלהם, עד 25%, ואלו שמתכננים להשתמש בה עבור 75% עד 100% מתיק ההשקעות שלהם.
הצהרות גילוי המוצר (PDS) שמציעה חולון מזהירות כי משקיעים בקרנות מטבעות קריפטוגרפיים עלולים לחוות תשואות שליליות משמעותיות ואף "אובדן ערך מוחלט".
בהודעה הוסיפו,
"ASIC עשתה את הוראות הביניים כדי להגן על משקיעים קמעונאיים מהשתתפות בקרנות שאולי אינן מתאימות למטרות הפיננסיות, למצבם או לצרכיהם."
הצו יהיה בתוקף למשך 21 יום אלא אם כן יבוטל מוקדם.
ההפסקה הזמנית תאסור על חולון להפיץ מסמכי PDS, להציע ייעוץ כללי לקרנות או להנפיק מניות של הקרנות למשקיעים בודדים.
צו עיכוב סופי יינתן אם חולון לא תצליח לפתור את הבעיות "במועד", אם כי לחולון תהיה הזדמנות להגיש טיעונים לפני מתן צו כזה.
הקרנות, העונה לשם חולון ביטקוין Fund, Holon Ethereum Fund ו-Holon FileCoin Fund, הן כולן תוכניות השקעה מנוהלות המבקשות לספק חשיפה למחיר המטבע הקריפטו המקביל. התוכניות ממומנות על ידי משקיעים המאגדים את כספם בתמורה לחלק מרווחי התוכנית.
מה זה אומר על העתיד הקריפטו של אוסטרליה?
אוסטרליה היא אחת המדינות המובילות שבהן חל עלייה משמעותית בפעילות הקריפטו במהלך השנים האחרונות. מחקר שנערך על ידי SEC Newgate עבור ASIC בנובמבר 2017 גילה שרק 20% מהמשקיעים הקמעונאיים באוסטרליה רואים במטבעות קריפטוגרפיים סיכון גבוה, בעוד ש-44% מהם הכירו בהחזקת מטבעות קריפטוגרפיים.
יו"ר ASIC, ג'ו לונגו, הגיב והצהיר כי הרגולטור "מודאג מכך שאין הגנות מספקות להשקעות בנכסי קריפטו בהתחשב בכך שהם הפכו ליותר ויותר מיינסטרים ומפורסמים ומקודמים באופן נרחב. כדי להגן טוב יותר על המשקיעים, יש רגישות להסדיר את נכסי הקריפטו.
בחדשות אחרות, Coinbase הודיעה כי היא תציע כעת את שירותיה למשתמשים קמעונאיים באוסטרליה, ותפשט את הקנייה, המכירה והמסחר של נכסים דיגיטליים.
מקור: https://ambcrypto.com/australias-asic-clamps-down-on-three-btc-eth-fil-centric-funds/